Forex Risk Management verstehen

Handel ist der Austausch von Waren oder Dienstleistungen zwischen zwei oder mehreren Parteien. Wenn Sie also Benzin für Ihr Auto benötigen, würden Sie Ihre Dollars gegen Benzin eintauschen. In den alten Tagen, und noch immer in einigen Gesellschaften, wurde der Handel von Tausch, wo eine Ware gegen eine andere getauscht wurde.

Ein Trade könnte so verlaufen sein: Person A repariert das kaputte Fenster von Person B im Austausch für a Korb Äpfel vom Baum von Person B. Dies ist ein praktisches, einfach zu handhabendes, alltägliches Beispiel für den Abschluss eines Handels mit relativ einfachem Risikomanagement. Um das Risiko zu verringern, könnte Person A Person B bitten, ihre Äpfel zu zeigen, um sicherzustellen, dass sie gut zu essen sind, bevor Festsetzung das Fenster. So ist Trading seit Jahrtausenden: ein praktischer, durchdachter menschlicher Prozess.

Das ist jetzt

Betreten Sie jetzt das World Wide Web und plötzlich kann das Risiko völlig außer Kontrolle geraten, teilweise aufgrund der Geschwindigkeit, mit der eine Transaktion durchgeführt werden kann. In der Tat, die Geschwindigkeit der Transaktion, die sofortige Befriedigung und der Adrenalinschub, einen Gewinn in weniger als 60 Sekunden kann oft einen Spieltrieb auslösen, zu dem viele Trader möglicherweise erliegen. Daher könnten sie sich dem Online-Handel als eine Form des Glücksspiels zuwenden, anstatt sich dem Handel als professionelles Geschäft zu nähern, das angemessene spekulative Gewohnheiten erfordert.

Spekulieren als a Händler ist kein Glücksspiel. Der Unterschied zwischen Glücksspiel und Spekulation ist Risikomanagement. Mit anderen Worten, beim Spekulieren haben Sie eine gewisse Kontrolle über Ihr Risiko, während Sie dies beim Glücksspiel nicht tun. Sogar ein Kartenspiel wie Poker kann entweder mit der Denkweise eines Spielers oder mit der Denkweise eines Spielers gespielt werden Spekulant, meist mit völlig unterschiedlichen Ergebnissen.

Wettstrategien

Es gibt drei grundlegende Möglichkeiten, eine Wette anzunehmen: Martingal, Anti-Martingal oder spekulativ. Spekulation kommt vom lateinischen Wort "speculari", was so viel bedeutet wie ausspionieren oder nach vorne schauen.

Bei einer Martingale-Strategie würden Sie Ihren Einsatz jedes Mal verdoppeln, wenn Sie verlieren, und hoffen, dass das Verlieren schließlich Streak endet und Sie werden eine günstige Wette abschließen, wodurch alle Ihre Verluste wettgemacht werden und sogar ein kleiner profitieren.

Mit einer Anti-Martingale-Strategie würden Sie Ihre Einsätze jedes Mal halbieren, wenn Sie verloren haben, aber Ihre Einsätze jedes Mal verdoppeln, wenn Sie gewinnen. Diese Theorie geht davon aus, dass Sie es können profitieren auf Siegessträhne und profitieren Sie entsprechend. Für Online-Händler ist dies eindeutig die bessere der beiden Strategien. Es ist immer weniger riskant, Ihre Verluste schnell zu nehmen und Ihre Handelsgröße zu erhöhen oder zu erhöhen, wenn Sie gewinnen.

Es sollte jedoch kein Trade getätigt werden, ohne zuerst die Quoten zu Ihren Gunsten zu stapeln, und wenn dies nicht eindeutig möglich ist, sollte überhaupt kein Trade getätigt werden.

Kenne die Quoten

Die erste Regel im Risikomanagement besteht also darin, die Erfolgschancen Ihres Trades zu berechnen. Dazu müssen Sie sowohl grundlegende als auch technische Analyse. Sie müssen die Dynamik des Marktes, in dem Sie handeln, verstehen und auch wissen, wo die wahrscheinlichen psychologischen Preisauslösepunkte liegen, die Ihnen ein Preisdiagramm bei der Entscheidung helfen kann.

Sobald eine Entscheidung getroffen wurde, den Trade zu tätigen, ist der nächste wichtige Faktor die Art und Weise, wie Sie das Risiko kontrollieren oder verwalten. Denken Sie daran, wenn Sie das Risiko messen können, können Sie es größtenteils auch managen.

