تحدث عن القيود المالية لعملائك

ازدهرت دراسة القيود المالية المختلفة في القرن الحادي والعشرين ، ولكن تم تخصيص معظم المؤلفات لفهم القيود المفروضة على الشركات التجارية. القيود لها نفس القدر من الأهمية بالنسبة للموارد المالية للفرد أو الأسرة ، ويتم تدريبها يمكن أن يلعب المستشارون الماليون دورًا رئيسيًا في مساعدة عملائهم على فهم القيود بأنفسهم الأهداف. هذا صحيح ما إذا كان العميل يريد شراء منزل الأجازة، بدء عمل تجاري أو التخطيط ببساطة للتقاعد المبكر.

أنواع القيود المالية

القيود المالية هي عقبات محددة وموضوعية وليست عامة أو ذاتية في طبيعتها. وهذا ما يميز القيود ، ودراستها ، عن الأعذار الشائعة مثل ، "ليس لدي ما يكفي من المال للاستثمار في هذا السهم" أو "أنا يصعب عليك فهم الاستثمارات. "فكر في الأمر على أنه الفرق بين إخبار شخص ما بالطريق السريع الذي يجب أن يسلكه بين مدينة كانساس سيتي ودنفر مقابل رسم خارطة طريق بمعلومات محددة حول رادارات السرعة أو الظروف الجوية السيئة أو الامتدادات الطويلة بدون غاز المحطات.

بالنسبة للمستثمر ، القيد المالي هو أي عامل يقيد كمية أو جودة خيارات الاستثمار. يمكن أن تكون داخلية أو خارجية (يمكن اعتبار الأمثلة أعلاه شكلاً من أشكال القيود الداخلية ، مثل نقص المعرفة أو ضعف التدفق النقدي). يواجه كل مستثمر قيودًا داخلية وخارجية.

بعض القيود هي الفطرة السليمة. يحتاج كل مستثمر إلى فهم ما لديه قيود الأفق الزمني، فمثلا. وينطبق هذا أيضًا على العميل الذي لديه ابنة تبلغ من العمر خمس سنوات ، والذي يريد توفير ما يكفي من المال لوضعها في أربع سنوات من التعليم الجامعي ، وللشخص البالغ من العمر 50 عامًا الذي تأخر في الاستثمار في التقاعد ويريد التوقف عن العمل قبل سن 70.

يواجه جميع العملاء قيودًا ضريبية على استثماراتهم. عند مناقشة أهداف تقاعد العملاء ، كن محددًا بشأن التأثير السلبي للضرائب على جميع المكاسب المحققة والدخل المتولد ، بما في ذلك ما بعد التقاعد. إذا أراد العميل بدء عمل تجاري أو الاستثمار في بدائل ، مثل المعادن الثمينة أو الفن ، فتأكد من إبراز جميع القيود القانونية والتنظيمية. قد يكون للعملاء ذوي الثروات العالية اهتمامات خاصة في المنظمات الخيرية أو السفر ، ولكن كل واحد منهم يأتي مع قيود وتكاليف الفرصة البديلة.

إدارة مخاطر السيولة

تعد إدارة مخاطر السيولة مثالًا رئيسيًا على مجال تمت دراسته بدقة في مجال الأعمال ولكن نادرًا ما يتم تطبيقه على الاستثمارات الشخصية بطريقة منهجية. باختصار ، مخاطر السيولة هي مخاطر نفاد نقود وكيل اقتصادي معين (على سبيل المثال ، فرد أو شركة أو دولة) مؤقتًا. يتضمن كل استثمار تقريبًا أصلًا أقل سيولة من النقد ، لذلك يتعين على المستثمر ومستشاره التفكير في كيفية تقييد الاستثمار للتدفقات النقدية المستقبلية.

يجمع تخطيط التقاعد بين أربعة أنواع من القيود المالية: مخاطر السيولة والأفق الزمني والضرائب والقيود القانونية / التنظيمية. إذا أوصيت أن يساهم عميل يبلغ من العمر 35 عامًا بمبلغ 5000 دولار سنويًا في ملف حساب التقاعد الفردي (IRA) ، افهم أن هذا الشخص يخصص فعليًا 122،500 دولارًا أمريكيًا على مدار الـ 24.5 عامًا القادمة لحساب غير سائل. مع بعض الاستثناءات ، لن يتمكن عميلك من استرداد هذه الأصول دون دفع رسوم كبيرة للحكومة.

إن عدم إنفاق هذا المبلغ الإضافي 122،500 دولار هو قيد ، ويجب تحديده صراحة على هذا النحو. يجب أن يفهم عميلك المقايضة بين عدم إنفاق 122،500 دولار قبل التقاعد من أجل الحصول على أكثر من 122،500 دولار في دخل ما بعد التقاعد.

تجنب المبالغة في الإنفاق في التقاعد

متي الضمان الاجتماعي تم إنشاؤه لأول مرة ، لم يعيش المواطن الأمريكي العادي حتى سن 65 عامًا. وكان من المتوقع أن يحصل أقل من نصف جميع المساهمين على مزايا من النظام. ليس من المستغرب أن تقدم الشركات الخاصة معاشات تقاعدية أقوى في الأربعينيات والخمسينيات من القرن الماضي ، عندما كان متوسط ​​العمر المتوقع أقل بكثير.

بلغ متوسط ​​العمر المتوقع للأمريكيين المولودين في 2018 حوالي 78.7 سنة.العمر الطويل نعمة وقيود. لا يستطيع عميلك إنفاق 10٪ من مدخراته التقاعدية كل عام بعد 65 عامًا إذا كان يخطط للعيش حتى سن 85. الأمر متروك للمستشارين الماليين لمساعدة عملائهم الأكبر سناً على تجنب الإنفاق الزائد عند التقاعد.