جيسي ليفرمور: دروس من تاجر أسطوري

من كان جيسي ليفرمور؟

وُلد جيسي ليفرمور عام 1877 ، وهو أحد أعظم التجار الذين يعرفهم القليل من الناس. بينما كان كتابًا عن حياته من تأليف إدوين لوفيفر ، ذكريات مشغل الأسهم (1923) ، يحظى بتقدير كبير على أنه يجب قراءته لجميع المتداولين ، فهو يستحق أكثر من مجرد توصية عابرة.

ليفرمور ، مؤلف كتاب كيفية التداول في الأسهم (1940) ، كان أحد أعظم المتداولين في كل العصور. في ذروته عام 1929 ، كانت ثروة جيسي ليفرمور تبلغ 100 مليون دولار ، والتي تعادل تقريبًا 1.5 مليار دولار بدولارات اليوم.

فهم استراتيجيات تداول جيسي ليفرمور

يصبح ضخامة نجاحه أكثر إثارة للإعجاب عند التفكير في أنه يتداول بمفرده ، باستخدام أمواله الخاصة ، ونظامه الخاص ، وعدم تداول رأس مال أي شخص آخر معًا. ليس هناك شك في أن الأوقات قد تغيرت منذ أن قام السيد ليفرمور بتداول الأسهم و السلع. الأسواق كانت ضعيف المتداولة، مقارنة باليوم ، والتحركات سريع. يتحدث جيسي عن انزلاق الأسهم الرئيسية بعدة نقاط بشراء أو بيع 1000 سهم.

على الرغم من التغيير في الأوقات ، لا تزال قواعده سارية والسعر أنماط - رسم بحث عنه لا يزال وثيق الصلة للغاية اليوم. سنلقي نظرة على ملخص لأنماط تداول جيسي ، بالإضافة إلى مؤشرات التوقيت وقواعد التداول الخاصة به.

أنماط الأسعار

لم يكن لدى جيسي الراحة في الرسوم البيانية الحديثة لرسم أنماط أسعاره. بدلاً من ذلك ، كانت الأنماط مجرد أسعار كان يتعقبها في دفتر الأستاذ. لقد أحب فقط التداول في الأسهم التي كانت تتحرك في اتجاه معين ، وتجنب أسواق المدى البعيد. عندما اقتربت الأسعار من نقطة محورية ، انتظر ليرى كيف سيكون رد فعلهم.

على سبيل المثال ، إذا حقق سهم ما مستوى منخفضًا قدره 50 دولارًا ، وارتد حتى 60 دولارًا ، وكان يتجه الآن إلى أسفل إلى 50 دولارًا ، فإن قواعد جيسي تنص على الانتظار حتى يتم تفعيل النقطة المحورية من أجل التداول. إذا انتقل هذا السهم نفسه إلى 48 دولارًا ، فسوف يدخل في صفقة على الجانب القصير. إذا ارتد عن مستوى 50 دولارًا ، فسوف يدخل صفقة شراء عند 52 دولارًا ، ويراقب عن كثب المستوى 60 دولارًا ، وهو أيضًا "نقطة محورية".

الارتفاع فوق 60 دولارًا أمريكيًا سيؤدي إلى إضافة إلى المركز (هرمي) بسعر 63 دولارًا ، على سبيل المثال. سيؤدي الفشل في الاختراق أو الاحتفاظ بأكثر من 60 دولارًا إلى أ تصفية التابع مناصب طويلة. العازلة 2 دولار عند الاختراق في هذا المثال ليست دقيقة ؛ سوف يختلف المخزن المؤقت بناءً على سعر السهم وتقلبه. يريد المرء عازلة بين الفعلي انطلق والدخول الذي يسمح لهم بالدخول في الحركة مبكرًا ولكنه سيؤدي إلى عدد أقل من الاختراقات الزائفة.