Um die Quoten zu Ihren Gunsten zu stapeln, ist es wichtig, eine Linie in den Sand zu ziehen, die Ihr Cut-Point ist, wenn der Markt auf diesem Niveau handelt. Der Unterschied zwischen diesem Cut-out-Punkt und dem Ort, an dem Sie in den Markt eintreten, ist Ihr Risiko. Psychologisch müssen Sie dieses Risiko im Voraus akzeptieren, bevor Sie überhaupt den Handel eingehen. Wenn Sie den potenziellen Verlust akzeptieren können und damit einverstanden sind, können Sie den Handel weiter in Betracht ziehen. Wenn der Verlust zu hoch für Sie ist, dürfen Sie den Trade nicht eingehen, sonst werden Sie stark gestresst und können Ihren Trade nicht objektiv verfolgen.

Da das Risiko die Gegenseite der Belohnung ist, sollten Sie eine zweite Linie in den Sand ziehen, die ist Wenn der Markt bis zu diesem Punkt handelt, verschieben Sie Ihre ursprüngliche Ausschneidelinie, um Ihre Position. Dies wird als Verschieben Ihrer Stopps bezeichnet. Diese zweite Linie ist der Preis, zu dem Sie brechen, selbst wenn der Markt Sie an diesem Punkt ausscheidet. Sobald Sie durch einen Break-Even-Stop geschützt sind, ist Ihr Risiko praktisch auf Null reduziert, solange der Markt sehr liquide ist und Sie wissen, dass Ihr Trade zu diesem Preis ausgeführt wird. Stellen Sie sicher, dass Sie den Unterschied zwischen Befehle stoppen, Limit-Orders und Marktaufträge.

Liquidität

Der nächste zu untersuchende Risikofaktor ist Liquidität. Liquidität bedeutet, dass genügend Käufer vorhanden sind und Verkäufer bei aktuelle Preise um Ihren Handel einfach und effizient abzuwickeln. Im Fall der Forex Märkte, Liquidität, zumindest in die wichtigsten Währungen, ist nie ein Problem. Diese Liquidität wird als Marktliquidität bezeichnet und im Spot-Cash Devisenmarkt, es macht ein Handelsvolumen von rund 2 Billionen US-Dollar pro Tag aus.

Diese Liquidität steht jedoch nicht unbedingt allen Brokern zur Verfügung und ist nicht bei allen Währungspaaren gleich. Es ist wirklich der Makler Liquidität, die Sie als Händler beeinträchtigen wird. Sofern Sie nicht direkt mit einer großen Devisenhandelsbank handeln, müssen Sie sich höchstwahrscheinlich auf einen Online-Broker verlassen, der Ihr Konto führt und Ihre Trades entsprechend ausführt. Fragen zum Maklerrisiko würden den Rahmen dieses Artikels sprengen, aber große, bekannte und gut kapitalisierte Makler sollte für die meisten Online-Einzelhändler in Ordnung sein, zumindest im Hinblick auf die ausreichende Liquidität, um Ihr Geschäft effektiv auszuführen handeln.

Risiko pro Trade

Ein weiterer Aspekt des Risikos wird dadurch bestimmt, wie viel Handelskapital Sie zur Verfügung haben. Das Risiko pro Trade sollte immer ein kleiner Prozentsatz Ihres Gesamtkapitals sein. Ein guter Anfangsprozentsatz könnte 2% Ihres verfügbaren Handelskapitals sein. Wenn Sie beispielsweise 5000 USD auf Ihrem Konto haben, sollte der maximal zulässige Verlust nicht mehr als 2% betragen. Mit diesen Parametern würde Ihr maximaler Verlust $100 pro Trade betragen. Ein Verlust von 2 % pro Trade würde bedeuten, dass Sie 50 Mal hintereinander falsch liegen können, bevor Sie Ihr Konto löschen. Dies ist ein unwahrscheinliches Szenario, wenn Sie ein geeignetes System haben, um die Chancen zu Ihren Gunsten zu stapeln.

Wie messen wir das Risiko eigentlich?

Um das Risiko pro Trade zu messen, verwenden Sie Ihr Kursdiagramm. Dies lässt sich am besten demonstrieren, wenn man sich ein Diagramm wie folgt ansieht:

Wir haben bereits festgestellt, dass unsere erste Linie im Sand (Stop-Loss) sollte dort gezogen werden, wo wir aus der Position aussteigen würden, wenn der Markt auf diesem Niveau gehandelt würde. Die Linie ist auf 1,3534 eingestellt. Um dem Markt ein wenig Spielraum zu geben, würde ich den Stop-Loss auf 1,3530 setzen.

