Nemovitosti a crowdfunding: nová cesta pro investory

Mohou si dvě investiční sady myšlenek-jedna stará a jedna nová-navzájem rozumět, aniž by se navzájem zbláznili? To je klíčová otázka, kterou si klade crowdfunding na trhu s nemovitostmi a na jednoho se odpovědělo většinou kladně. Tento zvláštní pár crowdfundingu se setkává s nemovitostmi, zdá se, že se párují docela pěkně a dávají investorům nový způsob vliv investice na globálním realitním trhu.

Většinou pro bohatší investory (prozatím)

Skutečně, web crowdfunding nemovitostí iFunding odhaduje velikost kombinovaného trhu na více než 11 bilionů dolarů! Na nedávné průmyslové konferenci v New Yorku se Markley Roderick, právník společnosti Flaster/Greenberg PC a moderátor konference, zabýval novými předpisy spojenými s Nastartujte naše podnikání (ÚLOHY) Zákon z roku 2012. Tato pravidla umožňují většinou bohatým investorům (s čisté jmění 1 milion USD nebo více) k získání přímého přístupu na realitní trh prostřednictvím crowdfundingu, příp půjčky typu peer-to-peer (mimo jiné investiční trhy).

Zatímco USA Komise pro cenné papíry zkoumá způsoby, jak umožnit investorům všech úrovní příjmů přístup na trh s nemovitostmi online, Roderick říká, že bohatší investoři již investují do crowdfundingových webů, jako je iFunding, Realitní Mogul, Dav ulice, a Fundrise. "Pokud jen malé procento z nich investuje jen malé množství svých aktiv do nemovitostí, trh bude biliony dolarů," vysvětluje Roderick.

Crowdfunding nemovitostí

Crowdfunding využívá sociální sítě, jako jsou přátelé, rodina a kolegové propojeni sociální média webové stránky jako Facebook, Twitter a LinkedIn, aby se dozvěděli o novém podnikání a přilákali širokou škálu individuálních investorů. Crowdfunding má potenciál výrazně rozšířit skupinu potenciálních investorů, od nichž lze získat finanční prostředky mimo tradiční okruh zasvěcených osob, majitelů, příbuzných a venture capitalists. Nedávné úpravy zákonů kolem toho, kdo může takto investovat do nemovitostí a jak otevřely dveře většímu crowdfundingu.

Nemovitost průmyslových skupin již lezou na palubu crowdfundingového vlaku a nabízejí relativně nízkorizikový přístup na americký realitní trh. “Crowdfunding pro nemovitosti není zcela nový fenomén, “připomíná Asociace pro rozvoj komerčních nemovitostí v prohlášení z podzimu 201; "Do pole vstoupilo mnoho hráčů." Ačkoli každá z těchto platforem má své vlastní místo a strategii, s různými úrovněmi minimální investice, všichni jsou zaměřeni na akreditovaní investoři kteří splňují specifické požadavky na čisté jmění a/nebo roční příjem. Naopak crowdfunding podle zákona o JOBS otevře pole mnoha dalším menším investorům. “

Jaké jsou výhody a nevýhody crowdfundingu pro investory? Jedním slovem jde o riziko pro obě strany; konkrétně, kolik informací chtějí investoři absorbovat online. Podle zprávy mohou realitní developeři i investoři prostřednictvím crowdfundingu získat značné finanční výnosy a oba jsou schopni rozložit svá rizika.

Klady a zápory crowdfundingu nemovitostí

Jak začít

Chcete -li začít s crowdfundingem v oblasti nemovitostí, Jillienne Helman, výkonný ředitel ve společnosti Realty Mogul radí jít s firmou, která tu bude nějakou dobu.

"První, spolupracovat s crowdfundingovou společností, která přežije," ona říká. "To znamená dobře kapitalizovat." To, co mě děsí, je počet crowdfundingových společností, které vedou dva studenti, kteří právě vystudovali vysokou školu a kteří sami kapitalizaci nemají. “

Darren Powderly, spoluzakladatel CrowdStreet.com, říká, že děláte své náležitou péči je pro nemovitosti důležitější než pro jiné investice, pokud jde o práci s a crowdfundingová společnost jde. "Z pohledu investora je třeba věnovat pozornost výzkumu platforem, na kterých hledají investiční příležitosti," říká Powderly. "Ne všechny platformy jsou vytvořeny stejně a více." podnikatelské plány jsou testovány, aby se kapitalizovat o tomto vznikajícím trendu. “

