Jak mohou investice Timberland diverzifikovat vaše akciové portfolio

Co je investice Timberland?

Dřevo (dřevo) je často vnímáno jako dobrý diverzifikátor portfolia, který se může zajistit proti inflaci. Investice do Timberlandu zahrnují investice do půdy, která produkuje dřevo. V USA existují miliony akrů timberlandu, které jsou ve vlastnictví penzijních fondů, charitativních fondů, individuální investořia univerzit. Investoři mohou vlastnit timberland prostřednictvím různých investičních nástrojů, které mají podíl v timberlandu.

Porozumění Timberland Investments

Přínosy investic do dřevařské půdy vyplývají z tendence poptávky po dřevařských a dřevařských výrobcích stoupat dlouhodobé a nejsou přímo spojeny s tržními silami, které mohou ovlivnit jiné investiční nástroje, jako jsou akcie a vazby. Stabilní růst je jedním z důvodů, proč se timberland používá k diverzifikaci portfolia a jako zajištění inflace.

Investoři mohou zaujmout pozici ve dřevě investováním do dřevěných ETF (fondy obchodované na burze), které se skládají z mnoha společností, které vlastní lesy a vyrábějí produkty související se dřevem. Investoři mohou také investovat do REIT (investiční fondy do nemovitostí), které obsahují jednoho vlastníka zalesněné půdy a produkují produkty související se dřevem.

Investiční nástroje Timberland využívají především velcí institucionální investoři, například veřejní a soukromé penzijní fondy, přičemž dvě hlavní podkladová aktiva jsou stromové farmy a obhospodařované přírodní lesy. A Organizace pro správu investic do dřeva (TIMO) je skupina pro finanční řízení, která pomáhá institucionálním investorům při správě jejich investičních portfolií timberland. A TIMO funguje jako makléř pro institucionální klienty, kteří hledají, analyzují a získávají investiční nemovitosti, které by nejlépe vyhovovaly jejich klientům.

Vytváření zisku s Timberlandem

K pohybu produktové třídy směrem nahoru dochází, když stromy rostou a dozrávají v průběhu času, počet aplikací na dřevo se zvyšuje. Například stromům, které se používají k výrobě papíru, obvykle trvá deset let, než rostou, než je lze použít na papírové výrobky.

Existuje několik zdrojů, ze kterých mohou investoři získat pozitivní návratnost investice do dřeva.

Biologický růst

Biologický růst znamená, že jak stromy rostou, zvyšují svou hmotnost a hustotu. Jak biologický růst zvyšuje objem, stromy se stávají cennějšími na tunu, protože mohou být použity pro větší a jedinečnější projekty, nebo mohou produkovat více standardního řeziva na strom.

Ocenění půdy

K zhodnocení půdy může dojít, pokud se dřevo nachází na cenných nemovitostech. Pokud se například zalesněná půda nachází v blízkosti obydlené oblasti, může být půda po těžbě dřeva přeměněna na golfové hřiště nebo nákupní centrum.

Cenové zhodnocení

Zvýšení ceny dřeva může nastat s rostoucí poptávkou po bydlení. Měkké dřevo se obvykle používá při stavbě rodinných domů. V důsledku toho může expanzivní ekonomika a trh s bydlením vést k nárůstu dřeva, protože poptávka po měkkém dřevě by byla vysoká.

Rizika investice Timberland

Investice Timberland nejsou dokonalé investice, což znamená, že jsou náchylné k rizikům, která mohou zahrnovat:

• Poptávka po dřevu může během recese klesat, což způsobí, že ceny budou postupně klesat.
• Přírodní katastrofy mohou zničit lesní půdu, což narušuje investice.
• Pokles trhu s bydlením může poškodit poptávku po dřevě, což má za následek nižší ceny.

Skutečné příklady investic Timberland

Kromě nákupu půdy jako individuálního investora existuje řada způsobů, jak do timberlandu investovat. Některé z těchto investičních nástrojů zahrnují:

Guggenheimovo dřevo (STŘIH) je ETF, který se skládá z více než dvou desítek společností, které vyrábějí výrobky ze dřeva nebo vlastní lesní pozemky. Dividendový výnos tohoto globálního fondu dřeva je obvykle přes 3% ročně.

Globální index dřeva a lesnictví ETF iShares S&P (DŘEVO) sleduje S&P Global Timber & Forestry Index a obvykle produkuje dividendový výnos přes 2,5%.

Společnost Weyerhaeuser (WY) je společnost REIT, která investuje do lesních oblastí za účelem výroby, prodeje a distribuce lesních produktů. Weyerhaeuser Co. je jedním z největších vlastníků lesních ploch na světě.