Nejlepší solární akcie pro 4. čtvrtletí 2023

Solární akcie zářily v posledních 12 měsících stejně jasně, a to navzdory pokračujícímu posunu k obnovitelné energii a lukrativním vládním pobídkám k instalaci solární infrastruktury. Narušené dodavatelské řetězce, rostoucí úrokové sazby a politická nejistota patří mezi výzvy, kterým solární systémy čelí. Největší burzovně obchodovaný fond sektoru (ETF) podle aktiv pod správou, Invesco Solar ETF (OPÁLENÍ), za poslední rok shodila 43 %. Pro srovnání, velkokapitalizační Russell 1000 Index si připsal téměř 15 %.

Níže uvádíme přehled tří největších solárních akcií s nejlepší hodnotou, nejrychlejším růstem a největší dynamikou. Všechny údaje jsou k listopadu. 24, 2023.

Solární akcie s nejlepší hodnotou

Solární akcie níže mají nejnižší za posledních 12 měsíců poměr ceny a zisku (P/E).. To měří cenu akcií společnosti v poměru k jejímu zisku na akcii (EPS), což poskytuje metriku pro to, kolik jsou investoři ochotni zaplatit za každý vygenerovaný dolar zisku. Porovnáním poměrů P/E v solárním sektoru a s širšími tržními benchmarky mohou investoři změřit relativní atraktivitu solárních akcií pro investování.

Solární akcie s nejlepší hodnotou
Cena ($)	Tržní kapitalizace (tržní kapitalizace) ($ B)	12měsíční koncový poměr P/E
Společnost Daqo New Energy Corp. (DQ)	25.97	2.0	3.0
JinkoSolar Holding Co. (JKS)	34.11	1.8	3.6
Společnost Canadian Solar Inc. (CSIQ)	20.88	1.4	4.2

^{Zdroj: TradingView}

• Společnost Daqo New Energy Corp.: Tato firma se sídlem v Číně vyrábí ultračistý polysilikon pro solární články, moduly, ingoty a wafery.
• Společnost JinkoSolar Holding Co.: Tato firma vyrábí fotovoltaické produkty, včetně solárních modulů, křemíkových plátků, solárních článků, regenerovaných křemíkových materiálů a křemíkových ingotů. Mezi klíčové zákazníky společnosti JinkoSolar patří solární vývojáři; inženýrské, obstarávací a stavební společnosti; a rezidenční zákazníky.
• Společnost Canadian Solar Inc.: Tato společnost se specializuje na fotovoltaické technologie a vývoj projektů. Mezi její zákazníky patří energetické společnosti, komerční a průmyslové firmy a rezidenční uživatelé. Společnost vyvíjí, vyrábí a prodává solární ingoty, destičky, články, moduly a další produkty solární energie a baterií. Zpráva společnosti o zisku za třetí čtvrtletí odhalila 39% pokles čistého příjmu oproti předchozímu roku, protože společnost čelila náročným tržním podmínkám.

Nejrychleji rostoucí solární akcie

Níže uvedená tabulka uvádí tři nejlepší solární akcie pomocí růstového modelu, který hodnotí společnosti na základě váhy 50/50 jejich nejnovějších čtvrtletních meziroční (YOY) růst tržeb a meziroční růst EPS za poslední čtvrtletí v procentech. Použití obou metrik lépe ukazuje celkovou finanční pozici společnosti a vyhlídky na růst.

Nejrychleji rostoucí solární akcie
Cena ($)	Tržní kapitalizace ($ B)	Růst EPS (%)	Růst příjmu (%)
Společnost SolarEdge Technologies Inc. (SEDG)	78.08	4.4	80	28
JinkoSolar Holding Co. (JKS)	34.11	1.8	123	54
Společnost Shoals Technologies Group Inc. (SHLS)	14.13	2.4	N/A	48

^{Zdroj: TradingView}

• Společnost SolarEdge Technologies Inc.:Firma vyrábí a prodává solární ingoty, destičky, články, moduly a další produkty pro solární energii a skladování baterií po celém světě. Její produkty jsou zaměřeny na rezidenční, komerční a užitkové trhy.
• Společnost JinkoSolar Holding Co.: Viz popis společnosti výše.
• Společnost Shoals Technologies Group Inc.: Společnost poskytuje elektrickou bilanci systémů nebo produkty eBoS pro projekty solární energie. Vyrábí komponenty, jako jsou slučovací krabice, kabelové svazky a spojovací krabice. Společnost Shoals vykázala za třetí čtvrtletí zisk, který uvedl, že celkové tržby vzrostly meziročně o 48 %. Produkce energie se podle ní zvýšila v několika zařízeních, zejména v závodě v Tennessee.

Solární akcie s největší hybností

Solární akcie níže přinesly nejvyšší celkový výnos za poslední rok. Typicky, hybných investorů tvrdí, že akcie, které překonávají své protějšky v sektoru, by měly i nadále nabízet vynikající výnosy, protože takové změny pravděpodobně nebudou výkyvy.

