التدفق النقدي من أنشطة التشغيل: نظرة عامة وأمثلة

التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية عبارة عن قسم من بيان التدفق النقدي للشركة يشرح مصادر واستخدامات النقد من الأنشطة التجارية المنتظمة المستمرة في فترة معينة. يتضمن هذا عادةً ملفات صافي الدخل من بيان الدخل والتعديلات على صافي الدخل والتغيرات في رأس المال العامل.

أمثلة على التدفقات النقدية

عادةً ما يكون صافي الدخل هو العنصر الأول في ملف أنشطة التشغيل قسم من بيان التدفقات النقدية. هذه القيمة ، التي تقيس ربحية الشركة ، مشتقة مباشرة من صافي الدخل الموضح في بيان دخل الشركة للفترة المقابلة.

يجب أن يقوم بيان التدفق النقدي بعد ذلك بتسوية صافي الدخل مع صافي التدفقات النقدية عن طريق إضافة المصروفات غير النقدية مرة أخرى مثل الاستهلاك و الإطفاء. يتم إجراء تعديلات مماثلة للمصروفات غير النقدية أو الدخل مثل التعويض على أساس الأسهم أو المكاسب غير المحققة من ترجمة العملات الأجنبية.

تعكس التدفقات النقدية من قسم الأنشطة التشغيلية أيضًا التغييرات في القوى العاملة. يتم تسجيل التغيير الإيجابي في الأصول من فترة إلى أخرى كتدفق نقدي خارجي ، بينما يتم تسجيل التغيير الإيجابي في المطلوبات كتدفق نقدي داخلي. الاختبارات،

الذمم المدينةوالأصول الضريبية والإيرادات المستحقة والإيرادات المؤجلة هي أمثلة شائعة للأصول التي سينعكس التغيير في قيمتها في التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية.

حسابات قابلة للدفعوالمطلوبات الضريبية والمصروفات المستحقة هي أمثلة شائعة للمطلوبات التي ينعكس التغيير في قيمتها في التدفق النقدي من العمليات.

ضع في اعتبارك Apple (AAPL) السنة المالية 2017 10-ك. سجلت Apple صافي دخل سنوي قدره 48.4 مليار دولار وصافي التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية 63.6 مليار دولار. يتضمن هذا تعديلاً بقيمة 10.2 مليار دولار للإهلاك والإطفاء - تعديل بقيمة 4.8 مليار دولار لمصاريف التعويض على أساس الأسهم و 6.0 مليار دولار لـ ضريبة الدخل المؤجلة مصروف.

تشمل التغييرات في الأصول والمطلوبات التشغيلية 2.1 مليار دولار تدفقات نقدية خارجة للحسابات المدينة ، وهو ما يتوافق مع انخفاض القيمة المتساوية في أصول الحسابات المدينة في الميزانية العمومية، مما يشير إلى انخفاض صاف في المبيعات المشحونة التي لم يتم تحصيلها من قبل Apple.

وبالمثل ، هناك تدفق نقدي بقيمة 9.6 مليار دولار من حسابات الدفع. يتوافق هذا مع زيادة في التزامات الحسابات الدائنة في الميزانية العمومية ، مما يشير إلى زيادة صافية في النفقات المحملة على Apple والتي لم يتم دفعها بعد.

التدفقات النقدية من الأنشطة الأخرى

لا تنتمي العديد من البنود في بيان التدفق النقدي إلى قسم الأنشطة التشغيلية. الإضافات إلى الممتلكات والآلات والمعدات ومصروفات البرامج المرسملة والنقد المدفوع عمليات الدمج والاستحواذوشراء الأوراق المالية القابلة للتسويق والعائدات من بيع الأصول كلها أمثلة على الإدخالات التي يجب تضمينها في التدفق النقدي من الأنشطة الاستثمارية قسم.

حصيلة إصدار الأسهم ، حصيلة إصدار الدين ، أرباح الأسهم المدفوعة ، النقدية المدفوعة لإعادة شراء الأسهم العادية ، والنقد المدفوع لسحب الديون كلها إدخالات يجب تضمينها في ال التدفق النقدي من الأنشطة التمويلية قسم.

لا تعتبر التدفقات النقدية من أنشطة الاستثمار والتمويل جزءًا من أنشطة التشغيل العادية المستمرة.