4 استراتيجيات الاستثمار لإدارة محفظة صناديق الاستثمار المشترك
بمجرد إنشاء محفظتك من ملفات صناديق الاستثمار، ستحتاج إلى معرفة كيفية الحفاظ عليها من خلال استخدام استراتيجية استثمار الصناديق المشتركة. دعنا نراجع أربع استراتيجيات شائعة.
استراتيجية Wing-It
هذه هي استراتيجية استثمار الصناديق المشتركة الأكثر شيوعًا ، خاصة بين المستثمرين الجدد. كيف يعمل؟ إذا كنت ليس باتباع خطة أو هيكل معين يساعدك في إرشادك في إجراء استثماراتك والحفاظ على محفظتك ، فمن المحتمل أنك تستخدم استراتيجية جناح.
بدون خطة للاستثمار ، قد تواجه صعوبة في اتخاذ قرارات تعكس بدقة أهدافك الاستثمارية. يتفق معظم الخبراء على أن هذه الاستراتيجية تميل إلى أن تكون الأقل نجاحًا بسبب افتقارها إلى الاتساق.
من ناحية أخرى ، إذا كانت لديك خطة أو هيكل يوجه استثماراتك ، فيجب أن تكون إدارة محفظتك أسهل بكثير.
استراتيجية توقيت السوق
ال توقيت السوق تتضمن الإستراتيجية القدرة على الدخول والخروج من القطاعات أو الأصول أو الأسواق في الوقت المناسب. في عالم مثالي ، تعني القدرة على تحديد وقت السوق أنك ستشتري دائمًا بسعر منخفض وتبيع بسعر مرتفع.
لسوء الحظ ، قلة من المستثمرين يفعلون ذلك باستمرار لأن سلوك المستثمرين عادة ما يكون مدفوعًا بالعواطف بدلاً من المنطق. الحقيقة هي أن معظم المستثمرين يميلون إلى فعل عكس ما هو مثالي (أي الشراء بسعر مرتفع والبيع بسعر منخفض). هذا يقود الكثيرين إلى الاعتقاد بأن توقيت السوق لا يعمل. لا أحد يستطيع التنبؤ بدقة بالمستقبل بأي اتساق ، حتى الآن
هناك العديد من مؤشرات توقيت السوق التي يعتقد بعض المستثمرين أنها تمنحهم ميزة في التنبؤ إلى أين تتجه الأسواق.استراتيجية الشراء والاحتفاظ
هذا إلى حد بعيد استراتيجية الاستثمار الأكثر انتشارًا. تعني هذه الإستراتيجية أنك ستشتري استثماراتك وتحتفظ بها لفترة طويلة بغض النظر عما إذا كانت الأسواق ترتفع أو تنخفض. تقول الحكمة التقليدية إذا كنت تستخدم استراتيجية الشراء والاحتفاظ وتجاوزت تقلبات السوق ، فستتفوق مكاسبك بمرور الوقت على خسائرك. الملياردير والمستثمر الأسطوري ، وارن بافيت ، قال في السجلات إن هذه الاستراتيجية مثالية للمستثمر طويل الأجل.
السبب الآخر لشعبية هذه الاستراتيجية هو أنها سهلة الاستخدام. هذا لا يجعلها أفضل أو أسوأ من الخيارات الأخرى ؛ من السهل ببساطة شراء ثم عقد.
إستراتيجية ترجيح الأداء
هذا نوع من الوسط بين توقيت السوق والشراء والاحتفاظ. مع إستراتيجية استثمار الصناديق المشتركة هذه ، ستعيد النظر في مزيج محفظتك من وقت لآخر وإجراء بعض التعديلات. دعنا نسير في مثال مفرط التبسيط باستخدام أرقام أداء حقيقية.
لنفترض أنك بدأت بـ عدالة محفظة بقيمة 100،000 دولار أمريكي عبر أربعة صناديق استثمار مشتركة ، مقسمة إلى أوزان متساوية بنسبة 25٪ لكل منها.
بعد السنة الأولى من الاستثمار ، لم تعد المحفظة مرجحة بالتساوي بنسبة 25٪ في كل صندوق لأن أداء بعض الصناديق أفضل من أداء البعض الآخر.
الحقيقة هي أنه بعد السنة الأولى ، يميل معظم مستثمري الصناديق المشتركة إلى التخلص من الخاسر (الصندوق د) وشراء المزيد من الفائز (الصندوق أ). ومع ذلك ، ليس هذا هو ما يدور حول ترجيح الأداء. يعني ترجيح الأداء ببساطة أنك ستبيع بعض الصناديق التي بذلت قصارى جهدها لشراء بعض الصناديق التي فعلت الأسوأ.
سوف يتعارض قلبك مع هذا المنطق ، لكن هذا هو الشيء الصحيح الذي يجب فعله لأن الثابت الوحيد في الاستثمار هو أن كل شيء دوري. في السنة الرابعة ، أصبح الصندوق A هو الخاسر وأصبح الصندوق D هو الفائز.
إن ترجيح أداء هذه المحفظة عامًا بعد عام يعني أنك كنت ستجني الأرباح عندما كان الصندوق "أ" في حالة جيدة لشراء الصندوق "د" عندما كان منخفضًا. إذا كنت قد أعدت موازنة هذه المحفظة في نهاية كل عام لمدة خمس سنوات ، فستكون متقدمًا أكثر نتيجة ترجيح الأداء. كل شيء عن الانضباط.
الخط السفلي
المفتاح ل إدارة المحافظ هو أن يكون لديك استراتيجية استثمار في الصناديق المشتركة تلتزم بها بطريقة منضبطة. الأكثر نجاحا مديري الأموال ناجحون في العالم لأن لديهم الانضباط لإدارة الأموال ، ولديهم خطة.
ربما قال وارن بافيت ذلك بشكل أفضل: "الاستثمار بنجاح على مدى العمر لا يتطلب معدل ذكاء عالٍ ، أو رؤية عمل غير عادية ، أو معلومات داخلية. ما نحتاجه هو إطار فكري سليم لاتخاذ القرارات ، والقدرة على منع المشاعر من تآكل هذا الإطار ".