هل الصناديق المشتركة أو صناديق المؤشرات أفضل بالنسبة لـ Roth IRAs؟
إذا كنت تدخر للتقاعد في Roth IRA ، فإن صناديق المؤشرات والصناديق المشتركة هما من خيارات الاستثمار الخاصة بك. كلاهما يساعد في تنويع محفظتك ، لكن لهما أهداف استثمارية وأساليب إدارة وتكاليف مختلفة تمامًا.
الماخذ الرئيسية
- يمكنك الاحتفاظ بمجموعة متنوعة من الاستثمارات في Roth IRA الخاص بك ، بما في ذلك الصناديق المشتركة وصناديق المؤشرات.
- تتعقب صناديق المؤشرات مؤشرات محددة وتميل إلى أن تكون أرخص من الصناديق المشتركة المدارة بنشاط.
- احترس من الرسوم حيث يمكن أن يكون لها تأثير كبير على مدخرات التقاعد بمرور الوقت.
تتمثل إحدى مزايا Roth IRA في تنوع الاستثمارات التي يمكنك الاحتفاظ بها في الحساب. في حين أن خيارات الاستثمار الخاصة بك للخطط التي يرعاها صاحب العمل مثل 401 (ك) تقتصر على تلك المدرجة في الخطة ، يمكنك الاستثمار في كل شيء بدءًا من الأسهم الفردية إلى العقارات في روث. اثنين من الاستثمارات الشعبية هي الصناديق المشتركة وصناديق المؤشرات.
أهداف الاستثمار لصناديق الاستثمار المشتركة وصناديق المؤشرات
تتكون كل من الصناديق المشتركة وصناديق المؤشرات من محافظ الأسهم والسندات والديون قصيرة الأجل والأوراق المالية الأخرى. لكن أهدافهم تختلف.
صناديق الاستثمار تسعى للتغلب على عوائد مؤشر مرجعي ذي صلة ، بعد الرسوم. يتم إدارتها على أساس هدف استثماري محدد. فمثلا:
- صناديق النمو السعي لتقدير رأس المال. تضع هذه الصناديق نسبة كبيرة من الأصول في الأسهم لأنها تقدم مكافآت محتملة أعلى. على هذا النحو ، فإنها تميل إلى أن تكون أكثر خطورة.
- صناديق الدخل محاولة تزويد المستثمرين بدخل ثابت. يستثمرون في استثمارات منخفضة المخاطر مثل السندات والأوراق المالية الحكومية وشهادات الإيداع (CD).
ان صندوق مؤشر، من ناحية أخرى ، هو نوع من الصناديق المشتركة التي تحاول مطابقة مؤشر سوق معين ، مثل ستاندرد آند بورز 500 أو ال مؤشر راسل 2000. إنه يتبع مؤشره القياسي بغض النظر عما يفعله السوق. عندما يتقلب S&P 500 ، يتأرجح صندوق المؤشر الذي يتتبعه.
أساليب إدارة الصناديق المشتركة وصناديق المؤشرات
أحد الاختلافات الرئيسية بين الصناديق المشتركة وصناديق المؤشرات هو أسلوب إدارتها. تدار الصناديق المشتركة بنشاط. هذا يعني أن هناك فريقًا من محترفي الاستثمار يتخذون القرارات. إنهم يختارون بنشاط حيازات الصندوق ويعدلونها حسب الحاجة - غالبًا على أساس يومي ، أو حتى كل ساعة.
على العكس من ذلك ، فإن صناديق المؤشرات هي تدار بشكل سلبي. تتم أتمتة الاستثمارات لتتبع المؤشر الأساسي ، بحيث لا تتطلب بيعًا وشراءً نشطًا. نظرًا لعدم قيام أي شخص بإدارة المقتنيات بشكل فعال ، فإن الأداء يعتمد فقط على تحركات أسعار الأوراق المالية في المؤشر.
مقارنة تكاليف الصناديق المشتركة وصناديق المؤشرات
بالطبع ، تعني أنماط الإدارة المختلفة تكاليف مختلفة لصناديق الاستثمار المشتركة وصناديق المؤشرات. تعرف الرسوم باسم الصندوق نسبة النفقات.
