Einführung in das Swing-Trading

Swing-Trading wurde als eine Art fundamentaler Handel beschrieben, bei dem Positionen länger als einen Tag gehalten werden. Die meisten Fundamentalisten sind Swingtrader, da Veränderungen der Fundamentaldaten von Unternehmen im Allgemeinen mehrere Tage oder sogar eine Woche benötigen, um eine ausreichende Preisbewegung zu bewirken, um einen angemessenen Gewinn zu erzielen.

Aber diese Beschreibung des Swing-Tradings ist eine Vereinfachung. In Wirklichkeit befindet sich Swingtrading in der Mitte des Kontinuums zwischen dem Daytrading zum Trend-Trading. Ein Daytrader hält eine Aktie von wenigen Sekunden bis zu einigen Stunden, aber nie länger als einen Tag; Ein Trend-Trader untersucht die langfristigen fundamentalen Trends einer Aktie oder eines Index und kann die Aktie für einige Wochen oder Monate halten. Swingtrader halten eine bestimmte Aktie für einen bestimmten Zeitraum, in der Regel einige Tage bis zwei oder drei Wochen, was dazwischen liegt Extremen, und sie werden die Aktie auf der Grundlage ihrer Schwankungen innerhalb der Woche oder innerhalb des Monats zwischen Optimismus und Pessimismus.

Die richtigen Aktien für Swing Trading

Der erste Schlüssel zum erfolgreichen Swing-Trading ist die Auswahl der richtigen Aktien. Die besten Kandidaten sind Large-Cap-Aktien, die zu den am aktivsten gehandelten Aktien an den großen Börsen gehören. In einem aktiven Markt schwanken diese Aktien zwischen allgemein definierten Höchst- und Tiefstwerten, und der Swing-Trader wird auf dem Kurs reiten Wellen in eine Richtung für ein paar Tage oder Wochen, nur um auf die gegenüberliegende Seite des Handels zu wechseln, wenn sich die Aktie umkehrt Richtung.

Der richtige Markt

In jedem der beiden Marktextreme ist der Baisse Umfeld oder tobenden Bullenmarkt erweist sich Swing Trading als eine ganz andere Herausforderung als in einem Markt zwischen diesen beiden Extremen. In diesen Extremen werden selbst die aktivsten Aktien nicht die gleichen Auf- und Ab-Schwingungen aufweisen, wie wenn Indizes für einige Wochen oder Monate relativ stabil sind. In einem Bären- oder Bullenmarkt wird das Momentum Aktien im Allgemeinen über einen langen Zeitraum in einem tragen nur Richtung, wodurch bestätigt wird, dass die beste Strategie darin besteht, auf der Grundlage der längerfristigen zu handeln Richtungstendenz.

Der Swingtrader ist daher am besten positioniert, wenn die Märkte nirgendwo hingehen – wenn Indizes Steigen Sie für ein paar Tage, dann sinken Sie für die nächsten Tage, nur um das gleiche allgemeine Muster immer wieder zu wiederholen. Es könnten ein paar Monate vergehen, in denen die wichtigsten Aktien und Indizes ungefähr auf der gleichen Position wie ihre ursprünglichen Werte liegen, aber Der Swingtrader hatte viele Gelegenheiten, die kurzfristigen Bewegungen nach oben und unten (manchmal innerhalb eines Kanal).

Das Problem sowohl beim Swing-Trading als auch beim langfristigen Trend-Trading besteht natürlich darin, dass der Erfolg darauf basiert, richtig zu erkennen, welche Art von Markt gerade erlebt wird. Trend-Trading wäre die ideale Strategie für den Bullenmarkt der letzten Hälfte der 1990er Jahre gewesen, während Swing-Trading wahrscheinlich die beste Strategie für 2000 und 2001 gewesen wäre.

Verwenden des exponentiellen gleitenden Durchschnitts

Einfache gleitende Durchschnitte (SMAs) bieten Unterstützungs- und Widerstandsniveaus sowie bullische und bärische Muster. Unterstützungs- und Widerstandsniveaus können signalisieren, ob Sie eine Aktie kaufen sollten. Bullische und bärische Crossover-Muster signalisieren Kurspunkte, an denen Sie in Aktien ein- und aussteigen sollten.

Der Exponential Moving Average (EMA) ist eine Variation des SMA, die mehr Wert auf die neuesten Datenpunkte legt. Der EMA gibt Händlern schneller klare Trendsignale und Ein- und Ausstiegspunkte als ein einfacher gleitender Durchschnitt. Der EMA-Crossover kann im Swing-Trading verwendet werden, um Ein- und Ausstiegspunkte zu timen.

