Πώς οι επενδύσεις Timberland μπορούν να διαφοροποιήσουν το χαρτοφυλάκιό σας

Τι είναι μια επένδυση Timberland;

Η ξυλεία (ξυλεία) θεωρείται συχνά ως ένας καλός διαφοροποιητής χαρτοφυλακίου που μπορεί να αντισταθμίσει τον πληθωρισμό. Οι επενδύσεις Timberland περιλαμβάνουν επενδύσεις σε γη που παράγει ξυλεία. Υπάρχουν εκατομμύρια στρέμματα ξυλείας στις ΗΠΑ που ανήκουν σε συνταξιοδοτικά ταμεία, φιλανθρωπικά καταπιστεύματα, μεμονωμένους επενδυτές, και πανεπιστήμια. Οι επενδυτές μπορούν να κατέχουν ξυλεία μέσω μιας ποικιλίας επενδυτικών οχημάτων που έχουν μερίδιο στην ξυλεία.

Κατανόηση των επενδύσεων Timberland

Τα οφέλη των επενδύσεων ξυλείας προκύπτουν από την τάση για αύξηση της ζήτησης σε προϊόντα ξύλου και ξυλείας σε σχέση με την μακροπρόθεσμα και δεν συνδέονται άμεσα με τις δυνάμεις της αγοράς που μπορούν να επηρεάσουν άλλα επενδυτικά μέσα όπως μετοχές και δεσμούς. Η σταθερή ανάπτυξη είναι ένας από τους λόγους για τους οποίους το timberland χρησιμοποιείται για τη διαφοροποίηση ενός χαρτοφυλακίου και ως αντιστάθμιση πληθωρισμού.

Οι επενδυτές μπορούν να λάβουν θέση στην ξυλεία επενδύοντας σε ETFs ξυλείας (ανταλλασσόμενα κεφάλαια), οι οποίες αποτελούνται από πολλές εταιρείες που κατέχουν δάση και παράγουν προϊόντα που σχετίζονται με την ξυλεία. Επίσης, οι επενδυτές μπορούν να επενδύσουν σε REITs (καταπιστεύματα επενδύσεων σε ακίνητα) που περιέχουν έναν ιδιοκτήτη δασικής γης και παράγουν προϊόντα που σχετίζονται με την ξυλεία.

Τα επενδυτικά μέσα Timberland χρησιμοποιούνται κυρίως από μεγάλους θεσμικούς επενδυτές όπως το δημόσιο και ιδιωτικά συνταξιοδοτικά ταμεία, σύμφωνα με τα οποία τα δύο κύρια υποκείμενα περιουσιακά στοιχεία είναι εκτροφεία δέντρων και διαχειρίζονται φυσικά δάση. ΕΝΑ Οργανισμός Διαχείρισης Επενδύσεων Ξυλείας (TIMO) είναι μια ομάδα χρηματοοικονομικής διαχείρισης που βοηθά θεσμικούς επενδυτές στη διαχείριση των χαρτοφυλακίων επενδύσεών τους σε ξυλεία. Ένα TIMO λειτουργεί ως μεσίτης για τους θεσμικούς πελάτες να βρουν, να αναλύσουν και να αποκτήσουν επενδυτικά ακίνητα που ταιριάζουν καλύτερα στους πελάτες τους.

Κερδίστε με τον Timberland

Η μετακίνηση προς τα πάνω στην κατηγορία προϊόντων συμβαίνει όταν τα δέντρα μεγαλώνουν και ωριμάζουν με την πάροδο του χρόνου, ο αριθμός των αιτήσεων για ξυλεία αυξάνεται. Για παράδειγμα, τα δέντρα που χρησιμοποιούνται για την κατασκευή χαρτιού χρειάζονται συνήθως πάνω από δέκα χρόνια για να αναπτυχθούν προτού μπορέσουν να χρησιμοποιηθούν για προϊόντα χαρτιού.

