Jak mohu investovat do zlata?

Obecně platí, že investoři, kteří chtějí přímo investovat do zlata, mají tři možnosti: mohou si koupit fyzický majetek, mohou nakupovat akcie podílového fondu nebo fondu obchodovaného na burze (ETF), který replikuje cena zlata, nebo mohou obchodovat s futures a opcemi na komoditním trhu. Průměrní investoři například mohou kupovat zlaté mince, zatímco sofistikovaní investoři implementují strategie pomocí opcí na zlaté futures.

Nákup zlata

Ve srovnání s jinými zboží„zlato je pro průměrného investora dostupnější, protože jednotlivec může zlato snadno nakupovat

pruty (skutečný žlutý kov, ve formě mincí nebo tyčí), od obchodníka s drahými kovy nebo v některých případech od banky nebo makléře.

Bullion tyče jsou k dispozici ve velikostech od čtvrtuncové oplatky po 400unovou cihlu, ale mince jsou obvykle volbou pro nové investory. Nesmí být zaměňována s vintage numismatickými mincemi, jedná se o nové emise s obsahem zlata a prémií. Aby byla zajištěna maximální likvidita, většina kupujících se drží nejrozšířenějších zlaté mince, včetně jihoafrického Krugerranda, amerického orla a kanadského javorového listu. Cokoli upřednostňujete, buďte si jisti, že nakupujete u renomovaného prodejce, osobně nebo přes internet. Zlaté mince zjevně vyžadují úschovu - buď domácí trezor, nebo bankovní trezor. Nezapomeňte je také pojistit.

Zlaté šperky také umožňují investorovi do zlata zažít radost z nošení. Zlato se často kombinuje s jinými drahými drahokamy a kovy, aby se zlepšila celková hodnota a vzhled šperků. Kusy jsou často předávány další generaci jako rodinné dědictví a přidávají sentimentální hodnotu nad rámec samotného kusu. Šperky nejsou obvykle tou nejlepší volbou, pokud jde čistě o investici, protože maloobchodní cena obvykle daleko překročí hodnotu roztavení. Je to dáno zapojeným zpracováním a maloobchodem značkování. Před nákupem šperků vždy určete ryzost zlata, abyste neplatili za 18 karátů, když dostanete pouze 14karátový kus.

Šperky jsou kryty většinou pojistných smluv majitelů domů, což je výhoda v případě ztráty nebo odcizení.

Nákup zlatých fondů

Ačkoli je to proveditelnější než řekněme barel ropy nebo bedna sóji, vlastnictví fyzického zlata má svá úskalí: transakční poplatky, náklady na skladování a pojištění. Investoři, kteří mají zájem o likvidnější a levnější vstup na trh se zlatem, by místo toho mohli zvážit podílové fondy a fondy obchodované na burze které kopírují pohyby komodity.

Zlaté akcie SPDR (GLD), například, je jedním z nejstarších ETF svého druhu, zahájeného v roce 2004. Obchodování s akciemi na Newyorská burza a lze je koupit nebo prodat kdykoli během obchodního dne, stejně jako akcie. Každá akcie ETF představuje jednu desetinu zlata.Pokud se například zlato obchoduje blízko 1 300 USD za unci, ETF zlata se bude obchodovat přibližně za 130 USD za akcii. GLD investuje výhradně do drahých kovů, což investorům poskytuje přímou expozici cenovým pohybům kovu. Jiné fondy investují jak do zlata, tak do akcií veřejně obchodovaných společností v oblasti těžby zlata, rafinace nebo výroby.

Zásoby zlata obecně rostou a klesají rychleji než cena zlata samotného. Jednotlivé společnosti jsou také vystaveny problémům, které nesouvisejí s cenami drahých kovů - jako jsou politické faktory nebo obavy o životní prostředí. Investice do ETF, která vlastní akcie zlata, je rizikovější způsob hraní, ale nabízí potenciál zhodnocení-což investice do prutů ne.

Nákup opcí na zlaté futures

Zkušenější investoři, kteří nechtějí riskovat spoustu kapitálu, by mohli zvážit možnosti na zlaté futures nebo opce na zlaté ETF. Tyto smlouvy představují právo - nikoli však povinnost - koupit nebo prodat aktivum (v tomto případě zlato) za určitou cenu po určitou dobu. Možnosti lze využít, ať už si myslíte, že cena zlata stoupá nebo klesá. Pokud hádáte špatně, maximální riziko spojené s nákupem možností je pojistné jste zaplatili za uzavření smlouvy.

K dispozici v USA prostřednictvím Chicago Mercantile Exchange, put and call opce na zlato futures lze koupit a prodat prostřednictvím futures brokera. Investorům jsou k dispozici také opce na zlaté akcie SPDR ETF a lze s nimi obchodovat na standardním makléřském účtu, který získal schválení pro obchodování s opcemi.Někteří obchodníci mezitím nakupují a prodávají futures kontrakty na zlato-které obchodují na CME pod symbolem GC-aby spekulovali na krátkodobé pohyby výše nebo níže ve žlutém kovu.

Nákup akcií těžby zlata

Pokud se vám žádné zlato přímo nedostane do rukou, můžete se kdykoli podívat na zásoby těžby zlata. Mějte však na paměti, že akcie zlata se nemusí pohybovat ve shodě s cenami zlata, protože těžební společnosti uspět nebo neuspět na základě svých individuálních provozních výkonů a toho, jak nasazují svůj kapitál a vytvářejí zisky. V případě neúspěchu společností, které kupujete, nemáte jistotu fyzického držení kovu.

Sečteno a podtrženo

Pokud kupujete zlato v rámci strategie diverzifikace portfolia, ETF jsou tou nejlepší cestou. Pokud chcete ochranu v případě krize celého systému, budete chtít vlastnit fyzický kov.