Ein solider Start für diesen Multi-Faktor-ETF

Das börsengehandelte Fonds (ETFs)-Weltraum sucht ständig nach neuen Wachstumsgrenzen. In den vergangenen Jahren, intelligente Beta hat für ein außergewöhnliches Wachstum gesorgt. Innerhalb des Smart-Beta-Bereichs Multifaktor ETFs haben das Potenzial, das Wachstum in den kommenden Jahren anzukurbeln. Während viele Multi-Faktor-ETFs im Vergleich zur Fondsindustrie noch jung sind, haben einige einen vielversprechenden Start. „Basierend auf den Mittelflüssen warten Anleger nicht darauf, dass ein ETF ein Jubiläum erreicht, bevor sie investieren, da viele dieser jungen Produkte die 100-Millionen-Dollar-Marke überschritten haben“, sagte CFRA-Forschung Todd Rosenbluth, Director of ETF and Investment Fund Research, in einer Mitteilung vom Montag.

Einer der Multi-Faktor-ETFs, der nicht "alt" ist, aber einen soliden Start hingelegt hat, ist der JPMorgan Diversified Return U.S. Equity ETF (JPUS). JPUS debütierte im September 2015 und hat fast 500 Millionen US-Dollar in verwaltetes Vermögenund ist damit der größte der US-fokussierten Aktien-ETFs von JPMorgan Asset Management. JPUS folgt dem Russell 1000 Diversified Factor Index, "der a regelbasierter Ansatz, der eine risikogewichtete Portfoliokonstruktion mit einem Multi-Faktor-Sicherheitsscreening auf der Grundlage von Wert-, Qualitäts- und Momentum-Faktoren kombiniert", entsprechend 

JPMorgan Asset Management.

JPUS versucht nicht nur, bei steigenden Aktien nach oben zu kommen, "sondern zielt auch darauf ab, das Abwärtspotenzial durch einen risikogewichteten Ansatz beim Portfolioaufbau zu minimieren", sagte Rosenbluth. Seit seiner Markteinführung im September 2015 hat JPUS die S&P 500 und das Russell 1000-Index um durchschnittlich 220 Basispunkte. Darüber hinaus war JPUS um 180 Basispunkte weniger volatil als diese Benchmarks seit Gründung. (Siehe auch: Umfrage bestätigt Smart Beta-Wachstumskurs.)

Seit seiner Gründung hat JPUS eine jährliche Wachstumsrate (CAGR) von 13,5%, was dem S&P 500 und dem Russell 1000 Index im gleichen Zeitraum überlegen ist. Während dieser Zeit ist die maximaler Drawdown JPUS verzeichnete einen Wert von 11,7 %, durchschnittlich etwa 200 Basispunkte niedriger als die Drawdowns für den S&P 500 und den Russell 1000 Index seit dem JPUS-Debüt.

Von der Einführung bis Ende Januar 2018 waren 10.000 US-Dollar, die in JPUS investiert wurden, laut Emittentendaten mehr als 15.000 US-Dollar wert. JPUS hält 526 Aktien. Keiner von denen Beteiligungen machen mehr als 0,73% der ETFs aus Gewicht. Das JPUS-Portfolio hat eine Eigenkapitalrendite (ROE) von 19 % oder mehr als 130 Basispunkte über der vergleichbaren Kennzahl des Russell 1000 Index. JPUS hat ein jährliches Kostenquote von 0,19% und liegt damit am billigeren Ende der USA. große Kappe Smart-Beta-Fonds. (Weitere Informationen finden Sie unter: Multi-Faktor-ETFs werden erwachsen.)