Bullische Divergenzen und bärische Umkehrsignale

Bullische Divergenzen sind im Wesentlichen das Gegenteil von bärischen Signalen. Trotz ihrer Benutzerfreundlichkeit und allgemeinen Informationskraft werden Handelsoszillatoren in der Handelsbranche tendenziell etwas missverstanden, selbst wenn man ihre enge Beziehung zum Momentum bedenkt. Auf seiner grundlegendsten Ebene ist Momentum tatsächlich ein Mittel, um das relative Ausmaß der Gier oder Angst auf dem Markt zu einem bestimmten Zeitpunkt zu bewerten.

Divergenz-Oszillatoren

Oszillatoren sind am nützlichsten und geben ihre gültigsten Handelssignale aus, wenn ihre Messwerte von den Preisen abweichen. EIN bullischAbweichungen tritt auf, wenn die Kurse auf ein neues Tief fallen, während ein Oszillator kein neues Tief erreicht. Diese Situation zeigt, dass die Bären an Macht verlieren und die Bullen bereit sind, den Markt wieder zu kontrollieren – oft markiert eine bullische Divergenz das Ende von a Abwärtstrend.

Bärische Divergenzen bedeuten potenzielle Abwärtstrends, wenn die Preise auf ein neues Hoch steigen, während sich der Oszillator weigert, einen neuen Höchststand zu erreichen. In dieser Situation verlieren die Bullen die Kontrolle über den Markt, die Preise steigen nur aufgrund von Trägheit und die Bären sind bereit, die Kontrolle wieder zu übernehmen.

Divergenzklassen

Divergenzen, ob bullish oder bearish, wurden nach ihrer Stärke klassifiziert. Die stärksten Abweichungen sind Abweichungen der Klasse A; weniger stark sind Divergenzen der Klasse B; und die schwächsten Abweichungen sind Klasse C. Die besten Handelsmöglichkeiten werden durch Divergenzen der Klasse A angezeigt, während Divergenzen der Klassen B und C ein unruhiges Marktgeschehen darstellen und im Allgemeinen ignoriert werden sollten.

Bärische Divergenzen der Klasse A treten auf, wenn die Kurse auf ein neues Hoch steigen, der Oszillator jedoch nur ein Hoch erreichen kann, das niedriger ist als bei einer vorherigen Rallye. Bärische Divergenzen der Klasse A signalisieren oft ein scharfes und signifikantes Umkehrung in Richtung eines Abwärtstrends. Bullische Divergenzen der Klasse A treten auf, wenn die Kurse ein neues Tief erreichen, aber ein Oszillator einen höheren Tiefstwert erreicht, als er während seines vorherigen Rückgangs erreicht hat. Bullische Divergenzen der Klasse A sind oft die besten Signale für einen bevorstehenden scharfen Rallye.

Die bärischen Divergenzen der Klasse B werden durch Preise veranschaulicht, die a Doppelspitze, mit einem Oszillator, der eine untere zweite Spitze verfolgt. Bullische Divergenzen der Klasse B treten auf, wenn die Kurse einen doppelten Boden bilden, während ein Oszillator einen höheren zweiten Boden bildet.

Bärische Divergenzen der Klasse C treten auf, wenn die Kurse auf ein neues Hoch steigen, aber ein Indikator auf dem gleichen Niveau stoppt, das er während der vorherigen Rallye erreicht hat. Bullische Divergenzen der Klasse C treten auf, wenn die Kurse auf ein neues Tief fallen, während der Indikator einen doppelten Boden erreicht. Divergenzen der Klasse C sind am stärksten auf den Markt hinweisend Stagnation– Bullen und Bären werden weder stärker noch schwächer.

