سندات الادخار الأمريكية

ما هي سندات الادخار الأمريكية؟

سند الادخار الأمريكي هو سند حكومي يُعرض على مواطنيها للمساعدة في تمويل الإنفاق الفيدرالي ، ويوفر للمدخرين عائدًا مضمونًا ، وإن كان متواضعًا. يتم إصدار هذه السندات مع قسيمة صفرية بخصم بسعر فائدة ثابت ضمني على مدى فترة زمنية محددة.

على سبيل المثال ، تُباع سندات الادخار من سلسلة EE بنسبة 50٪ من قيمتها الاسمية ، وتستحق قيمتها الكاملة بعد 20 عامًا.

فهم سندات الادخار الأمريكية

سند الادخار الأمريكي هو نوع شائع من السندات الحكومية، وهو ملف كفالة صادرة عن هيئة حكومية لجمع الأموال من الجمهور لتمويل مشاريعها الرأسمالية والعمليات الأخرى اللازمة لإدارة الاقتصاد. عندما تبيع الحكومة السندات ، فإنها في الواقع تأخذ قرضًا من الجمهور ، والذي تعد بسداده في تاريخ محدد مسبقًا في المستقبل. كتعويض لتزويدها برأس المال ، تدفع الحكومة مدفوعات الفائدة لحملة السندات.

يجد الكثير من الناس هذه السندات جذابة لأنها لا تخضع لضرائب الدخل الحكومية أو المحلية. لا يمكن تحويل هذه السندات بسهولة وهي غير قابلة للتداول.

تاريخ سندات الادخار الأمريكية

في عام 1935 ، خلال إحباط كبير، الرئيس فرانكلين د. وقع روزفلت التشريع الذي سمح لـ وزارة الخزانة الأمريكية لإصدار سندات الادخار المدعومة اتحاديًا ، السلسلة أ. في عام 1941 ، تم إصدار السندات من السلسلة E لأول مرة للمساعدة في تمويل الحرب العالمية الثانية وكانت تسمى السندات الدفاعية. بعد الهجوم على بيرل هاربور ، أطلقوا عليها اسم سندات إنقاذ الحرب ، وذهبت الأموال المستثمرة فيها مباشرة نحو المجهود الحربي.

بعد انتهاء الحرب ، تم تشجيع الأمريكيين على شراء سندات الادخار ، والتي وفرت وسيلة للأفراد و العائلات لكسب عوائد على استثماراتهم مع التمتع بالضمانات المطلقة من الولايات المتحدة الحكومي.

ميزات سندات الادخار الأمريكية

• غير قابلة للتسويق: صُممت سندات الادخار الأمريكية لتكون غير قابلة للتسويق، مما يعني أن المستثمر يمكنه فقط شراء السند مباشرة من حكومة الولايات المتحدة ولا يمكنه بيعه لأي مستثمر آخر. السند ، في الواقع ، لا يمكن نقله ، لأنه يمثل عقدًا بين المستثمر والحكومة الأمريكية. تضمن هذه العلاقة المباشرة أن الولايات المتحدة سند ادخار لا تتقلب في القيمة. لذلك ، سيحصل المستثمر على استثماره الأصلي إذا قام باسترداد السند. علاوة على ذلك ، يمكن إعادة إصدار أو استبدال أي شهادة سند ادخار مفقودة أو تالفة ، لأن السند مسجل لدى الحكومة.
• شراء: يمكن للمستثمر شراء السندات بزيادات بنس واحد بحد أدنى لقيمة الاستثمار 25 دولارًا وبحد أقصى 10000 دولار. لا يمكن للمستثمر في السندات شراء أكثر من 10000 دولار قيمة الوجه من سندات الادخار الأمريكية في تقويم سنوي. لا يمكن شراء سندات الادخار الأمريكية واستردادها إلكترونيًا إلا من خلال موقع TreasuryDirect الإلكتروني تدار من قبل الحكومة. يجب على المستثمر فتح حساب TreasuryDirect وتقديم رقم الضمان الاجتماعي (SSN) ، وحساب التحقق أو التوفير ، وعنوان البريد الإلكتروني.
• دفع الفائدة: سندات الادخار الأمريكية هي السندات بدون قسيمة التي لا تدفع فائدة حتى يتم استردادها أو حتى تاريخ الاستحقاق. مركبات الفائدة نصف سنوية وتتراكم كل عام لمدة 30 عامًا. بعد الاحتفاظ بالسند لمدة 30 عامًا ، لن يولد بعد ذلك مدفوعات فائدة للمستثمر. سيظل المستثمر الذي يشتري السند في نهاية الشهر يتلقى الفوائد المستحقة طوال الشهر. يتم إصدار أي فائدة مدفوعة في تاريخ الاسترداد أو الاستحقاق إلكترونيًا إلى الحساب المصرفي المعين لحامل السند.
• الفداء المبكر: يختلف الوقت الذي يستغرقه السند حتى ينضج ، ولكنه غالبًا ما يتراوح بين 15 و 30 عامًا. يجب أن ينتظر حامل السند 12 شهرًا على الأقل بعد الشراء الأولي قبل استرداد سند الادخار ، وعند هذه النقطة سيحصل على القيمة الاسمية بالإضافة إلى الفائدة. علاوة على ذلك ، فإن المستثمرين الذين يستردون السندات في غضون السنوات الخمس الأولى من الشراء سوف يفقدون فائدة الأشهر الثلاثة الأخيرة كعقوبة. ومع ذلك ، فإن استرداد السند بعد الاحتفاظ به لمدة خمس سنوات لا يترتب عليه أي عقوبة.
• العواقب الضريبية: الفوائد المكتسبة من سندات الادخار معفاة من ضرائب الدخل الحكومية والمحلية. ومع ذلك ، يتم تطبيق الضرائب الفيدرالية ، ولكن فقط في السنة التي يتم فيها استحقاق السند أو استرداده ، أو بعد 30 عامًا ، عندما يتوقف السند عن جني الفوائد. إذا استخدم المستثمر عائدات استرداد السندات لدفع الرسوم الدراسية للتعليم العالي ، فقد يُعفى من الضرائب المرتفعة.