Solární akcie s největší hybností
Cena ($)	Tržní kapitalizace ($ B)	Celková návratnost za 12 měsíců (%)
Společnost First Solar Inc. (FSLR)	154.38	16	-9
JinkoSolar Holding Co. (JKS)	34.11	1.8	-28
Společnost Array Technologies Inc. (ARRY)	15.07	2.3	-34
Index Russell 1000	N/A	N/A	15
Invesco Solar ETF (TAN)	N/A	N/A	-43

^{Zdroj: TradingView}

• Společnost First Solar Inc.: Společnost vyrábí a prodává solární moduly z teluridu kadmia, které přeměňují sluneční světlo na elektřinu. Mezi klíčové zákazníky First Solar patří vývojáři a provozovatelé systémů, energetické společnosti, nezávislí výrobci elektřiny a obchodní a průmyslové společnosti.
• Společnost JinkoSolar Holding Co.: Viz popis společnosti výše.
• Společnost Array Technologies Inc.: Firma vyrábí solární sledovací systémy pro projekty v užitkovém měřítku, včetně produktů, které se pokoušejí optimalizovat orientaci solárních panelů a zvyšují energetický výstup. Zpráva společnosti o zisku za třetí čtvrtletí uvádí, že její celkové tržby klesly o 32 % a čistý zisk o 43 % oproti loňskému roku. V návaznosti na tuto zprávu oznámila v listopadu nového finančního ředitele. 13, 2023.

Výzvy v solárním průmyslu

Navzdory trvalé poptávce po fotovoltaických modulech bouřkové mraky nedávno zastínily solární průmysl. Invesco Solar ETF, klíčový ukazatel výkonnosti sektoru, ztratil 43 % své hodnoty, což znamená klesající trend, který začal v srpnu 2022. Tento pokles odráží četné a složité faktory v tomto sektoru obnovitelné energie:

• Klesající ceny: Sektor se potýká s klesajícími cenami kvůli převisu nabídky, což vedlo k nižším ziskovým maržím a obavám z nadměrné kapacity odvětví.
  
• Úrokové sazby: Stejně jako jinde v ekonomice sehrály roli rostoucí úrokové sazby, které se prozatím stabilizovaly, což zdražilo financování a ovlivnilo sentiment investorů.
• Nižší náklady na polysilikon: Nižší náklady na materiál jsou pro výrobce často přínosem, protože snižují velké náklady. Polysilikon je primární surovinou používanou k výrobě solárních panelů a jeho globální spotové ceny se začátkem tohoto roku snížily asi o 70 % a poprvé za tři roky dosáhly 8 dolarů za kilogram. To způsobilo, že globální ceny modulů dosáhly historicky nejnižšího bodu na 0,17 USD za vyrobený watt kvůli nadměrné nabídce, konkurenci, klesající ceny komodit modulů (stříbro, hliník atd.) a pokles hodnoty čínského jüanu oproti dolar. To však nebylo nutně dobré pro solární akcie, protože mnoho solárních společností mělo v zásobách velké množství polysilikonu, který ztratil velkou část své hodnoty.
• Regulační účinky: Omezení dovozu modulů z USA přidala další vrstvu složitosti, která omezuje dostupnost základních komponent pro solární instalace. Další nedávné změny politiky měly významný dopad. Například nová kalifornská politika čistého měření snížila finanční pobídky pro uživatele solární energie a zvýšila náklady pro vlastníky solárních panelů.
• Posuny kapitálu: Navíc došlo ke znatelnému posunu v zaměření investic, kdy se kapitál přesunul od solární energie směrem k trendovým sektorům, jako je umělá inteligence.
• Problémy s dodavatelským řetězcem: Ty se řešily pomaleji než jiná odvětví a vyvíjely tlak na pokles akcií solární energie.
  

Výhody investování do solárních akcií

Rostoucí investice do obnovovací energie: Miliardové investice od federální vlády USA mají za cíl učinit využití solární energie univerzálnějším pro energetické potřeby. V roce 2018 šel další dolar do obnovitelných zdrojů energie za každý dolar investovaný do výroby fosilních paliv. Od roku 2023 je tento poměr nyní jeden dolar na fosilní paliva za každých 1,70 USD vynaložených na čistou energii. To snižuje nejvýznamnější náklady výrobců energie, zejména náklady na infrastrukturu, která to umožňuje. Sluneční energie samozřejmě nemá žádné náklady, takže by to mělo znamenat snížení nákladů pro firmy vyrábějící solární energii. Vzhledem k tomu, že tyto náklady klesají, náklady na solární energii by se měly stát konkurenceschopnějšími vůči jiným zdrojům energie, čímž by se snížila cena, kterou spotřebitelé platí za každý watt energie.

Rostoucí poptávka po obnovitelné energii: Solární akcie by měly těžit z rostoucí celosvětové poptávky po obnovitelných zdrojích energie. Rostoucí investice a poptávka po solární energii se přímo promítají do zvýšené poptávky po solární technologii a infrastruktuře, což posiluje vyhlídky společností v tomto odvětví.

Snížení nákladů a technologický pokrok: Solární akcie mohou těžit ze snížení nákladů na solární technologie a nových technologických pokroků v tomto sektoru. Americké ministerstvo energetiky pokračuje v plánech na snížení nákladů na solární energii do roku 2030 o 60 %. Pokles celosvětových spotových cen polysilikonu by měl znamenat snížení nákladů pro výrobce solárních panelů, jejich celkové zvýšení ziskovost a zlepšit jejich schopnost konkurovat jiným formám výroby energie podle nákladů na vyrobený watt dolů.

Komentáře, názory a analýzy vyjádřené na Investopedia mají pouze informativní charakter. Pro více informací si přečtěte naše prohlášení o záruce a odpovědnosti.

K datu napsání tohoto článku autor nevlastní žádné z výše uvedených akcií ani ETF.