Die Wirkung von Momentum und Änderungsrate

Bei Divergenzen identifizieren Trader einen ziemlich genauen Punkt, an dem erwartet wird, dass die Dynamik des Marktes die Richtung ändert. Abgesehen von diesem genauen Moment müssen Sie jedoch auch die Geschwindigkeit ermitteln, mit der Sie sich einer möglichen Impulsverschiebung nähern. Markttrends können sich beschleunigen, verlangsamen oder einen stetigen Fortschritt aufrechterhalten. Ein vorlaufender Indikator, mit dem Sie diese Geschwindigkeit ermitteln können, wird als bezeichnet Änderungsrate (RoC). RoC vergleicht den heutigen Schlusskurs mit einem Schlusskurs vor X Tagen, wie vom Händler gewählt:

​RoC=Schlusskurs x Vor TagenDer heutige Schlusskurs​​

Eine ähnliche Formel wird verwendet, um das Momentum zu berechnen, das selbst ein wichtiges mathematisches Mittel ist, um die Geschwindigkeit der Marktveränderung zu bestimmen. Momentum zieht jedoch den Schlusskurs des Vortages von dem des heutigen Tages ab:

​m=Der heutige Schlusskurs−Schlusskurs x Vor Tagenwo:m=Schwung​

Das Momentum ist positiv, wenn der heutige Kurs höher ist als der Kurs von vor X Tagen, negativ, wenn der heutige Kurs niedriger ist und null, wenn der heutige Kurs gleich ist. Unter Verwendung der berechneten Impulszahl zeichnet der Händler dann eine Steigung für die berechnete Verbindungslinie auf Momentum-Werte für jeden Tag, wodurch linear dargestellt wird, ob das Momentum steigt oder fällt.

In ähnlicher Weise teilt die Änderungsrate den letzten Kurs durch einen Schlusskurs in X Tagen. Wenn beide Werte gleich sind, ist RoC 1. Wenn der heutige Preis höher ist, ist der RoC größer als 1. Und wenn der heutige Preis niedriger ist, beträgt der RoC weniger als 1. Die Steigung der Linie, die die täglichen RoC-Werte verbindet, zeigt grafisch, ob die Änderungsrate steigt oder fällt.

So nutzen Sie Momentum als Trader

Ob Momentum- oder RoC-Berechnung, ein Trader muss das Zeitfenster wählen, das er verwenden möchte. Wie bei den meisten Oszillatoren ist es im Allgemeinen gut Faustregel um das Fenster schmal zu halten. Oszillatoren sind am nützlichsten, um kurzfristige Veränderungen an den Märkten zu erkennen, vielleicht innerhalb eines Zeitrahmens von einer Woche; während Trendfolgeindikatoren besser für längerfristige Trends verwendet werden.

Wenn das Momentum oder RoC einen neuen Höchststand erreicht, wächst der Optimismus des Marktes und die Preise werden wahrscheinlich höher steigen. Wenn das Momentum oder der RoC auf ein neues Tief fällt, nimmt der Pessimismus des Marktes zu und es werden wahrscheinlich niedrigere Preise kommen.

Wenn die Kurse steigen, aber das Momentum oder der RoC sinkt, ist ein Hoch wahrscheinlich nahe. Dies ist ein wichtiges Signal, auf das Sie achten sollten, wenn Sie Ihre Gewinne sichern Long-Positionen oder straffen Sie Ihre Schutzstopps. Wenn die Kurse ein neues Hoch erreichen, aber das Momentum oder der RoC ein niedrigeres Hoch erreicht, ist eine rückläufige Divergenz aufgetreten, die ein starkes Verkaufssignal ist. Die entsprechende bullische Divergenz ist ein offensichtliches Kaufsignal.

Die Quintessenz

Divergente Oszillatoren sind leistungsstarke Frühindikatoren, die den Trader nicht nur über die zukünftige Richtung des Marktes, sondern auch über seine Geschwindigkeit leiten. In Kombination mit nachweisbaren Divergenzen können Momentum und RoC genau in dem Moment feststellen, in dem ein Markt die Richtung ändert.