Společnost Powderly konkrétně doporučuje investorům, aby prošetřili zakladatele a vrcholové vedení společnosti crowdfundingovou platformu nebo firmu, aby se ujistili, že mají vynikající pověst, která spočívá na předchozím podnikání Zkušenosti. "Klíčové odborné znalosti v oblasti financí, nemovitostí a technologií jsou zásadní pro provozování důvěryhodné a spolehlivé platformy," dodává. "Investoři by měli tíhnout k platformám, které poskytují vynikající výsledky." služby zákazníkům - nejen během procesu získávání finančních prostředků, ale také po uzavření obchodu plně financováno a zavřeno. Navzdory skutečnosti, že v určitém režimu provozu existuje více než 50 platforem, existuje jen asi půl tuctu, které se ve vesmíru stávají vůdci. Investoři by měli prozkoumat více platforem a vybrat si své první tři na základě svých investičních cílů a preferované uživatelské zkušenosti. “

Jakmile se rozhodnete investovat do nemovitostí tímto způsobem, jednou z hlavních výhod je, že na každou ze svých crowdfundovaných investic můžete přidělit nižší částku kapitálu. Můžete najít řadu různých projektů, které mohou vyžadovat pouze 500 nebo 1 000 USD, což usnadňuje diverzifikaci. Další výhodou procházení touto cestou je, že obecně neexistují žádné investiční poplatky, na rozdíl od dodatečných nákladů, které byste očekávali od tradičních investic do nemovitostí, jako je náklady na uzavření nebo provize realitní kanceláře.

Transparentnost je kritická

Powderly doporučuje hledat platformy a sponzory crowdfundingu, které uznávají rizika a zároveň poskytují přístup založený na vzdělávání řízení rizik. "Většina platforem crowdfundingu nemovitostí dnes umožňuje investovat pouze akreditovaným investorům, jak je definuje SEC," říká. "Akreditovaným investorům se doporučuje investovat částky, které jim vyhovují, vzhledem k jejich celkovému investičnímu portfoliu."

Další tip: Investujte pouze do nabídek od sponzorů, kterým důvěřujete, a kteří si věříte, že budou sledovat vaše nejlepší zájmy v dobrých i špatných časech.

"Pokud investor nechápe, jak jsou jeho peníze používány, rizikové faktory investice a jaké faktory je ovlivňují." návratnost investic, pak by měli požádat o radu svého důvěryhodného investičního poradce nebo investici předat dál, “dodává Powderly. "Na výběr bude spousta dalších investičních příležitostí, nenechte se proto unáhlit neinformovaným investičním rozhodnutím."

Profesionální platforma crowdfundingu nemovitostí by měla investorům poskytnout dostatek příležitostí ke komunikaci o nabídce, včetně úvodů přímo do sponzor konkrétního seznamu nemovitostí.

Nové regulační prostředí

Katalyzátorem zahájení crowdfundingu pro investice do nemovitostí spolu s dalšími typy podnikatelských aktivit byl průchod zákona JOBS v roce 2012. Až donedávna byla schopnost inzerovat a žádat investory o investice do nemovitostí omezena. Zákon JOBS (hlava II) dramaticky změnil způsob získávání investičního kapitálu úpravou stávajících Pravidlo D pravidla, konkrétně pravidla týkající se toho, jak mohou společnosti nabízet a prodávat své cenné papíry, aniž by je musely registrovat u americké Komise pro cenné papíry (SEC).

V minulosti, Pravidlo D, Pravidlo 506 omezilo úsilí o získávání finančních prostředků, konkrétně omezilo získávání finančních prostředků pouze na již existující vztahy a brání sponzorovi nebo jiné straně v otevřeném získávání nebo inzerování těchto soukromých investic příležitosti. Nové pravidlo 506 (c) umožňuje emitentům, sponzorům, syndikátům a dalším, kteří získávají kapitál ze soukromých investoři inzerovat tyto soukromé investiční příležitosti akreditovaným investorům za určitých podmínky. Toto pravidlo vstoupilo v platnost v září. 23, 2013. Nová federální legislativa představuje obrovskou změnu pro sponzory získávající finanční prostředky na pořízení nebo rozvoj nemovitosti.Hlava II v zásadě dává firmám poskytujícím crowdfunding zelenou k přímému obchodování s velkým množstvím potenciálních investorů prostřednictvím sociálních médií a internetu. Rovněž vytvořil nový nástroj pro investory, aby měli snadnější přístup k příležitostem přímých investic do nemovitostí.

Jak poznamenává Powderly, vůbec poprvé mají investoři přímý přístup k výběru soukromých nemovitostí nabídky nemovitostí, které mohou procházet, zkoumat a přijímat dobře informovaná investiční rozhodnutí online.

Sečteno a podtrženo

Crowdfunding na realitním trhu slibuje revoluci. Právě se rozjíždí, ale již přitahuje působivou úroveň zájmu vážných investorů. Zatímco crowdfunding nemovitostí je ze své podstaty riskantní, investice do nemovitostí mohou pomoci diverzifikovat vaše portfolio a zajistit konkurenceschopnou návratnost. Pamatujte, že prozatím stále musíte být akreditovaným investorem v USA, ale jak se tento trh stává populárnějším, doufá se, že bude také dostupnější pro průměrné Američany.