بينما جيسي لم يفعل ذلك نطاقات التجارة، لقد حقق اختراقات تجارية من أسواق النطاق. لقد استخدم إستراتيجية مماثلة كما هو مذكور أعلاه ، حيث قام بالدخول عند مستوى مرتفع أو منخفض جديد ولكن باستخدام المخزن المؤقت لتقليل احتمالية الاختراق الوهمي.

أنماط الأسعار ، جنبًا إلى جنب مع تحليل الحجم، تم استخدامها أيضًا لتحديد ما إذا كانت التجارة ستظل مفتوحة. بعض المعايير التي استخدمها جيسي لتحديد ما إذا كان في الوضع الصحيح هي:

• زيادة حجم الاختراق.
• في الأيام القليلة الأولى بعد الاختراق ، يجب أن تتحرك الأسعار في اتجاه الاختراق.
• يحدث رد الفعل الطبيعي عندما تتراجع الأسعار إلى حد ما عكس الاتجاه ، ولكن الحجم أقل ارتدادات مما كانت عليه في اتجاه الاتجاه.
• مع انتهاء رد الفعل الطبيعي ، يزداد الحجم مرة أخرى في اتجاه الاتجاه.

كانت الانحرافات عن هذه الأنماط إشارات تحذيرية ، وإذا تم تأكيدها من خلال تحركات الأسعار مرة أخرى من خلال نقاط محورية ، فإنها تشير إلى وجوب أخذ الأرباح الخارجة أو غير المحققة.

توقيت السوق

يعرف أي متداول أن كونك على حق في وقت مبكر جدًا أو متأخرًا قليلًا يمكن أن يكون ضارًا مثل كونك مخطئًا. توقيت أمر بالغ الأهمية في الأسواق المالية ، ولا شيء يوفر توقيتًا أفضل من السعر نفسه. تحدث النقاط المحورية المذكورة أعلاه في الأسهم الفردية والسوق فهارس، كذلك. دع السعر يؤكد الصفقة قبل الدخول في صفقات كبيرة.

اعتقد جيسي ليفرمور أنه بغض النظر عن مدى "شعورنا" بأننا نعرف ما يحدث ، فنحن بحاجة إلى انتظار السوق لتأكيد أطروحتنا. وفقط عندما يحدث ذلك ، نقوم بتداولاتنا ؛ ويجب علينا القيام بذلك على وجه السرعة.

قواعد التداول

قواعد التداول التالية بسيطة وقد تم تضمينها في العديد خطط التداول من قبل العديد من التجار منذ أن تم إنشاؤها منذ ما يقرب من قرن من الزمان. إنها لا تزال صالحة حتى اليوم ، وقد تم إنشاؤها وفقًا لبديهية جيسي: "لا يوجد شيء جديد في وول ستريت. لا يمكن أن يكون هناك ، لأنه تكهنات هي قديمة قدم التلال. كل ما يحدث في سوق الأسهم اليوم حدث من قبل وسيحدث مرة أخرى ".

• تداول مع الاتجاه. شراء في أ السوق الصاعدةباختصار أ سوق اللكحوليات.
• لا تتداول عندما لا تكون هناك فرص واضحة.
• تداول باستخدام النقاط المحورية.
• انتظر حتى يؤكد السوق الرأي قبل الدخول. الصبر يقود إلى "المال الوفير".
• دع الأرباح تتدفق. الصفقات المغلقة التي تظهر خسارة (التداولات الجيدة تظهر بشكل عام الأرباح على الفور).
• تداول مع أ توقفواعرفها قبل الدخول.
• صفقات الخروج حيث يكون احتمال تحقيق المزيد من الأرباح بعيدًا (يكون الاتجاه قد انتهى أو يتضاءل).
• تداول الأسهم الرائدة في كل قطاع ؛ تداول أقوى الأسهم في سوق صاعدة أو أضعف الأسهم في سوق هابطة.
• لا تفعل متوسط ​​أسفل مركز خاسر.
• لا تقابل أ نداء الهامش; أغلق المركز بدلا من ذلك.
• لا تتبع الكثير من الأسهم.

