Je čas koupit Intel (INTC)?
Komponenta Dow Intel Corporation (INTC) se v lednu shromáždil na 20leté maximum, ale od té doby se propadl a zaznamenal meziroční ztrátu 16 %. Neefektivní správa, špatné provádění a zpoždění zavádění podpořily institucionální exodus ve stejnou dobu, jako PHLX Semiconductor Index (SOX) vzrostl o více než 50 %. Bohužel nic nenasvědčuje tomu, že by se monstrum ze staré školy vydalo na cestu, která zabrání stejně velkým ztrátám v roce 2021.
Klíčové věci
- Akcie Intelu klesly meziročně o 16 %.
- Management vytrvale odmítá řešit zásadní strukturální problémy.
- Pažba může vyřezávat dlouhodobý vzor polevy.
- The Lednový efekt může nabídnout krátkodobou obchodní příležitost.
Soupeři skočili na přešlapy Intelu a nabrali vzácné podíl na trhu. Advanced Micro Devices, Inc. (AMD) a NVIDIA Corporation (NVDA) akcie díky tomu vyletěly na historická maxima a oslnily nové zákazníky bleskurychlými čipy a konkurenceschopnými cenami. Zlověstně Apple Inc. (AAPL) nyní cítí zraněnou bestii a údajně rozšiřuje svou produkci CPU pro rok 2021. Tato konkurenční výzva by se mohla v nadcházejících letech ukázat jako největší hrozba Intelu.
Rybáři na dně jsou vůči Intelu navzdory nevolnosti stále agresivnější a cenová akce klesá úrovně podpory které podpořily nárůsty v letech 2018, 2019 a březnu 2020. Ve skutečnosti se akcie Intelu v říjnu odrazily od této úrovně a do prosince vzrostly o 16 %, čímž vyplnily velký říjen. mezera mezi 48 a 53 dolary. Toto je však nesprávný čas vlastnit Intel, protože je prosinec, kdy investoři uvažují o prodeji svých nejslabších pozic, aby snížili roční daňové účty.
Poražený polovodičový gigant by mohl nabídnout pozitivnější výsledek do roku 2021, přičemž lednový efekt má potenciál zvednout největší poražené z předchozího roku. I tak může obchodní strategie fungovat lépe než dlouhodobá investice, protože led. 21 zpráva o výdělcích je nepravděpodobné, že přitáhne zájem o nákup, pokud společnost nezahájí plán reorganizace v plném rozsahu. Zdá se, že to není v kartách, protože vedení vytrvale odmítalo připustit, že existuje problém.
Shoda na Wall Street se v průběhu roku 2020 zhoršila, přičemž aktuální hodnocení „Podržet“ vychází ze 4 doporučení „Koupit“ a 14 „Podržet“. Ještě důležitější je, že to doporučuje 5 z 24 analytiků zabývajících se tímto problémem akcionáři zavřít pozice a přesunout se na okraj. Cenové cíle nyní se pohybují od minima 38 USD až po Street-high 70 USD, zatímco akcie jsou nastaveny na otevření středeční seance méně než 1 USD pod středním cílem 51 USD.
A reorganizace je významnou a rušivou revizí problémového podniku, jejímž cílem je obnovit jeho ziskovost. Může zahrnovat uzavření nebo prodej divizí, nahrazení vedení, snížení rozpočtů a propouštění pracovníků.
Dlouhodobý graf Intel (2000–2020)
Víceletý vzestupný trend zaznamenal v roce 2000 historické maximum na 75,81 USD a ustoupil přetrvávajícímu sestupnému trendu, který skončil na 12letém minimu v roce 2009. Následná vlna oživení zaznamenala malý pokrok až do roku 2014, kdy kupující zvedli akcie na .382 Retracement Fibonacciho výprodeje úroveň v polovině 30 USD. Tato úroveň je označena odpor do průlomu v roce 2017, který přinesl nejplodnější výnosy desetiletí, než v létě 2018 došlo k vyčerpání plynu.
Cenová akce od té doby vytvořila potenciální topný vzor poblíž 0,786 Fibonacciho výprodejové úrovně retracementu, oblíbeného hřbitova pro vzestupné trendy. Podpora na 0,50 retracementu za 40 USD byla testována čtyřikrát, přičemž tato úroveň je nyní v souladu s 50měsíční exponenciální klouzavý průměr (EMA). V této konfiguraci je možný nárůst odporu vůči vzoru v horních 50 USD, zejména s měsíčním stochastický oscilátor překročení na přeprodané úrovni před koncem roku.
A stochastický oscilátor je ukazatel hybnosti porovnávající konkrétní uzavírací cena cenného papíru v rozsahu jeho cen za určité časové období. Citlivost oscilátoru na pohyby trhu lze snížit úpravou tohoto časového období nebo přijetím a klouzavý průměr výsledku. Používá se ke generování překoupený a přeprodané obchodní signály, využívající ohraničený rozsah hodnot 0–100.
Sečteno a podtrženo
Akcie Intelu by mohly po prosinci nabídnout ziskové oživení daňový prodej sezóně, ale tento starý technický monstrum možná vstoupil do sekulárního úpadku.
Zveřejnění: Autor neměl v době zveřejnění žádné pozice ve výše uvedených cenných papírech.