3 أسهم توزيعات الأرباح للتداول مع اقتراب خفض أسعار الفائدة

قد تشهد توزيعات الأرباح فائدة شراء متجددة إذا كان الاحتياطي الفيدرالي خفض أسعار الفائدة يوم الأربعاء 31 يوليو. يتوقع المحللون على نطاق واسع أن يقوم البنك المركزي بقطع معدل الهدف الأموال الفدرالية بمقدار 25 نقطة أساس في ختام اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة الذي استمر يومين لتعويض تأثير الاجتماع الجاري حرب تجارية بين واشنطن وبكين وتباطؤ الاقتصاد العالمي.

عادةً ما تكون الأسهم مغرية عوائد توزيعات الأرباح تصبح أكثر جاذبية عندما تنخفض أسعار الفائدة لأنها تقدم عوائد أعلى للمنافسة الأصول ذات الدخل الثابت مثل السندات وأذون الخزانة و شهادات الإيداع (أقراص مدمجة). على مدار الأربعين عامًا الماضية ، ستاندرد آند بورز 500 لقد تفوقت الأسهم التي تدفع أرباحًا على الأسهم الموزعة غير المدفوعة بمعدل 5 ٪ بعد عام واحد من خفض سعر الفائدة الفيدرالي الأول في كل دورة ، وفقًا لـ Ned Davis Research ، لكل بارون.

أدناه ، نلقي نظرة على ثلاثة أسهم زادت مؤخرًا أرباح ربع سنوية وتقدم عائدًا يتفوق في الأداء على متوسط ​​S&P 500 البالغ 1.9٪. بالإضافة إلى البحث عن الأسماء في القطاعات الصديقة ذات معدلات الفائدة المنخفضة ، مثل

خدمات والسلع الاستهلاكية الأساسية ، فإننا ننظر إلى مخزون في القطاع المالي التي ينبغي أن تستمر في زيادة الأرباح على الرغم من تخفيف الاحتياطي الفيدرالي.

شركة Kellogg (K)

شركة Kellogg (ك) تقوم بتصنيع وتسويق مجموعة متنوعة من الحبوب والأغذية الجاهزة. زادت الشركة المُصنِّعة لـ Special K و Frosted Flakes و Froot Loops و Rice Krispies و Pop-Tarts أرباحها للربع الثالث (Q3) إلى 57 سنتًا للسهم ، وهو ما يمثل زيادة بنسبة 2٪. تقدم الشركة التي يبلغ عمرها 113 عامًا عائدًا سنويًا من الأرباح بنسبة 3.81 ٪. من تقييم المنظور ، تم تداول سهم Kellogg عند 15.31 مرة الأرباح الآجلة، أقل من متوسطها لخمس سنوات البالغ 17.5 مرة. كجزء من خطوة إعادة الهيكلة ، أعلنت شركة صناعة الحبوب في أبريل أنها تخطط لبيع بعض أعمالها التجارية للوجبات الخفيفة ، بما في ذلك ملفات تعريف الارتباط Keebler ، في صفقة قيمتها 1.3 مليار دولار. تداول بسعر 58.42 دولار مع أ القيمة السوقية من 19.89 مليار دولار ، ارتفع السهم بنسبة 4.44٪ منذ بداية العام (منذ بداية العام) ، وهو أداء أقل من متوسط ​​الصناعة بنسبة 8.07٪ اعتبارًا من 30 يوليو 2019.

يبدو أن أسهم Kellogg في طور تشكيل احتمال قاع مزدوج، على الرغم من أن النموذج لا يزال غير مؤكد حتى يتداول السعر فوق خط العنق للتكوين عند 60 دولارًا. في الآونة الأخيرة ، اخترق السهم فوق خط الاتجاه الهبوطي الممتد حتى سبتمبر 2018 بالإضافة إلى 200 يوم المتوسط ​​المتحرك البسيط (SMA). التجار الذين يشترون هنا يجب أن يضعوا أ أمر وقف الخسارة أسفل خط الاتجاه الهبوطي مباشرة ، والذي يعمل الآن كدعم ، ويهدف إلى جني الأرباح عند الانتقال إلى المقاومة العامة عند 65.60 دولار.

