3 grafy, které naznačují, že základní kovy budou v roce 2018 zářit

Většina zboží obchodníci museli být v roce 2017 ve svých přístupech velmi selektivní, protože se snažili vyrovnat silné posuny v nabídce a poptávce. Jedna skupina, která se zdála být imunní vůči prodejnímu tlaku, byla průmyslová resp obecné kovy, částečně kvůli obnovenému zájmu o infrastruktura utrácení. V tomto článku se podíváme na několik grafů základních kovů, které naznačují, že vzestupné trendy budou pravděpodobně pokračovat, a analyzujeme, jak budou techničtí obchodníci pravděpodobně vypadat, aby se umístili v roce 2018.

Tradičně bylo investování do komodit ponecháno na profesionálních obchodníkech kvůli nutnosti mít k nim přístup futures účty. Úroveň sofistikovanosti potřebná pro řízení vliv a závazky spojené s obchodováním futures omezený přístup k mnoha investorům, ale s nárůstem popularity burzovně obchodovaný fond (ETF), příběh se změnil a nyní je možné získat zisk pro všechny typy investorů vystavení. Jedním z nejoblíbenějších fondů pro zájemce o obecné kovy je PowerShares DB Base Metals Fund. Tento fond obsahuje 

futures kontrakty na komodity jako je měď, zinek a hliník.

Při pohledu na týdenní graf níže si všimnete, že vzestupná trendová čára poskytla Podpěra, podpora na každý pokus o odprodej od začátku vzestupného trendu v roce 2016. Býčí křížení mezi 50. a 200. týdnem klouzavé průměry byl jasný dlouhodobý koupit signál. Zajímavé je, že 50týdenní klouzavý průměr se pohyboval ve stejném kroku se vzestupnou trendovou linií, což posiluje argumenty pro nastavení stop-loss příkazy přímo pod touto úrovní. Za zmínku také stojí, že cena se v rámci a kanál vzor za posledních několik měsíců roku a nedávný průlom naznačuje, že by se cena mohla v následujících týdnech nebo měsících posunout výše. Krátkodobí obchodníci nebo ti, kteří obchodují s kanálovým vzorem, budou pravděpodobně chtít zpřísnit své stop-loss příkazy a umístit je o několik procentních bodů pod jednu z horizontálních trendových linií.

Další zboží produkt obchodovaný na burze že aktivní obchodníci budou chtít u svých seznamů sledovat, je iPath Bloomberg Copper Subindex Total Return ETN. Když se podíváte na týdenní graf, můžete vidět, že fond se obchoduje po podobné trendové linii, jaká je zobrazena výše, ale blízkost přechodu mezi dvěma dlouhodobými klouzavými průměry naznačuje, že vzestupná hybnost právě nabírá začala. Nedávné uzavření nad horizontální trendovou linií je technickým znamením, že býci mají kontrolu a že rok 2018 by mohl být pro držitele kovu dobrým rokem. (Více viz: Top 5 akcií mědi pro rok 2018.)

V tomto okamžiku by nemělo být překvapivé, že tabulky hliníku a zinku také vypadají podobně jako výše uvedené tabulky. Hliník byl v roce 2017 nejsilnější ze všech obecných kovů se ziskem více než 34 %. Když se podíváte na graf, můžete vidět, že býci mají jasnou kontrolu nad hybností a že 50-týdenní Klouzavý průměr se ukazuje jako klíčová oblast podpory, kterou mnozí použijí pro určení umístění své zastávky objednávky. (Viz také: Použití obecných kovů jako ekonomického ukazatele.)

Sečteno a podtrženo

Obecné kovy zaznamenaly v roce 2017 ohromný nárůst, částečně díky zvýšeným výdajům na infrastrukturu. Jak bude toto úsilí pokračovat, základy pravděpodobně zůstanou silné a mohly by poskytnout základní nákupní tlak, který požene ceny nahoru. Z technického hlediska budou obchodníci pravděpodobně pokračovat v býčím výhledu na sektor až do ceny se uzavírají pod extrémně silnými úrovněmi dlouhodobé podpory, které byly identifikovány v grafy.

Grafy s laskavým svolením StockCharts.com. V době psaní tohoto článku Casey Murphy nevlastnil pozici v žádném ze zmíněných aktiv.