Was Sie wissen sollten, bevor Sie Portfoliomanager werden

Eine der begehrtesten Karrieren in der Finanzbranche ist die des Portfoliomanager. Portfoliomanager arbeiten mit einem Team von Analysten und Researchern zusammen und sind letztendlich dafür verantwortlich, die endgültigen Anlageentscheidungen für einen Fonds oder ein Asset-Management-Vehikel zu treffen. Während ein Portfoliomanager eine Position ist, zu der sich eine Person im Laufe eines Karriere, gibt es einige Aspekte des Jobs, die Sie kennen sollten, bevor Sie in Erwägung ziehen, in die Geschäftsführung aufzusteigen Portfolio.

Hintergrund der Portfoliomanager

Wenn Sie noch ein Bachelor-Student sind und eine Karriere als Portfoliomanager, nehmen an Kursen in Betriebswirtschaft, Volkswirtschaft, Finanzen, Rechnungswesen und Mathematik teil. Ein MBA Abschluss neben einem grundständigen Abschluss ist grenzwertig erforderlich. Private Wertpapierfirmen oder Investmentbanken sehen die Zeit, die sie für das Studium von Risikomanagement, Rechnungswesen und Finanzen aufgewendet haben, positiv aus. Einige Masterstudiengänge bieten börsenspezifische Kurse an.

Innerhalb eines Unternehmens werden Portfoliomanager oft aus dem Rang eines Research-Analyst nachdem er zwei bis vier Jahre in dieser Position gearbeitet hatte. Die Arbeit als Analyst ist eine großartige Ausbildung zum Portfoliomanager. Es bietet einen Rahmen für wichtige Portfolioentscheidungen, wie den Kauf oder Verkauf eines Wertpapiers und die Bestimmung der zugrunde liegenden wirtschaftlichen Bedingungen, die sich auf diese Wertpapiere auswirken.

Arten von Portfoliomanager-Positionen

Im Bereich des Portfoliomanagers gibt es eine Vielzahl von Positionen. Die Positionen richten sich nach folgenden Kriterien:

1. Fondsgröße: Ein Portfoliomanager kann Vermögenswerte für einen relativ kleinen unabhängigen Fonds oder einen großen Fonds verwalten Anlagenmanagement Institution. Ein Portfoliomanager kann auch das Kapital eines großen Unternehmens wie einer Bank oder einer Organisation mit großem Stiftungsvermögen wie einer Hochschule oder Universität verwalten.
2. Ein Manager, der Vermögenswerte eines großen Vermögensverwaltungsinstituts verwaltet, wird allgemein als Portfoliomanager bezeichnet, während jemand, der kleinere Fondsvermögen verwaltet, normalerweise als Fondsmanager bezeichnet wird. Jemand, der Vermögenswerte für eine große Unternehmensorganisation oder ein College verwaltet, wird allgemein als Chief Investment Officer (CIO) bezeichnet.
3. Art der Anlagevehikel: Alle Arten von Vermögensverwaltern erfüllen praktisch die gleiche Funktion: Vermögensverwaltung für ihre jeweiligen Anlagevehikel, die stark variieren. Die Palette der Anlageinstrumente umfasst Retail- oder Investmentfonds, institutionelle Fonds, Hedgefonds-Produkte, Treuhand- und Pensionsfonds sowie Rohstoff- und High Net Worth Investment Pools. Portfoliomanager können Aktien- oder festverzinsliche Anlageinstrumente verwalten und sind oft auf das eine oder andere spezialisiert.
4. Anlagestil: Portfoliomanager spezialisieren sich nicht nur auf Aktien- oder Rentenanlagen, sondern auch auf Anlagestile. Zu den Anlagestilen gehören: Absicherungstechniken, Wachstums- oder Wertmanagementstil, Small- oder Large-Cap-Spezialitäten und inländische oder Internationaler Fonds investieren.

Lizenz und Zertifizierung

Die Arbeit im Portfoliomanagement erfordert professionelle Lizenzen der Financial Industry Regulatory Authority (FINRA). Der spezifische Satz von FINRA Lizenzen variieren je nach Art der Wertpapiere und sonstigen Anlagewerte.

Portfoliomanager übernehmen im Gegensatz zu Fondsmanagern häufig die Kontrolle über sehr große Portfolios großer Finanzinstitute. Wenn Ihr potenzieller Job eine Vermögensverwaltung von mehr als 25 Millionen US-Dollar umfasst, müssen Sie sich bei der Börsenaufsichtsbehörde (SEC).

Die wichtigsten Qualifikationen für angehende Portfoliomanager sind professionelle Zertifizierungen. Mit ausreichender Erfahrung in der Vergangenheit ist die beste Option möglicherweise a Chartered Financial Analyst (CFA) Bezeichnung. Andere Zertifizierungen – vorausgesetzt, sie beziehen sich auf Wirtschaft, Finanzen, Investitionen oder Rechnungswesen – können einen Lebenslauf stärken, sind aber keine Garantie. Wie bei vielen anderen Positionen bedauerlich, kann es im Spiel mehr darum gehen, wer Sie was wissen.

Ein Tag im Leben eines Portfoliomanagers

Obwohl der Tag im Leben eines Portfoliomanagers vielfältig ist, ist es eine Konstante, den Status der Finanzmärkte und bleiben Sie über aktuelle Ereignisse auf dem Laufenden. Ein Portfoliomanager trifft sich regelmäßig mit dem Analystenteam, um die Marktentwicklungen und die Trends relevanter aktueller Ereignisse zu diskutieren.

Ein Portfoliomanager steuert alle Geschäfte, die der Investmentfonds oder das Portfolio während des Tages tätigt, indem er endgültige Entscheidungen über die betreffenden Wertpapiere trifft. Sie treffen sich auch mit Analysten, die Research zu verschiedenen Wertpapieren und den Institutionen durchgeführt haben, die diese ausgegeben haben. Basierend auf ihren Empfehlungen trifft der Portfoliomanager die endgültige Entscheidung, welche Wertpapiere gekauft oder verkauft werden. Einige Vermögensverwaltungsstile, wie Wachstumsportfolios oder Fonds, haben einen höheren Wertpapierumsatz als andere, wie zum Beispiel Wertmanagement.

Neben dem Treffen mit den Analysten im Stab und der Beobachtung der Märkte und des aktuellen Geschehens hat ein Portfoliomanager viele andere Aufgaben. Portfoliomanager treffen sich häufig persönlich oder telefonisch mit hochrangigen Anlegern und potenziellen Anlegern. Darüber hinaus führen Portfoliomanager großer Fonds häufig Interviews mit Finanzmedien wie z Das Wall Street Journal, die Financial Times, oder CNBC. Während sie oft nur einen Überblick über die aktuelle Wirtschaftslage geben, werden durch die Veröffentlichung in den Finanzmedien die von ihnen verwalteten Anlagevehikel sowie die von ihnen vertretenen Unternehmen bekannt gemacht.

Die Quintessenz

Ein Tag im Leben eines Portfoliomanagers ist voller Herausforderungen, bietet aber auch eine finanzielle und intellektuelle Belohnung. Es beginnt früh und endet oft spät, aber dazwischen liegen viele interessante Herausforderungen und Chancen. Wenn Sie sehr analytisch sind und die Finanzmärkte und die sich ständig verändernde Welt des aktuellen Geschehens lieben, ist eine Karriere als Portfoliomanager möglicherweise das Richtige für Sie.