Finanzkennzahlen zur Analyse von Retailbanken

Finanzkennzahlen für Banken

Zu den wichtigsten Finanzkennzahlen zählen Investoren und Marktanalysten gezielt zur Bewertung von Unternehmen in den Privatkundengeschäft Branche sind die Nettozinsspanne, das Verhältnis von Krediten zu Vermögenswerten und die Kapitalrendite (ROA). Die Analyse von Banken und Bankaktien war aufgrund der Tatsache, dass Banken so grundlegend anders arbeiten und Gewinne erwirtschaften als die meisten anderen Unternehmen. Während andere Branchen Produkte für den Verkauf herstellen oder herstellen, ist das Hauptprodukt, das eine Bank verkauft, Geld.

Das Jahresabschluss der Banken sind in der Regel viel komplizierter als die von Unternehmen, die praktisch jede andere Art von Geschäft betreiben. Während Anleger, die Bankaktien in Betracht ziehen, solche traditionellen Bewertungsmaßstäbe für Aktien wie Kurs-Buchwert-Verhältnis (KGV) oder Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) untersuchen sie auch branchenspezifische Kennzahlen, um das Anlagepotenzial einzelner Banken genauer einzuschätzen.

Das Privatkundengeschäft

Das Privatkundengeschäft umfasst diejenigen Banken, die direkte Dienstleistungen wie Girokonten, Sparkonten und Anlagekonten, zusammen mit Kreditdienstleistungen für einzelne Verbraucher. Die meisten Privatkundenbanken sind jedoch Geschäftsbanken, die sowohl Firmenkunden als auch Privatpersonen bedienen. Retailbanken und Geschäftsbanken sind in der Regel getrennt von Investmentbanken tätig, obwohl die Aufhebung der Glass-Steagall-Gesetz erlaubt es Banken, sowohl kommerzielle Bankdienstleistungen als auch Investmentbanking-Dienstleistungen anzubieten.Das Privatkundengeschäft erzielt wie das gesamte Bankgewerbe Einnahmen aus seinen Krediten und Dienstleistungen.

In den Vereinigten Staaten gliedert sich das Privatkundengeschäft in die großen Geldmarktbanken mit den großen vier sind Wells Fargo, JPMorgan Chase, Citigroup und Bank of America, und dann gibt es Regionalbanken und Sparsamkeit.Bei der Analyse von Privatkundenbanken berücksichtigen Anleger Rentabilitätskennzahlen, die Leistungsbewertungen liefern, die für die Bankenbranche am besten geeignet sind.

Nettozinsspanne

Nettozinsspanne ist ein besonders wichtiger Indikator bei der Bewertung von Banken, da er den Nettogewinn einer Bank aus verzinslichen Vermögenswerten wie Krediten oder Wertpapieren aufzeigt. Da die Zinsen auf solche Vermögenswerte eine Haupteinnahmequelle für eine Bank sind, ist diese Kennzahl eine gute Indikator für die Gesamtrentabilität einer Bank, und höhere Margen weisen im Allgemeinen auf eine profitablere Bank hin. Eine Reihe von Faktoren kann die Nettozinsspanne erheblich beeinflussen, darunter die von der Bank berechneten Zinssätze und die Herkunft der Vermögenswerte der Bank. Die Nettozinsspanne wird als Summe aus Zinsen und Anlageerträgen abzüglich der damit verbundenen Aufwendungen berechnet; dieser Betrag wird dann durch die durchschnittliche Summe des Erwerbsvermögens dividiert.

Die Loan-to-Asset-Ratio

Die Loan-to-Asset-Ratio ist eine weitere branchenspezifische Kennzahl, die Anlegern helfen kann, eine vollständige Analyse der Geschäftstätigkeit einer Bank zu erhalten. Banken mit einem relativ höheren Kredit-zu-Vermögens-Verhältnis erzielen mehr Einnahmen aus Krediten und Investitionen, während Banken mit einem niedrigeren Niveau der Loans-to-Asset-Ratio beziehen einen relativ größeren Teil ihres Gesamteinkommens aus stärker diversifizierten, nicht zinstragenden Quellen, wie z Anlagenmanagement oder Handel. Banken mit einem niedrigeren Verhältnis von Krediten zu Vermögenswerten können bei niedrigen Zinsen oder knappen Krediten besser abschneiden. Sie können auch in wirtschaftlichen Abschwungphasen besser abschneiden.

Die Return-on-Asset-Ratio

Das Kapitalrendite (ROA) wird häufig bei Banken angewendet, da die Cashflow-Analyse schwieriger zu erstellen ist. Die Kennzahl gilt als wichtige Rentabilitätskennzahl, die den Gewinn pro Dollar angibt, den ein Unternehmen mit seinen Vermögenswerten erzielt. Da das Bankvermögen größtenteils aus Geld und Bankkrediten besteht, ist die Rendite pro Dollar eine wichtige Kennzahl des Bankmanagements. Die ROA-Quote ist der Nettogewinn nach Steuern eines Unternehmens geteilt durch seine Bilanzsumme. Da Banken einen hohen Leverage haben, ist es wichtig zu beachten, dass selbst ein relativ niedriger ROA von 1 bis 2 % für eine Bank erhebliche Einnahmen und Gewinne bedeuten kann.