Ein grundlegendes EMA-Crossover-System kann verwendet werden, indem man sich auf die Neun-, 13- und 50-Perioden-EMAs konzentriert. Ein zinsbullischer Crossover tritt auf, wenn der Preis diese gleitenden Durchschnitte überschreitet, nachdem er darunter lag. Dies bedeutet, dass a Umkehrung in den Karten liegen und ein Aufwärtstrend beginnen könnte. Wenn der Neun-Perioden-EMA den 13-Perioden-EMA überschreitet, signalisiert dies einen Long-Einstieg. Der 13-Perioden-EMA muss jedoch über dem 50-Perioden-EMA liegen oder darüber kreuzen.

Auf der anderen Seite tritt ein rückläufiger Crossover auf, wenn der Kurs eines Wertpapiers unter diese EMAs fällt. Dies signalisiert eine potenzielle Trendumkehr und kann verwendet werden, um den Ausstieg aus einer Long-Position zeitlich festzulegen. Wenn der Neun-Perioden-EMA unter den 13-Perioden-EMA kreuzt, signalisiert dies einen Short-Einstieg oder einen Ausstieg aus einer Long-Position. Der 13-Perioden-EMA muss jedoch unter dem 50-Perioden-EMA liegen oder darunter kreuzen.

Die Grundlinie

Viele Untersuchungen zu historischen Daten haben bewiesen, dass liquide Aktien in einem Markt, der für Swing-Trading förderlich ist, dazu neigen, über und unter einem Basiswert zu handeln, der in einem Chart mit einem EM dargestellt wird. In seinem Buch "Come Into My Trading Room: A Complete Guide to Trading" (2002) verwendet Dr. Alexander Elder sein oben beschriebenes Verständnis des Verhaltens einer Aktie und unterhalb der Basislinie, um die Strategie des Swingtraders zu beschreiben, "Normalität zu kaufen und Manie zu verkaufen" oder "Normalität leerzuverkaufen und Depressionen abzudecken". Sobald der Swingtrader den EMA verwendet hat, um die typische Basislinie auf dem Aktienchart zu identifizieren, geht er Long an der Basislinie, wenn die Aktie nach oben geht, und Short an der Basislinie, wenn die Aktie auf dem Weg ist Nieder.

Swingtrader versuchen also nicht, mit einem einzigen Trade den Homerun zu erreichen – sie sind nicht besorgt mit dem perfekten Zeitpunkt, um eine Aktie genau am Boden zu kaufen und genau am oberen Ende zu verkaufen (oder umgekehrt .) umgekehrt). In einem perfekten Handelsumfeld warten sie darauf, dass die Aktie ihre Basislinie erreicht und ihre Richtung bestätigt, bevor sie ihre Bewegungen ausführen. Die Geschichte wird komplizierter, wenn ein stärkerer Aufwärts- oder Abwärtstrend im Spiel ist: Der Trader kann gehen Sie paradoxerweise long, wenn die Aktie unter ihren EMA fällt, und warten Sie, bis die Aktie in einem Aufwärtstrend wieder steigt. oder sie können Short eine Aktie das über dem EMA gestochen hat und warten Sie, bis es fällt, wenn der längere Trend nach unten geht.

Gewinne mitnehmen

Wenn es an der Zeit ist, Gewinne mitzunehmen, wird der Swingtrader den Trade so nah wie möglich am obere oder untere Kanallinie, ohne zu präzise zu sein, wodurch das Risiko besteht, das Beste zu verpassen Gelegenheit. In einem starken Markt, in dem eine Aktie einen starken direktionalen Trend aufweist, können Trader warten, bis die Kanallinie erreicht ist, bevor sie ihren Gewinn mitnehmen schwächeren Markt, können sie ihre Gewinne mitnehmen, bevor die Linie getroffen wird (für den Fall, dass sich die Richtung ändert und die Linie bei diesem bestimmten Schwung nicht getroffen wird).

Die Quintessenz

Swing-Trading ist eigentlich einer der besten Trading-Stile für Anfänger, um nasse Füße zu bekommen, aber es bietet immer noch ein erhebliches Gewinnpotenzial für fortgeschrittene und fortgeschrittene Trader. Swingtrader erhalten nach ein paar Tagen ausreichend Feedback zu ihren Trades, um sie zu motivieren, ihre mehrtägigen Long- und Short-Positionen haben jedoch eine Dauer, die nicht zu Ablenkung führt.

Im Gegensatz, Trend Der Handel bietet ein größeres Gewinnpotenzial, wenn ein Händler in der Lage ist, einen wichtigen Markttrend von Wochen oder Monate, aber nur wenige Trader sind diszipliniert, um eine Position so lange zu halten, ohne sie zu bekommen abgelenkt. Auf der anderen Seite kann sich der Handel mit Dutzenden von Aktien pro Tag (Daytrading) für manche als zu schwierig erweisen, was Swingtrading zum perfekten Medium zwischen den Extremen macht.