بشكل عام ، ستدفع أكثر مقابل صندوق مشترك تتم إدارته بنشاط لأن الفريق الذي يدير العرض يجب أن يكسب المال. كما يتعين عليها الدفع لتسويق الصندوق لجذب المزيد من المستثمرين. يبلغ متوسط معدل مصروفات الصناديق المشتركة حوالي 1٪ ، ولكن يمكن أن يكون أقل أو أعلى.
تكلفة صناديق المؤشرات أقل من الصناديق المشتركة من حيث نسب النفقات ، لكن هذه الفجوة تغلق.
صناديق المؤشرات لها نسب حساب أيضًا. ولكن نظرًا لأن هذه الأموال لا تدار بشكل نشط ، فإنها تميل إلى أن تكون ميسورة التكلفة بشكل أكبر. في المتوسط ، ستدفع حوالي 0.05٪ إلى 0.07٪ لصندوق مؤشر.
على الرغم من اختلاف متوسط الرسوم بأقل من 1٪ ، إلا أن هذا الاختلاف يمكن أن يكون له تأثير كبير على رصيد Roth IRA الخاص بك. لنفترض أنك استثمرت 6000 دولار (الحد الأقصى مساهمة روث إيرا لعام 2020) في صندوق استثماري يكسب 8٪ ونسبة مصروفات 1٪.بعد 40 عامًا ، سيكون استثمارك بقيمة 87.199 دولارًا.
ولكن ماذا لو استثمرت نفس المبلغ من المال في صندوق مؤشر بنسبة إنفاق 0.05٪؟ بافتراض نفس العائد بنسبة 8 ٪ ، سيكون استثمارك بقيمة 130،347 دولارًا بعد 40 عامًا. هذا فرق 43148 دولار. وهذا فقط من خلال مساهمات Roth IRA لمدة عام واحد.
وشيء آخر يجب مراعاته. إذا كنت تستثمر في صندوق مُدار بشكل نشط بنسبة 1٪ بينما يتقاضى صندوق مؤشر مشابه 0.05٪ ، يتعين على مديري الصناديق التغلب على السوق بنسبة 0.95٪ على الأقل كل عام لتعويض تلك النفقات الإضافية. من الممكن أن يحقق الصندوق النشط أداءً مذهلاً يتفوق على أحد المؤشرات على مدار عدة سنوات. لكن تاريخيًا ، كانت هذه الأموال تعود دائمًا إلى الأرض.
صندوق الاستثمار أو صندوق المؤشر الخاص بك Roth IRA؟
فيما يلي ملخص سريع لصناديق الاستثمار المشتركة وصناديق المؤشرات.
| الصناديق المشتركة مقابل. صناديق المؤشرات | ||
|---|---|---|
| ميزة | صناديق الاستثمار | صناديق المؤشرات |
| أهداف الاستثمار | تغلب على عوائد المؤشر المعياري | تطابق عائد مؤشر مرجعي |
| أسلوب الإدارة | نشيط؛ يختار مديرو الصناديق المقتنيات | مبني للمجهول؛ تتم أتمتة الاستثمارات لتتناسب مع الاحتفاظ بالمؤشر المعياري |
| يستثمر في | الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى | الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى |
| نسب المصاريف | المتوسط حوالي 1٪ | المتوسط حوالي 0.2٪ |
الخط السفلي
في الوقت الحالي ، تعتبر صناديق المؤشرات هي الفائز الواضح بالنسبة لـ Roth IRAs بسبب رسومها المنخفضة. ومع ذلك ، مع تحول المستثمرين نحو الصناديق منخفضة التكلفة ، تؤدي المنافسة الصناعية إلى انخفاض معدلات نفقات الصناديق المشتركة.
في المتوسط ، انخفضت نسب المصروفات الخاصة بصناديق الاستثمار طويلة الأجل بشكل كبير لأكثر من 20 عامًا ، وفقًا لتقرير صادر عن معهد شركة الاستثمار. من يدري ماذا سيحدث في السنوات العشر أو العشرين القادمة؟
اختيار الاستثمارات الخاصة بك Roth IRA ليس بالأمر السهل. تعتبر كل من الصناديق المشتركة وصناديق المؤشرات خيارات مناسبة مع إمكانية النمو. عندما تكون في شك ، استشر مستشارًا ماليًا موثوقًا به للمساعدة في اختيار استثمارات Roth IRA التي تناسب تحملك للمخاطر ، وأفق الاستثمار ، وأهداف التقاعد.