So handeln Sie Volatilitäts-ETFs im Daytrading

Volatilität börsengehandelte Fonds (ETFs) und börsengehandelte Noten (ETNs) können manchmal interessante Daytrading-Möglichkeiten bieten, aber es gibt andere Zeiten, in denen Volatilitäts-ETFs in Ruhe gelassen werden sollten. Ein Volatilitäts-ETF bewegt sich normalerweise in die entgegengesetzte Richtung zu wichtigen Börsenindizes wie dem S&P 500 Index oder dem Dow Jones Industrial Average.

Wenn beispielsweise der S&P 500 steigt, Volatilität ETFs und ETNs – wie die iPath S&P 500 VIX Short-Term Futures ETN (VXX) – wird in der Regel abnehmen. Auf der anderen Seite, wenn der S&P 500 fällt, werden Volatilitäts-ETFs und ETNs normalerweise steigen.

ETFs vs. ETNs

Im Allgemeinen als Volatilitäts-ETFs bezeichnet, gibt es auch Volatilitäts-Exchange-Traded-Notes (ETNs). Ein ETF ist ein Fonds, der an den Börsen gehandelt wird und Basiswerte in diesem Fonds hält. Ein ETN ist ein börsengehandelte Note, die ebenfalls an der Börse gehandelt wird, jedoch als Schuldverschreibung strukturiert ist und keine Vermögenswerte hält.

ETNs haben nicht die Tracking-Fehler für die ETFs anfällig sein können, da ETNs nur einen Index abbilden. ETFs hingegen investieren in Vermögenswerte – die einen Index nachbilden – und der Wert dieser Vermögenswerte kann vom Index selbst abweichen. Wenn Abweichungen auftreten, kann dies zu Performance-Diskrepanzen zwischen der Performance des ETF und dem Index, den er repräsentieren soll, führen.

Nichtsdestotrotz sind ETFs und ETNs beide für die Daytrading-Volatilität akzeptabel, solange der gehandelte ETF oder ETN viel Liquidität, die anhand des Handelsvolumens oder der Anzahl der täglich gehandelten Aktien gemessen wird.

Auswahl eines Volatilitäts-ETF/ETN

Es stehen mehrere börsengehandelte Volatilitätsfonds zur Auswahl, darunter ETFs mit inverser Volatilität. Ein ETF mit inverser Volatilität bewegt sich im Allgemeinen in die gleiche Richtung wie die großen Börsenindizes (die entgegengesetzte/inverse Richtung von traditionellen ETFs mit Volatilität). Beim Daytrading ein einfacher ETF/ETN mit hohem Volumen ist in der Regel die beste Wahl. Der iPath S&P 500 VIX Short-Term Futures ETN (VXX) ist der größte und liquideste im Volatilitäts-ETF/ETN-Universum.

Beste Zeiten für Day Trade Volatilität ETF/ETNs

VXX sieht normalerweise explosive Bewegungen, wenn der S&P 500 fällt. Die Bewegungen im VXX übersteigen typischerweise die Bewegungen des S&P 500 bei weitem. Beispielsweise kann ein Rückgang des S&P 500 um 5 % zu einem Anstieg des VXX um 15 % führen. Daher bietet der Handel mit VXX mehr Gewinnpotenzial als einfach Kurzschluss der S&P 500 SPDR-ETF (SPION). Da VXX bei Rückgängen des S&P 500 die Tendenz hat, "überzuschießen", wenn der S&P 500 wieder anzieht, verkauft sich der VXX normalerweise auf dramatische Weise.

Daytrader haben zwei Möglichkeiten, um zu profitieren:

• Kaufen Sie VXX, wenn der S&P 500 fällt.
• Short VXX nach einem Kursanstieg, sobald der S&P 500 beginnt zu steigen Rallye wieder höher und VXX fällt.

Abhängig von der Größe des Trends im S&P 500 können günstige Handelsbedingungen im VXX mehrere Tage oder bis zu mehreren Monaten andauern. Die folgende Grafik zeigt einen kurzfristigen Rückgang und eine Umkehr des S&P 500 und die entsprechende Rallye und den Ausverkauf des VXX.

