تعريف قانون حماية المستثمر
ما هو قانون حماية المستثمر؟
قانون حماية المستثمر هو أحد مكونات الأوسع قانون دود فرانك لإصلاح وول ستريت وحماية المستهلك لعام 2009، المصممة لتوسيع صلاحيات لجنة الاوراق المالية والبورصات (ثانية). أنشأ القانون مكافأة المبلغين عن المخالفات للإبلاغ عن الاحتيال المالي ، وزيادة المسؤولية عن المساعدة والتحريض ، ومضاعفة التمويل إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات على مدى خمس سنوات.
يُعرف أيضًا باسم قانون حماية المستثمر لعام 2009 ، وقد تم تقديمه كجزء من محاولة المنظمين لمنع بعض المشكلات التي تسببت في أزمة مالية من التكرار في المستقبل.
الماخذ الرئيسية
- تم تصميم قانون حماية المستثمر لعام 2009 لتوسيع صلاحيات هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC).
- جزء من قانون دود-فرانك ، تم إنشاؤه لمنع بعض المشاكل التي تسببت في تكرار الأزمة المالية في المستقبل.
- أنشأ القانون لجنة للتشاور مع SEC حول الأولويات التنظيمية المحيطة بالمنتجات المالية الجديدة ، وهياكل الرسوم ، واستراتيجيات التداول.
- تم منح المبلغين عن المخالفات المزيد من الحماية بموجب القانون.
فهم قانون حماية المستثمر
أنشأ قانون حماية المستثمر اللجنة الاستشارية للمستثمرين للتشاور مع لجنة الأوراق المالية والبورصات. تجتمع اللجنة على فترات منتظمة كل عام وتقدم المشورة بشأن موضوعات مثل الأولويات التنظيمية والقضايا التي تحيط بالمنتجات المالية الجديدة ، وهياكل الرسوم ، و
استراتيجيات التداول. كما يقدم الاستشارات حول مبادرات حماية مصالح المستثمرين وتعزيز الثقة في السوق النزاهة من خلال طلب الكشف عن تضارب المصالح والمخاطر المرتبطة بالمنتجات الاستثمارية.كما زاد القانون من الضمانات والحقوق لـ المبلغين، الذي يمكنه رفع دعاوى ضد أصحاب العمل بين 90 و 180 يومًا بعد اكتشاف المخالفة. وشمل ذلك منح هيئة الأوراق المالية والبورصات سلطة التوصية بمنح المبلغين عن المخالفات مكافآت مالية تصل إلى 30٪ من العقوبات التي تتجاوز مليون دولار. بالإضافة إلى ذلك ، أنشأ القانون صندوق حماية المستثمر التابع لهيئة الأوراق المالية والبورصات ، والذي يمنح مدفوعات للمبلغين عن المخالفات ويدعم مبادرات تثقيف المستثمرين.
مزيد من الحماية للمبلغين عن المخالفات المقدمة من خلال القانون تشمل حظر أرباب العمل من خفض رتبتهم ، أو تعليق عملهم ، أو فصلهم من العمل ، التهديد أو التمييز ضد الموظفين أو الوكلاء الذين يقدمون معلومات إلى SEC أو يساعدون فيها التحقيقات. يحق للمبلغ عن المخالفات اتخاذ الإجراءات القانونية في حالة حدوث مثل هذه القضايا.
عنصر رئيسي آخر من القانون يتعامل مع تنظيم التصنيف الائتماني الوكالات بسبب الدور الحاسم الذي تلعبه في السوق. صعود تضارب المصالح وغيرها من المشاكل التي نشأت خلال أزمة الرهن العقاري من جانب هذه الوكالات أدت بالعديد من البنوك إلى سوء إدارة المخاطر ، مما يشكل تهديدًا للمستثمرين. تتطلب اللوائح الآن أن تكون وكالات التصنيف الائتماني أكثر مسؤول وشفافة بشأن ممارساتهم.
إعتبارات خاصة
تم إنشاء قانون دود-فرانك لإصلاح وول ستريت وحماية المستهلك لعام 2009 من قبل إدارة أوباما لتحسين المساءلة والشفافية في النظام المالي. جاء هذا التحرك ردا على الرهن العقاري الانهيار الذي أدى إلى الأزمة المالية لعام 2008.
تم إنشاء Dodd-Frank لمنع الإقراض المفترس ولمساعدة المستهلكين على فهم شروط ديونهم. تضمن القانون وكالة حماية المستهلك المالية التي من شأنها تنظيم الرهون العقارية وقروض السيارات و بطاقات الائتمان. كما تم منح صلاحيات إضافية للجنة الأوراق المالية والبورصات والتي تضمنت الإذن بجمع المعلومات والتواصل مع المستثمرين والجمهور وإطلاق برامج لحماية المستثمرين.
كما تم إجراء تعديلات على التشريعات السابقة ، بما في ذلك قانون حماية مستثمر الأوراق المالية لعام 1970 (SIPA) و قانون ساربينز أوكسلي لعام 2002. تتضمن التغييرات في SIPA زيادة في الحد الأدنى للتقييم الذي تدفعه مؤسسة حماية المستثمر في الأوراق المالية أعضاء (SIPC) من 150 دولارًا ثابتًا سنويًا إلى 0.02 ٪ من إجمالي إيرادات العضو من أعمال الأوراق المالية. كما تمت زيادة حد الاقتراض على قروض الخزانة الأمريكية من مليار دولار إلى 2.5 مليار دولار. أضافت التعديلات التي أُدخلت على قانون ساربينز أوكسلي سماسرة وتجار إلى مجال إشراف مجلس مراقبة محاسبة الشركة العامة.
في مايو 2018 ، وقع الرئيس دونالد ترامب على إلغاء جزئي لقانون دود-فرانك.
في مايو 2018 ، وقع الرئيس ترامب على إلغاء جزئي لقانون دود-فرانك ليصبح قانونًا بعد أن أقر مجلس الشيوخ مشروع قانون لإعفاء عدد من البنوك من لائحة القانون. وزعم ترامب أن القانون أضر بشكل غير عادل بمؤسسات معينة ، ومنعها من إقراض أنواع مختلفة من المؤسسات ، بما في ذلك الشركات الصغيرة.
