Каква е разликата между смесен фонд и балансиран фонд?

Като и двете "смес"и "балансиран"Опишете конкретната комбинация от активи на взаимни фондове, като определянето на точните разлики между двете може да бъде трудно.

Смесете средства, които съдържат само акции и не ценни книжа с фиксиран доход, са вид на собствен капитал фонд, който съчетава и двете запас от растеж и стойност на акциите. Целта на тези средства е да се оцени стойността чрез капиталовите печалби постигнато чрез следното:

1) Бъдещото поскъпване в цената на акциите на стойностните акции - Портфолио мениджъри помислете за тези видове акции подценени и очаквайте бъдещо поскъпване на цената на акциите, след като пазарът осъзнае истинската стойност на тези акции. (За по -отблизо инвестиране на стойност, вижте това урок.)

2) Поскъпването в цената на акциите на растежните акции - Мениджърите на портфейла смятат, че тези акции имат голям потенциал за бърз растеж в печалби. (За да разгледате този стил на борсова стратегия, вижте това урок.)

Смесените средства също могат да бъдат допълнително категоризирани според тяхната специализация в

малък, средно или с голяма капачка запаси. Има по -високо риск свързани със смесени фондове, тъй като тяхната основна инвестиция е на фондовия пазар.

Балансираните фондове са вид фонд за разпределение на активи, който съдържа комбинация от инструменти с фиксиран доход и акции. Миксът от активи обикновено е ограничен до фиксирани пропорции. Например фонд може да има комбинация от активи, състояща се от 40% акции, 50% облигации, и 10% паричния пазар инструменти. Целта на балансираните фондове е да постигне както растеж на стойността, така и постоянен доход.

В зависимост от типа управление на портфейла, балансираните фондове ще бъдат пребалансирано всяка година, за да се върнат пропорциите в първоначалното им състояние или да се преструктурират, за да благоприятстват пазарните условия. За повече информация относно пребалансирането на портфолио вижте статията "Поддържане на равновесието на взаимните фондове."

Тъй като пазарите на облигации и акции не се движат заедно, балансираните фондове се използват разнообразяване да позволи на физическите лица да участват в печалбите на пазара без значителните рискове, свързани с фондовете с чист капитал. Ако фондовият пазар е потъващ, шансовете на пазара на облигации ще останат относително стабилни или ще поддържат възходяща тенденция. По този начин, ако частта от собствения капитал на балансирания фонд на инвеститора се представя слабо, частта с фиксиран доход ще продължи да се представя добре или ще поддържа стойността си. Следователно балансираният фонд не губи толкова стойност, колкото смесеният фонд, когато пазарите на акции се представят слабо. За повече информация относно различните видове фондове, вижте това урок.