Die Diagramme bestätigen, dass VXX zum Überschwingen neigt; der ETN stieg um 105 %, basierend auf einem Rückgang des S&P 500 von 11,84 %. Er fiel dann um 31,6 %, als der S&P 500 um 10 % vom Tief abprallte. Zu solchen Zeiten werden Daytrader VXX handeln wollen.

Wenn sich der S&P 500 in einem ruhigen Aufwärtstrend mit geringer Abwärtsbewegung befindet, wird der VXX langsam sinken. In diesen Zeiten ist es nicht ideal für das Daytrading. Die großen Chancen ergeben sich während und nach einem Rückgang des S&P 500 um mehrere Prozentpunkte oder mehr.

Daytrading-Volatilitäts-ETFs

Volatilitäts-ETFs oder ETNs wie VXX werden den S&P 500 Index häufig „anführen“. In diesem Fall erfahren Sie, auf welcher Seite des Handels Sie stehen möchten (lang oder kurz). Die untenstehenden Charts lieferten beispielsweise mehrere Hinweise darauf, dass der S&P 500 nach oben steigen würde.

VXX (oberer Chart) war am Morgen schwächer und bewegte sich insgesamt nach unten, selbst wenn der S&P 500 (unterer Chart) ein niedrigeres Tief erreichte. Dann brach VXX seinen Major Unterstützung kurz nach 12 Uhr erreicht, was darauf hindeutet, dass der S&P 500 schließlich seine Widerstand Niveau. Etwa 30 Minuten später war es soweit.

VXX wird nicht immer führen den S&P 500 an. Manchmal führt der S&P 500, was uns auch Hinweise für den Daytrading VXX geben kann. Die größten Intraday-Chancen ergeben sich im VXX, wenn der S&P 500 einen deutlichen Rückgang (und/oder eine anschließende Rallye) verzeichnet. Während dieser Zeiten ist der folgende Eintrag und stoppen kann verwendet werden, um Gewinne aus dem Volatilitäts-ETN zu ziehen.

Die folgenden Diagramme bieten ein Beispiel. Um 10:43 Uhr hat der S&P 500 (unterer Chart) gerade ein tieferes Tief erreicht und beginnt dann eine Rallye. Gleichzeitig liegt der VXX (oberer Chart) deutlich unter seinem Hoch und bildet einen Seitwärtskanal (hervorgehoben durch das Rechteck auf dem Chart). Der S&P 500 erholt sich weiter. Ein Daytrader sollte jetzt zusammensetzen, dass der VXX schwach ist (niedrigeres Tief) und dass, wenn der S&P 500 sich erholt, der VXX wahrscheinlich bald fallen wird.

Warte auf a Handelsauslöser. Dies ist ein Ereignis, das Ihnen tatsächlich sagt, dass der Preis zu fallen beginnt. In diesem Fall bewegt sich VXX in einem Kanal oder einem kleinen Konsolidierung über 33,38 $. Wenn der Preis unter 33,38 USD fällt, ist der Kanal unterbrochen und angesichts der anderen Beweise kann ein Short-Trade in VXX getätigt werden.

Platzieren Stop-Loss-Order bei 0,02 USD über dem jüngsten Hoch (das kurz vor dem Einstieg aufgetreten ist) ist sinnvoll, um die Short-Position zu schützen. Wenn ein Trader long geht, sollte ein Trader eine Stop-Loss-Order bei 0,02 USD unter dem letzten Tief platzieren, das kurz vor dem Einstieg aufgetreten ist.

Beenden Sie Trades, wenn Sie feststellen, dass sich der Gesamttrend des Marktes gegen Sie verschiebt. Wenn Sie klein sind, ist ein höherer Komm runter oder höher hoch schwingen weist auf eine mögliche Trendwende hin. Wenn Sie Long sind, weist ein niedrigeres Swing-Tief oder ein niedrigeres Swing-Hoch auf eine potenzielle Trendwende hin.