أنواع سندات الادخار الأمريكية

يوجد حاليًا نوعان من سندات الادخار الأمريكية التي يمكن شراؤها إلكترونيًا هما سلسلة EE و السلسلة الأولى سندات.

• سلسلة سندات الادخار الأمريكية من سلسلة EE: حلت السندات الادخارية من سلسلة EE محل سندات السلسلة E في عام 1980. تُباع هذه السندات بالقيمة الاسمية وتستحق قيمتها الكاملة عند الاسترداد. تقدم هذه السندات معدل فائدة ثابت ، يتم دفعه عند الاستحقاق أو الاسترداد.
• سلسلة سندات الادخار الأمريكية من السلسلة الأولى: تم تقديم سندات الادخار من السلسلة الأولى في عام 1998. مثل السندات Series EE ، تُباع السلسلة I بالقيمة الاسمية. تقدم هذه السندات معدل الفائدة المعدل ل تضخم اقتصادي، مما يجعل سعر الفائدة متغيرًا نوعًا ما. إذا زاد التضخم ، فسيتم تعديل سعر الفائدة على سند الادخار بالزيادة. خلال فترات الانكماش، السندات مضمونة ألا تنخفض أبدًا إلى أقل من 0.00٪.
• سلسلة HH لم تعد السندات متاحة للشراء. أوقفت الحكومة الأمريكية هذه السندات اعتبارًا من 3 أغسطس. 31, 2004. استمرت السندات التي لم تنضج في تلقي مدفوعات الفائدة. كان سند سلسلة HH عبارة عن سندات ادخار غير قابلة للتسويق لمدة 20 عامًا صادرة عن حكومة الولايات المتحدة.

اعتبارات أخرى

من أجل شراء أو استرداد سند ادخار أمريكي ، يجب أن يكون المستثمر مواطنًا أمريكيًا أو مقيمًا رسميًا في الولايات المتحدة أو موظفًا حكوميًا أمريكيًا (بغض النظر عن حالة الجنسية).

تعتبر سندات الادخار الأمريكية من بين أكثر أنواع الاستثمارات أمانًا ، حيث يتم اعتمادها من قبل الحكومة الفيدرالية وبالتالي فهي خالية من المخاطر. على الرغم من أن هذه السندات لا تكسب الكثير من الفوائد مقارنة بسوق الأوراق المالية ، إلا أنها توفر مصدر دخل أقل تقلباً. أنها توفر وسيلة للادخار للنفقات المستقبلية ، لأنها لا يمكن أن تكون صرف حتى 12 شهرًا على الأقل بعد الشراء ، وكلما انتظرت لصرف السند ، زادت الفائدة المستحقة عليه.