JD.com-Händler wetten darauf, dass Aktien um 12 % fallen werden, wenn die Gewinne einbrechen

(Hinweis: Der Autor dieser Fundamentalanalyse ist Finanzautor und Portfoliomanager.)

JD.com Inc. (JD)-Aktie hatte ein schreckliches Jahr 2018 mit einem Rückgang von 46 %, aber jetzt Optionen Händler wetten, dass die Aktie um 12 % fällt. Technische Analyse unterstützt auch den weiteren Rückgang der Aktie in den kommenden Wochen.

Der Grund für den rückläufigen Ausblick ist ein voraussichtlich schwaches drittes Quartal für das Unternehmen, wenn es am 19. November seine Ergebnisse bekannt gibt. Analysten haben in den letzten Wochen ihre Prognose für das Unternehmen gesenkt und gleichzeitig ihre Kursziele reduziert.

JD Daten durch YCharts

Bärische Wetten

Der Optionsmarkt für Ablauf am 15. März zeigt, dass die Zahl rückläufig ist stellen Wetten auf den Ausübungspreis von 22 $ überwiegen bei weitem die Hausse Anruf Wetten im Verhältnis 16 zu 1 bei 16.000 offenen Put-Kontrakten. Ein Käufer dieser Puts müsste die Aktie um 12 % auf 19,85 $ fallen lassen, um einen Gewinn zu erzielen.

Schwaches Diagramm

Das Diagramm deutet auch auf Aktienrückgänge in den kommenden Wochen hin. Derzeit fällt es unter den technischen Wert Unterstützung bei 22,80 $. Die nächste Unterstützungsstufe auf dem Chart würde erst bei 20 $ kommen, was einem Rückgang von 11 % gegenüber dem aktuellen Aktienkurs von etwa 22,50 $ entspricht.

Schätzungen sinken

Analysten prognostizieren einen Gewinnrückgang um beeindruckende 50 % im dritten Quartal auf 0,11 US-Dollar pro Aktie. Und das, obwohl der Umsatz um 22 % auf 15,4 Milliarden US-Dollar gestiegen ist. Aber diese Schätzungen sind in den letzten Wochen dramatisch gefallen.

Noch schlimmer ist, dass Analysten davon ausgehen, dass die Gewinne für das Gesamtjahr 2018 um 39 % auf 0,32 US-Dollar pro Aktie sinken werden. Unterdessen wird erwartet, dass der Umsatz um 17 % auf 66,9 Milliarden US-Dollar steigen wird. Diese Schätzungen sind seit September stetig gesunken.

JD EPS-Schätzungen für das nächste Geschäftsjahr Daten durch YCharts

Auch die Gewinn- und Umsatzschätzungen für das nächste Jahr und 2020 sind gesunken. Infolgedessen ist das durchschnittliche Kursziel der Aktie um 35 % auf 34,74 $ gefallen und wird wahrscheinlich noch weiter fallen.

Die Aktie kämpft weiter und erreicht ihr Hoch von 2019 PE-Verhältnis von 30 hilft der aktuellen Situation der Aktie auch nicht. Damit JD.com wieder zu steigen beginnt, muss es besser als erwartete Ergebnisse veröffentlichen und einen positiven Ausblick geben.

Michael Kramer ist der Gründer von Mott Capital Management LLC, ein registrierter Anlageberater und Manager des aktiv verwalteten thematischen Wachstumsportfolios des Unternehmens mit Long-Only-Position. Kramer kauft und hält Aktien in der Regel für eine Dauer von drei bis fünf Jahren. Klicken Sie hier für Kramers Biografie und die Bestände seines Portfolios. Die präsentierten Informationen dienen nur zu Bildungszwecken und beabsichtigen nicht, ein Angebot oder eine Aufforderung zum Verkauf oder Kauf bestimmter Wertpapiere, Anlagen oder Anlagestrategien abzugeben. Anlagen sind mit Risiken verbunden und werden, sofern nicht anders angegeben, nicht garantiert. Lassen Sie sich unbedingt zuerst von einem qualifizierten Finanzberater und/oder Steuerexperten beraten, bevor Sie eine hier beschriebene Strategie umsetzen. Auf Anfrage stellt der Berater eine Liste aller Empfehlungen der letzten zwölf Monate zur Verfügung. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist kein Hinweis auf die zukünftige Wertentwicklung.