Υπάρχουν μερικές πηγές από τις οποίες οι επενδυτές μπορούν να κερδίσουν ένα θετικό ποσοστό απόδοσης σε μια επένδυση ξυλείας.

Βιολογική ανάπτυξη

Βιολογική ανάπτυξη σημαίνει ότι καθώς τα δέντρα μεγαλώνουν, αυξάνονται σε βάρος και πυκνότητα. Καθώς η βιολογική ανάπτυξη προσθέτει όγκο, τα δέντρα γίνονται πιο πολύτιμα ανά τόνο, καθώς μπορούν να χρησιμοποιηθούν για μεγαλύτερα και πιο μοναδικά έργα ή αλλιώς μπορούν να παράγουν περισσότερη τυπική ξυλεία ανά δέντρο.

Εκτίμηση γης

Η εκτίμηση της γης μπορεί να συμβεί εάν η ξυλεία βρίσκεται σε πολύτιμα ακίνητα. Για παράδειγμα, εάν η δασική έκταση βρίσκεται κοντά σε μια κατοικημένη περιοχή, η γη θα μπορούσε να μετατραπεί σε γήπεδο γκολφ ή εμπορικό κέντρο μετά τη συγκομιδή της ξυλείας.

Εκτίμηση Τιμής

Η ανατίμηση της τιμής ξυλείας μπορεί να συμβεί καθώς αυξάνεται η ζήτηση για κατοικίες. Το μαλακό ξύλο χρησιμοποιείται συνήθως στην κατασκευή κατοικιών. Ως αποτέλεσμα, μια επεκτατική οικονομία και αγορά κατοικίας μπορεί να οδηγήσει σε αύξηση της ξυλείας, καθώς η ζήτηση θα είναι υψηλή για μαλακό ξύλο.

Κίνδυνοι από μια επένδυση Timberland

Οι επενδύσεις Timberland δεν είναι τέλειες επενδύσεις, πράγμα που σημαίνει ότι είναι ευάλωτες σε κινδύνους, οι οποίοι μπορεί να περιλαμβάνουν:

• Η ζήτηση για ξυλεία μπορεί να μειωθεί κατά τη διάρκεια μιας ύφεσης, προκαλώντας τη μείωση των τιμών με τη σειρά τους.
• Οι φυσικές καταστροφές μπορούν να καταστρέψουν τη δασική έκταση που διαβρώνει μια επένδυση.
• Η πτώση της αγοράς κατοικιών μπορεί να βλάψει τη ζήτηση ξυλείας με αποτέλεσμα χαμηλότερες τιμές.

Παραδείγματα πραγματικών κόσμων επενδύσεων Timberland

Υπάρχουν διάφοροι τρόποι για να επενδύσετε σε ξυλεία εκτός από την αγορά γης ως μεμονωμένος επενδυτής. Μερικά από αυτά τα επενδυτικά οχήματα περιλαμβάνουν:

Guggenheim Timber (ΤΟΜΗ) είναι ένα ETF που αποτελείται από περισσότερες από δώδεκα εταιρείες που παράγουν προϊόντα ξυλείας ή διαθέτουν δασικές εκτάσεις. Η μερισματική απόδοση σε αυτό το παγκόσμιο ταμείο ξυλείας είναι συνήθως πάνω από 3% ετησίως.

Ο iShares S&P Global Timber & Forestry Index ETF (ΞΥΛΟ) παρακολουθεί τον παγκόσμιο δείκτη ξυλείας & δασοκομίας της S&P και τυπικά παράγει μερισματική απόδοση άνω του 2,5%.

Weyerhaeuser Company (WY) είναι ένα REIT που επενδύει σε δασικές εκτάσεις για την παραγωγή, πώληση και διανομή δασικών προϊόντων. Η Weyerhaeuser Co. είναι ένας από τους μεγαλύτερους ιδιοκτήτες δασικών εκτάσεων στον κόσμο.