قطع Stamps.com إلى النصف بعد إسقاط عقد USPS

Stamps.com Inc. (STMP) استيقظ المساهمون على الكارثة صباح الجمعة بعد أن تخلت الشركة عن شراكة حصرية مع خدمة البريد الأمريكية ، مما أجبر الشركة على خفض حاد للسنة المالية 2019 إرشاد. تبع هذا الإفصاح المروع العديد من التخفيضات في التصنيف ، حيث أصيب العديد من المحللين بالذهول من الجرح الذاتي بينما كانوا يأملون في أن تعود بالفائدة على أهداف الشركة على المدى الطويل.

الأخبار ألقت سهم Stamps.com بنسبة مذهلة بلغت 54٪ عند جرس الافتتاح ، فجوة انخفض من إغلاق يوم الخميس بالقرب من 200 دولار إلى 90 دولارًا أمريكيًا. والأسوأ من ذلك ، أن قصة الشعر الضخمة فشلت في التحريك الصيد في قاع البحار، وتمتد الخسارة إلى 58٪ عند جرس الإغلاق. ستعمل دعاوى المساهمين الآن على إبقاء محامي الشركة مشغولين في المستقبل المنظور بينما تبدأ Stamps.com العملية الشاقة لإبرام الصفقات مع شركات الشحن الأخرى قبل أن يتوجه المستثمرين الباقين إلى مخارج.

لخصت شركة مكسيم جروب الاستثمارية البوتيك مخاوف وول ستريت ، مشيرة إلى أن Stamps.com لم تعد تضمن ارتفاعًا مضاعف. ربما تكون الحركة الهبوطية في منتصف اليوم قد حلت هذه المشكلة في الوقت الحالي ، مع ضغط الانهيار الذي استمر ليوم واحد على نطاق

نسبة السعر إلى الأرباح الآجلة (P / E) أقل من 7.00. اتفق معظم المحللين أيضًا على اتفاقية عقد سريعة مع شركة FedEx Corporation (FDX) ، Amazon.com، Inc. (AMZN) أو الشاحن الرئيسي الآخر من شأنه أن يحسن المشاعر السلبية للغاية بشكل كبير.

مخطط STMP طويل الأجل (1999-2019)

طرحت الشركة للاكتتاب العام عند 26.26 دولارًا في يونيو 1999 وارتفعت أكثر من 100 دولار بعد أقل من شهر واحد. توقف عند هذا المستوى لمدة أربعة أشهر وتحول إلى أعلى ، حيث وصل إلى 197 دولارًا في نوفمبر. كان ذلك أعلى مستوى في الـ 17 عامًا القادمة ، قبل التراجع الوحشي الذي أدى إلى انخفاض السهم في خانة الآحاد بعد فقاعة الإنترنت انفجار. سجلت أدنى مستوى لها على الإطلاق عند 4.20 دولار بعد الحادي عشر من سبتمبر. 11 هجومًا في عام 2001 وارتدت ، وتوقفت في أعلى 30 دولارًا في عام 2006.

تراجع خلال الانهيار الاقتصادي لعام 2008 فوق أدنى مستوى لعام 2001 ، ووصل إلى أدنى مستوى له عند 7.14 دولار في نوفمبر ، قبل ارتداد بطيء الحركة الذي وصل إلى أعلى مستوى في عام 2006 في عام 2013. اندلع السهم بعد بضعة أشهر ، لكن الزخم فشل في التطور حتى اندفاع الشراء في 2014 الذي شكل موجات متعددة ، ووصل أخيرًا إلى أعلى مستوى في 1999 في صيف 2017. أضاف الاختراق في 2018 ما يقرب من 100 نقطة إلى أعلى مستوى سجله في يونيو عند 286 دولارًا.

بيع السهم في نوفمبر ، وفشل في الاختراق الذي دام عدة عقود ، في حين توقفت موجة الانتعاش في فبراير 2019 عند الجديد مقاومة. كان يتداول بأقل من نقطتين فوق أعلى مستوى لعام 1999 قبل الأخبار ، مما يسلط الضوء على الطبيعة التوافقية للارتفاعات والانخفاضات التاريخية ، وانخفض بأكثر من 114 نقطة حتى إغلاق يوم الجمعة. الشهري مذبذب ستوكاستيك عبرت إلى دورة شراء قبل الفجوة الكبيرة وعادت إلى دورة بيع بواسطة جرس الإغلاق.

أ شبكة فيبوناتشي الممتد عبر الاتجاه الصعودي لمدة 10 سنوات يسلط الضوء على الانهيار من خلال تصحيح 50٪ و 50 شهرًا المتوسط ​​المتحرك الأسي (الموفينج افيرج الأسي) عند 146 دولارًا ، مما يولد مقاومة شديدة من المرجح أن تتسبب في صد جهود التعافي لأشهر أو سنوات ، في حين أن الانخفاض انتهك أيضًا ارتداد 0.618 عند 113 دولارًا. يتماشى المتوسط ​​المتحرك الأسي لمدة 200 شهر بشكل ضيق مع مستوى الارتداد 0.786 في منتصف الستينيات من القرن الماضي ، مما يحدد هدفًا هبوطيًا عالي الاحتمالات في الأسابيع المقبلة. يمكن إنشاء فرصة شراء طويلة الأجل عند هذا المستوى ، نظرًا لأهميتها والتوافق الضيق بين العناصر الفنية.

مخطط STMP قصير الأجل (2016-2019)

ال حجم التوازن (OBV) يسلط مؤشر التراكم والتوزيع الضوء على الضرر الفني الواسع ، حيث ينخفض ​​من خلال أعلى مستوى في عام 2006 (الخط الأحمر) إلى أدنى مستوى في 21 شهرًا بعد أن سجلت جلسة يوم الجمعة رقماً قياسياً بلغ 13.6 مليون تشارك. ومع ذلك ، فإنها لا تزال صامدة فوق المستويات المنخفضة العميقة التي سجلت في عامي 2016 و 2017 ، مما يوفر بصيص أمل صغير للمساهمين الذين يلعقون جراحهم بعد تدمير أرباح الأسبوع الماضي. لسوء الحظ ، من غير المحتمل أن يساعد ذلك على المدى القصير ، مع احتمال انخفاض بنسبة 20٪ أخرى في الأسابيع المقبلة.

الخط السفلي

خسر سهم Stamps.com أكثر من نصف قيمته السوقية في جلسة الجمعة بعد أن تخلت الشركة طواعية عن عقد خدمة بريد أمريكي حصري ومربح.

الإفصاح: لم يكن المؤلف يشغل أي مناصب في الأوراق المالية المذكورة وقت النشر.