الدروس المستفادة

كان جيسي ناجحًا للغاية ولكنه فقد ثروته أيضًا عدة مرات. لقد كان دائمًا أول من يعترف عندما ارتكب خطأ ، وعندما خسر المال ، وقع الأمر على اثنين من الجناة المحتملين:

1. لم يتم صياغة قواعد التداول بشكل كامل (ليس هو الحال بالنسبة لمعظم خسائره).
2. لم يتم اتباع القواعد.

بالنسبة لمتداولي اليوم ، من المحتمل أن يكون هؤلاء هم الجناة الذين يبقيون الأرباح بعيدة. لكي يكون المتداول مربحًا ، يجب عليه بالفعل إنشاء نظام تداول مربح ، ومن ثم يجب عليه الالتزام به في التداول الفعلي.

حدد جيسي نظام تداول بسيط: انتظر النقاط المحورية قبل الدخول في صفقة. عندما تدخل النقاط حيز التنفيذ ، قم بتداولها باستخدام مخزن مؤقت ، والتداول في اتجاه السوق ككل.

دع السعر يملي أفعالك واستمر في الصفقات المربحة حتى يكون هناك سبب وجيه للخروج من الصفقة. يجب أن تكون الخسائر صغيرة ويجب تجنب التداول في حالة عدم وجود فرص واضحة. عندما تكون هناك فرص تداول ، قم بتداول الأسهم التي من المرجح أن تتحرك أكثر.

أسئلة وأجوبة جيسي ليفرمور

هل كان جيسي ليفرمور تاجرًا يوميًا؟

بدأ جيسي ليفرمور مسيرته التجارية كمتداول يومي ولكن بعد مرور الوقت أصبح تاجرًا متأرجحًا وتاجرًا طويل الأجل.

كيف تلاعب جيسي ليفرمور بسوق الأسهم؟

تلاعب ليفرمور بسوق الأسهم من خلال التلاعب بأسعار الأسهم المتداولة في المتاجر الصغيرة. اختار محلات الجردل الفاسدة للتجارة معها لأن متاجر الجرافات كانت ترفض العمل معه بعد الآن نظرًا لأنهم لم يتم إنشاؤهم ليخسروا المال ولكنهم كانوا لأن ليفرمور كان ناجحًا وقام ببناء ملف حظ.

في متجر الجرافة ، كان ليفرمور يضع صفقة على سهم تم تداوله بشكل ضئيل في بورصة نيويورك. ثم يقوم بعد ذلك بتداول الأسهم في البورصة ، مما يتسبب في تحركها بشكل كبير في الاتجاه الذي يريده ثم يقوم بعد ذلك بتحصيل الأرباح من متجر الدلو.

كان هناك العديد من الطرق الأخرى التي يمكنه من خلالها التلاعب بالسوق ، مثل البيع المكثف لسهم أو سلعة لخفض السعر ، وكذلك "طلاء الشريط".

ما مدى سرعة جيسي ليفرمور في كسب المال؟

بدأ ليفرمور التداول في سن 14 ، محققًا ربحه الأول البالغ 3.12 دولارًا في سن 15 و 1000 دولار لاحقًا في نفس العمر. في سن العشرين ، حصل على 10000 دولار. واصل جني الأموال وخسرها ، وفي النهاية جمع ثروة كانت في أعلى مستوياتها في عام 1929 ، وقلص سوق الأسهم ، واستفاد من انهيار البورصة ، وحقق 100 مليون دولار.

من الذي علم جيسي ليفرمور؟

كان جيسي ليفرمور متداولًا عصاميًا ، تعلم أثناء تداول الأسهم صياغة استراتيجياته الخاصة ، ومعرفة ما الذي نجح وما لم ينجح من خلال التجربة والخطأ.

كم حقق جيسي ليفرمور في الكساد العظيم؟

حقق جيسي ليفرمور 100 مليون دولار خلال فترة الكساد الكبير لأنه تقصّر خلال انهيار سوق الأسهم عام 1929.