ويلز فارجو وشركاه (WFC)

بقيمة سوقية تبلغ 213.38 مليار دولار ، شركة Wells Fargo & Company (WFC) يوفر البيع بالتجزئة والتجارية و الخدمات المصرفية للشركات الخدمات للأفراد والمؤسسات من خلال قطاعات الخدمات المصرفية المجتمعية ، والخدمات المصرفية بالجملة ، وإدارة الثروات. يتوقع العملاق المصرفي زيادة توزيعات الأرباح للربع الثالث إلى 51 سنتًا للسهم من 45 سنتًا للسهم - بزيادة قدرها 13.33٪ ، بشرط موافقة مجلس إدارة الشركة. علاوة على ذلك ، أعلنت الشركة مؤخرًا أنها تخطط لـ اعادة شراء ما يصل إلى 24.5 مليار دولار من أسهمها.

الشركات المالية "تشتري قدرا كبيرا من الأسهم مرة أخرى بأرباح 11 مرة ، وهو أمر تراكمي للغاية بالنسبة لها قال ديفيد كاتز ، كبير مسؤولي الاستثمار في Matrix Asset Advisors ، وفقًا لمقالة Barron نفسها سابقًا المشار إليها. وأضاف: "سيستمرون في زيادة أرباحهم ، حتى في بيئة أسعار الفائدة المنخفضة". اعتبارًا من 30 يوليو 2019 ، أصدرت أسهم Well Fargo عائدًا مغريًا بنسبة 4.14 ٪ من الأرباح ، واكتسبت 6.73 ٪ على مدار العام.

ظلت أسهم Wells Fargo عالقة في اتجاه هبوطي ثابت خلال الـ 12 شهرًا الماضية. في الأسبوع الماضي ، ارتفع السعر فوق خط الاتجاه لمدة 12 شهرًا والمتوسط ​​المتحرك البسيط لـ 200 يوم - وهي حركة قد تؤدي إلى مزيد من الشراء في الأيام المقبلة. ال تباعد تقارب المتوسط ​​المتحرك يشير خط (MACD) أيضًا إلى ظهور اتجاه صعودي جديد مع تقاطع أخير فوق خط الإشارة. أولئك الذين يتخذون مركزًا طويلًا يجب أن يستهدفوا الانتقال إلى 54 دولارًا ، حيث يواجه السعر مقاومة لمدة عامين خط أفقي. احمِ من مخاطر الجانب السلبي مع وقف وقف الخسارة أسفل المتوسط ​​المتحرك البسيط لـ 50 يومًا.

شركة Avista Corporation (AVA)

سبوكان ، شركة أفيستا ومقرها واشنطن (AVA) يعمل ككهربائي و غاز طبيعي شركة المرافق من خلال قسمين ، Avista Utilities و AEL & P. تستمر الأسواق الرئيسية لمزود المرافق ، والتي تشمل ولاية واشنطن وأيداهو ومونتانا ، في تحقيق نمو سكاني قوي. في وقت سابق من هذا العام ، زادت الشركة أرباحها ربع السنوية بنسبة 4٪ إلى 38.75 سنتًا. هذا يمثل 1.55 دولار أمريكي توزيعات أرباح سنوية وعائد 3.39٪. يصادف العام السابع عشر على التوالي الذي رفع فيه مجلس الإدارة توزيعات الأرباح. اعتبارًا من 30 يوليو 2019 ، تم تداول أسهم Avista بحوالي 23 ضعفًا للأرباح الآجلة ، وبلغت قيمتها السوقية 3 مليارات دولار ، وارتفعت 9.36٪ منذ بداية العام.

انخفض سعر سهم Avista بنسبة 13 ٪ في ديسمبر. 6 ، 2018 ، بعد فشل الاستحواذ المحتمل من قبل شركة Hydro One Limited الكندية (HRNNF). استمر السهم في الانخفاض لمدة شهر تقريبًا قبل أن يسجل أخيرًا أدنى مستوى له منذ بداية العام عند 40.05 دولار في الأول من يناير. 24. منذ ذلك الحين ، كسر السعر فوق أ كوب ومقبض نموذج لاختبار المقاومة الهامة عند 46 دولارًا. على مدى الأسبوعين الماضيين ، ضيق راية تشكل النموذج ، مما يشير إلى استمرار الاتجاه الصعودي. يجب على أولئك الذين يقومون بالتداول أن يضعوا نقطة توقف أسفل منطقة الدعم الحيوي مباشرة عند 45 دولارًا وأن يبحثوا عن السعر لإغلاق الفجوة عند 50.44 دولارًا. إدارة المخاطر عن طريق تحريك التوقف إلى نقطة التعادل إذا ارتفع السهم فوق أدنى مستوى تأرجح في يوليو 2018 عند 48 دولارًا.