Freeport-McMoRan (FCX) عند المقاومة قبل الأرباح

شركة فريبورت-مكموران. (FCX) استيقظت من الموت في عام 2020 ، ودخلت أول اتجاه صعودي منذ الربع الأول من عام 2018 وتضاعف السعر حتى نهاية العام. واصل السهم طريقه المربح حتى الآن في شهر يناير ، مضيفًا 15٪ أخرى بينما ارتفع إلى أعلى مستوى له منذ 2014. تتبع الارتفاع خطوة تاريخية في النحاس سوق العقود الآجلة، بمساعدة من تعرض الشركة للذهب والوقود الأحفوري.

أبلغت شركة التعدين العملاقة عن أرباح الربع الرابع من عام 2020 في جلسة يوم الثلاثاء قبل طرح السوق ، حيث يبحث المحللون عن ربح قدره 0.40 دولار للسهم مقابل 4.33 مليار دولار من العائدات. إذا التقى ، ربحية السهم (EPS) ستسجل زيادة مذهلة في الأرباح بمقدار عشرين ضعفًا مقارنة بالربع نفسه من عام 2020. ارتفع السهم بنسبة 3.5٪ في أكتوبر بعد تجاوز تقديرات الربع الثالث الأعلى والأسفل ، وارتفع بنسبة 66٪ أخرى منذ ذلك الوقت.

تعافت فريبورت جزئيًا من فترة طويلة

سلعة التراجع الذي انتهى في عام 2020 ، بدعم من الحوافز الحكومية التي يمكن أن تشير إلى بداية موجة تضخم متعددة العقود. كانت شركة التعدين مثقلة بالديون المرتفعة بعد شرائها في قطاع النفط والغاز في أسوأ وقت ممكن في العقد الماضي ، ولكن احتواء التكلفة والانهيار في عائدات السندات سمحت للشركة بالتقاعد من الكثير من الديون وتقوية ورقة التوازن.

تحسنت معنويات وول ستريت بشكل مطرد في عام 2020 ، مع ارتفاع الإجماع إلى تصنيف "زيادة الوزن" بناءً على 14 توصيات "شراء" و 6 "تعليق". والأهم من ذلك ، أنه لا يوجد محللون ينصحون المساهمين بإغلاق المراكز والانتقال إلى الهامش ، على الرغم من العائد بنسبة 100٪. أهداف السعر يتراوح حاليًا من 17 دولارًا أمريكيًا إلى أعلى مستوى في الشارع عند 38 دولارًا أمريكيًا ، بينما سيفتتح السهم جلسة يوم الاثنين بحوالي 1.50 دولارًا أمريكيًا دون متوسط ​​الهدف البالغ 31 دولارًا أمريكيًا. من الممكن حدوث ارتفاع إضافي بعد تقرير أرباح هذا الأسبوع ، بالنظر إلى موضع النطاق المتوسط.

الرسم البياني الشهري لـ Freeport-McMoRan (2000-2021)

سجل السهم أدنى مستوى له على الإطلاق عند 3.38 دولار في عام 2000 ودخل في اتجاه صعودي قوي ، مدعومًا بالتنمية الصناعية في بريك الدول. سجل الارتفاع أعلى مستوى له على الإطلاق عند 63.62 دولار في عام 2008 ، مما أفسح المجال لانخفاض عمودي انتهى بأرقام فردية في ديسمبر. عاد المشترون العدوانيون إلى العقد الجديد ، ورفعوا السهم في نفس المسار الذي كان عليه الانخفاض السابق قبل أن يتوقف بنقطتين فقط عن أعلى مستوى سابق في عام 2011.

أكمل الانخفاض اللاحق مستوى هائلاً مثلث تنازلي الانهيار في عام 2014 ، مما يشير إلى اتجاه هبوطي قوض أدنى مستوى في عام 2008 قبل أن يرتاح 14 سنتًا فوق أدنى مستوى لعام 2000 في عام 2016. سيطرت Bulls على بداية عام 2018 ، ونحت ارتفاعًا انتهى عند 50 شهرًا المتوسط ​​المتحرك الأسي (EMA) المقاومة. اختبرت المستوى المنخفض بنجاح في مارس 2020 وتحولت إلى أعلى مرة أخرى ، لتكمل عدة سنوات قاع مزدوج الانعكاس عندما صعد إلى ذروة 2018 في نوفمبر.

ارتفع الارتفاع الآن إلى مقاومة المثلث الهابط عند مستوى تصحيح البيع بنسبة 50٪ بين 28 دولارًا و 33 دولارًا. من الناحية النظرية ، على الأقل ، سيكون من الصعب اختراق هذا الحاجز الرئيسي في الأسابيع المقبلة ، مفضلاً حدوث تراجع في الاتجاه الصعودي المفرط. يجب أن يوفر التراجع إلى الخط الأحمر في أقل 20 دولارًا فرصة شراء منخفضة المخاطر في هذا السيناريو ، قبل حركة سعر أقوى في السنوات القادمة.

الخط السفلي

أكمل سهم فريبورت اختراق قاع مزدوج ووصل إلى مقاومة رئيسية في أدنى المستويات 30 دولارًا قبل تقرير أرباح هذا الأسبوع.

الإفصاح: لم يكن المؤلف يشغل أي مناصب في الأوراق المالية المذكورة وقت النشر.