Legen Sie alternativ ein Ziel fest, das ein Vielfaches des Risikos ist. Wenn Ihr Risiko bei einem Trade 0,14 USD pro Aktie beträgt, versuchen Sie, einen Gewinn zu erzielen, der das Doppelte Ihres Risikos (oder 0,28 USD) beträgt. Zum Beispiel wurde der obige Short-Trade bei 33,37 USD mit einer Stop-Loss-Order bei 33,51 USD eingeleitet. Der Abstand zwischen Einstieg und Stop-Loss beträgt 0,14 US-Dollar. Versuchen Sie daher, mit dem Trade mindestens 0,28 USD zu erzielen (zweifaches Risiko), indem Sie das Ziel von 0,28 USD unter dem Einstieg bei 33,09 USD platzieren. Dieser doppelte Risikomultiplikator ist basierend auf der Volatilität anpassbar. In sehr starken Trends können die Gewinne sogar das Drei- oder Vierfache des Risikobetrags betragen.

Die gleiche Methode gilt, wenn der VXX stark und der S&P 500 schwach ist. VXX wird sich höher bewegen; warte auf a zurückziehen und eine Pause/Konsolidierung. Wenn der Preis dann über die Spitze der Konsolidierung bricht, gehen Sie eine Long-Position ein. Platzieren Sie eine Stop-Loss-Order knapp unter dem Tief des Pullbacks.

Day Trade Volatilität ETFs und ETNs wie VXX FAQs

Was ist der VXX-ETN?

Der VXX ETN basiert auf dem VIX – dem Chicago Board Options Exchange Volatility Index. Der VIX spiegelt die Erwartungen der Anleger hinsichtlich der kurzfristigen Entwicklung des S&P 500 wider, indem er die aktuellen Preise für Put- und Call-Optionen bewertet, die an den weithin verfolgten Index gebunden sind. Der VIX liefert eine fundierte Schätzung darüber, wie stark sich der Index in den nächsten 30 Tagen wahrscheinlich bewegen wird. Trader, die von Wetten auf die Volatilität des Marktes profitieren möchten, können in den VXX investieren.

Was bedeutet es, wenn der VIX hoch ist?

Der VIX oder der Volatilitätsindex misst die Volatilität an der Börse. Wenn der VIX hoch ist, bedeutet dies, dass die Volatilität hoch ist. Hohe Marktvolatilität wird normalerweise von Marktangst begleitet.

Sind ETFs gut für das Daytrading?

Als weiteres Instrument der Wahl für den Daytrading haben sich Exchange Traded Funds (ETFs) herauskristallisiert. ETFs bieten die Diversifikation eines Investmentfonds, die hohe Liquidität und den Echtzeithandel einer Aktie sowie niedrige Transaktionskosten.

Wie lange dauert die Abwicklung eines ETF-Trades?

Die Abwicklung eines ETF-Geschäfts dauert in der Regel zwei Werktage (Handelsdatum plus zwei Werktage).

Die Quintessenz

Volatilitäts-ETFs und ETNs haben in der Regel größere Kursschwankungen als der S&P 500, was sie ideal für den Tageshandel macht. Die größten Chancen (in Bezug auf die prozentualen Kursbewegungen) ergeben sich während und kurz danach, der S&P 500 hat signifikante lehnt ab. Ein Volatilitäts-ETN wie der iPath S&P 500 VIX Short-Term Futures ETN kann sogar erahnen, was der S&P 500 als nächstes tun wird.

Ein No-Trading-Ansatz oder -Methode funktioniert jedoch jedes Mal, weshalb Stop-Loss-Orders verwendet werden, um das Risiko zu begrenzen. Gewinne sollten größer sein als Verluste. Selbst wenn nur die Hälfte der Trades Gewinner sind (Gewinnziel ist erreicht), ist die Strategie ist noch profitabel. Wenn Sie aufgrund der Volatilität des Tages nicht erwarten können, dass Sie mindestens das Doppelte Ihres Risikos erzielen, dann handeln Sie nicht mit dieser Strategie.