Ein guter Ort, um die Position einzugehen, wäre bei 1,3580, was in diesem Beispiel nach einem Versuch, a. zu bilden, knapp über dem Hoch des Stundenschlusses liegt Dreifachboden gescheitert. Der Unterschied zwischen diesem Einstiegspunkt und das Ausstiegspunkt beträgt also 50 Pips. Wenn Sie mit 5.000 USD auf Ihrem Konto handeln, würden Sie Ihren Verlust auf die 2% Ihres Handelskapitals beschränken, was 100 USD entspricht.

Nehmen wir an, Sie handeln Mini-Lots. Wenn man Pip in einem Mini-Lot ungefähr 1 USD beträgt und Ihr Risiko 50 Pips beträgt, dann riskieren Sie für jedes Lot, das Sie handeln, 50 USD. Sie könnten ein oder zwei Mini-Lots handeln und Ihr Risiko zwischen 50 und 100 $ halten. Sie sollten in diesem Beispiel nicht mehr als drei Mini-Lots handeln, wenn Sie nicht gegen Ihre 2%-Regel.

Hebelkraft

Die nächste große Risikolupe ist Hebelkraft. Leverage ist die Verwendung des Geldes der Bank oder des Brokers und nicht die strikte Verwendung Ihres eigenen. Der Spot-Forex-Markt ist ein sehr gehebelter Markt, in dem Sie eine Einzahlung von nur 1.000 USD hinterlegen können, um tatsächlich 100.000 USD zu handeln. Dies ist ein Hebelfaktor von 100:1. Ein Verlust von einem Pip in einer gehebelten Situation von 100:1 entspricht 10 USD. Wenn Sie also 10 Mini-Lots im Handel hätten und 50 Pips verloren hätten, wäre Ihr Verlust $500, nicht $50.

Einer der großen Vorteile des Handels auf den Spot-Forex-Märkten ist jedoch die Verfügbarkeit einer hohen Hebelwirkung. Diese hohe Hebelwirkung ist verfügbar, weil der Markt so liquide ist, dass er leicht aus dem Markt genommen werden kann Position sehr schnell und daher im Vergleich zu den meisten anderen Märkten einfacher zu verwalten Positionen. Hebelwirkung schneidet natürlich in zwei Richtungen. Wenn Sie gehebelt sind und einen Gewinn erzielen, werden Ihre Renditen sehr schnell erhöht, aber umgekehrt werden Verluste Ihr Konto genauso schnell untergraben.

Aber von allen Risiken, die einem Trade innewohnen, sind die schlechten Angewohnheitsmuster des Traders selbst das am schwierigsten zu handhabende und bei weitem häufigste Risiko, das für den Verlust von Tradern verantwortlich gemacht wird.

Alle Händler müssen die Verantwortung für ihre eigenen Entscheidungen übernehmen. Beim Trading sind Verluste Teil der Norm, daher muss ein Trader lernen, Verluste als Teil des Prozesses zu akzeptieren. Verluste sind keine Fehler. Wenn Sie jedoch nicht schnell einen Verlust hinnehmen, ist dies ein Versagen des ordnungsgemäßen Handelsmanagements. Normalerweise wird ein Trader, wenn seine Position in einen Verlust übergeht, sein System hinterfragen und warten, bis sich der Verlust umkehrt und die Position profitabel wird. Dies ist in Ordnung, wenn sich der Markt dreht, aber es kann eine Katastrophe sein, wenn der Verlust schlimmer wird.

Die Lösung für Trader-Risiken besteht darin, an Ihren eigenen Gewohnheiten zu arbeiten und ehrlich genug zu sein, um die Zeiten anzuerkennen, in denen Sie Das Ego hindert dich daran, die richtigen Entscheidungen zu treffen oder wenn du einfach nicht mit dem instinktiven Sog eines Bösen umgehen kannst Gewohnheit.

Der beste Weg, Ihren Handel zu objektivieren, besteht darin, ein Journal über jeden Handel zu führen, die Gründe für den Ein- und Ausstieg zu notieren und die Effektivität Ihres Systems zu bewerten. Mit anderen Worten, wie zuversichtlich sind Sie, dass Ihr System eine zuverlässige Methode bietet, um die Gewinnchancen zu Ihren Gunsten zu stapeln und Ihnen somit profitablere Handelsmöglichkeiten als potenzielle Verluste zu bieten.

Abschluss

Das Risiko ist jedem Trade, den Sie eingehen, inhärent, aber solange Sie das Risiko messen können, können Sie es steuern. Übersehen Sie nur nicht, dass das Risiko durch zu viel Hebelwirkung in Bezug auf Ihr Handelskapital sowie durch mangelnde Liquidität auf dem Markt erhöht werden kann. Mit einem disziplinierten Ansatz und guten Handelsgewohnheiten ist das Eingehen eines gewissen Risikos der einzige Weg, um gute Gewinne zu erzielen.