4 Anlagestrategien für die Verwaltung eines Portfolios von Investmentfonds

Sobald Sie Ihr Portfolio aufgebaut haben Investmentfonds, müssen Sie wissen, wie Sie es pflegen, indem Sie eine Anlagestrategie für Investmentfonds anwenden. Sehen wir uns vier beliebte Strategien an.

Die Wing-It-Strategie

Dies ist die am häufigsten verwendete Anlagestrategie für Investmentfonds, insbesondere bei neuen Anlegern. Wie funktioniert es? Wenn du bist nicht Wenn Sie einem bestimmten Plan oder einer Struktur folgen, die Sie bei Ihren Investitionen und der Pflege Ihres Portfolios unterstützt, verwenden Sie wahrscheinlich eine Wing-It-Strategie.

Ohne einen Anlageplan können Sie möglicherweise Schwierigkeiten haben, Entscheidungen zu treffen, die Ihre Anlageziele genau widerspiegeln. Die meisten Experten sind sich einig, dass diese Strategie aufgrund ihrer mangelnden Konsistenz tendenziell am wenigsten erfolgreich ist.

Auf der anderen Seite, wenn Sie einen Plan oder eine Struktur haben, die Ihre Investitionen leitet, sollte die Verwaltung Ihres Portfolios viel einfacher sein.

Market-Timing-Strategie

Das Markttiming Strategie impliziert die Fähigkeit, zum richtigen Zeitpunkt in Sektoren, Vermögenswerte oder Märkte ein- und auszusteigen. In einer idealen Welt bedeutet die Fähigkeit, den Markt zu timen, dass Sie immer niedrig kaufen und hoch verkaufen würden.

Leider tun dies nur wenige Anleger konsequent, da das Anlegerverhalten in der Regel von Emotionen und nicht von Logik bestimmt wird. Die Realität ist, dass die meisten Anleger dazu neigen, genau das Gegenteil von dem zu tun, was optimal ist (d. h. hoch kaufen und niedrig verkaufen). Dies führt viele zu der Annahme, dass Market Timing nicht funktioniert. Noch kann niemand die Zukunft mit irgendeiner Beständigkeit genau vorhersagen es gibt viele Market-Timing-Indikatoren von denen einige Anleger glauben, dass sie ihnen einen Vorteil bei der Vorhersage geben, wohin sich die Märkte entwickeln.

Buy-and-Hold-Strategie

Das ist bei weitem der am weitesten verbreitete Anlagestrategie. Diese Strategie bedeutet, dass Sie Ihre Anlagen kaufen und lange halten, unabhängig davon, ob die Märkte steigen oder fallen. Konventionelle Weisheit sagt, wenn Sie eine Buy-and-Hold-Strategie anwenden und die Höhen und Tiefen des Marktes überstehen, werden Ihre Gewinne mit der Zeit Ihre Verluste überwiegen. Der Milliardär und legendäre Investor Warren Buffett sagt, dass diese Strategie ideal für den langfristigen Investor ist.

Der andere Grund, warum diese Strategie so beliebt ist, ist, dass sie einfach anzuwenden ist. Dies macht es nicht besser oder schlechter als die anderen Optionen; es ist ganz einfach kaufen und dann halten.

Strategie zur Leistungsgewichtung

Dies ist so etwas wie ein Mittelweg zwischen Market Timing und Buy-and-Hold. Mit dieser Anlagestrategie für Investmentfonds werden Sie Ihren Portfolio-Mix von Zeit zu Zeit überprüfen und einige Anpassungen vornehmen. Lassen Sie uns ein stark vereinfachtes Beispiel mit realen Leistungszahlen durchgehen.

Nehmen wir an, du hast mit einem angefangen Eigenkapital Portfolio von 100.000 US-Dollar über vier Investmentfonds, aufgeteilt in gleiche Gewichtungen von jeweils 25 %.

Nach dem ersten Anlagejahr ist das Portfolio in jedem Fonds nicht mehr mit 25 % gleich gewichtet, da einige Fonds besser abgeschnitten haben als andere.

Die Realität ist, dass die meisten Investmentfonds-Investoren nach dem ersten Jahr dazu neigen, den Verlierer (Fonds D) zu verlieren und mehr vom Gewinner (Fonds A) zu kaufen. Aber darum geht es bei der Leistungsgewichtung nicht. Performance-Gewichtung bedeutet einfach, dass Sie einige der Fonds mit den besten Ergebnissen verkaufen würden, um einige der Fonds mit den schlechtesten Ergebnissen zu kaufen.

Ihr Herz wird dieser Logik widersprechen, aber es ist das Richtige, denn die einzige Konstante beim Investieren ist, dass alles zyklisch ist. Im vierten Jahr wurde Fonds A zum Verlierer und Fonds D zum Gewinner.

Die Performance-Gewichtung dieses Portfolios von Jahr zu Jahr bedeutet, dass Sie den Gewinn mitgenommen hätten, als es Fonds A gut ging, um Fonds D zu kaufen, als er im Minus war. Hätten Sie dieses Portfolio fünf Jahre lang zum Jahresende neu gewichtet, wären Sie durch die Performance-Gewichtung weiter vorne. Es geht um Disziplin.

Die Quintessenz

Der Schlüssel zu Portfolio-Management ist eine Anlagestrategie für Investmentfonds, an die Sie sich diszipliniert halten. Die erfolgreichste Geldverwalter in der Welt sind erfolgreich, weil sie die Disziplin besitzen, Geld zu verwalten, und sie einen Plan haben.

Warren Buffett hat es vielleicht am besten ausgedrückt: „Um ein Leben lang erfolgreich zu investieren, braucht es keinen stratosphärischen IQ, ungewöhnliche Geschäftseinblicke oder Insiderinformationen. Was wir brauchen, ist ein solider intellektueller Rahmen für das Treffen von Entscheidungen und die Fähigkeit, Emotionen davon abzuhalten, diesen Rahmen zu zerstören."