Σύμβουλοι: Πώς συγκρίνονται οι Edward Jones και Merrill Lynch;

Merrill Lynch και ο Edward Jones είναι δύο μεγάλες χρηματοπιστωτικές εταιρείες στην πλήρης εξυπηρέτηση αρένα που υπάρχει εδώ και δεκαετίες. Ενώ όλοι οι μεσίτες πλήρους υπηρεσίας προσπαθούν να παρέχουν ένα πολύ υψηλό επίπεδο εξυπηρέτησης στους πελάτες, ο Edward Jones και η Merrill Lynch υιοθετούν πολύ διαφορετικές προσεγγίσεις στην επιχείρησή τους με πολλούς τρόπους. Η Merrill παίρνει τη δύναμη κατάρτισης και πωλήσεων σε μια νέα κατεύθυνση, ενώ ο Edward Jones παραμένει σε μια πιο παραδοσιακή προσέγγιση που οδήγησε σε σημαντική ανάπτυξη τα τελευταία χρόνια.

Προέλευση και ιστορία

Merrill

Στις 6 Ιανουαρίου 1914, ο Charles E. Ο Merrill άνοιξε τη μεσιτική του εταιρεία στην 7 Wall Street στη Νέα Υόρκη. Ο φίλος του, Έντμουντ Λιντς, προσχώρησε σύντομα μαζί του και η εταιρεία μετονομάστηκε σε Merrill Lynch τον επόμενο χρόνο. Νωρίς, η εταιρεία πραγματοποίησε αρκετές συνετές επενδύσεις που απέδωσαν καλά, συμπεριλαμβανομένων των εικόνων της RKO και των παντοπωλείων Safeway. Το 1941, η εταιρεία συγχωνεύτηκε

με τη Fenner και την Beane, μια εμπορική τραπεζική εμπορευμάτων και επενδύσεων, η οποία έγινε η πρώτη εταιρεία στη Wall Street που δημοσίευσε μια ετήσια δημοσιονομική έκθεση. Στη δεκαετία του 1950, η εταιρεία έγινε μέλος του Big Board του NYSE. Δημοσιεύτηκε το 1971 και συνέχισε τη βασιλεία του ως η σημαντικότερη εταιρεία επενδύσεων του είδους μέχρι αγοράστηκε από την Bank of America (BAC) τον Ιανουάριο του 2009 κατά τη διάρκεια της οικονομικής κρίσης. Το 2019, η Bank of America χώρισε τη Merrill Lynch σε δύο οντότητες: τη Merrill, το τμήμα διαχείρισης πλούτου της η τράπεζα και η Bank of America Securities (BofA Securities), η οποία λειτουργεί ως επενδυτική τράπεζα διαίρεση.

Έντουαρντ Τζόουνς

Έντουαρντ Δ. Ο Τζόουνς ίδρυσε τον Έντουαρντ Τζόουνς το 1922 στο Σεντ Λούις της Μ. Το πρώτο γραφείο ιδρύθηκε στο Μεξικό της Μο. Και ένα δεύτερο γραφείο άνοιξε σύντομα στο Πουέμπλο του Κολοράντο.Ο Έντουαρντ Τζόουνς ανέπτυξε τις δραστηριότητές του σε αγροτικές και προαστιακές περιοχές των ΗΠΑ και του Καναδά και είχε επίσης γραφεία στο Ηνωμένο Βασίλειο, πριν πουλήσει τις δραστηριότητες εκεί το 2009.

Η J.D. Power, η εταιρεία ανάλυσης δεδομένων, κατέταξε τον Έντουαρντ Τζόουνς στην υψηλότερη ικανοποίηση των επενδυτών με μεσιτικές εταιρείες πλήρους υπηρεσίας το 2019.Ο Έντουαρντ Τζόουνς κατέταξε επίσης την υψηλότερη θέση το 2002, 2005-2007, 2009, 2010, 2012 και ισοφάρισε το 2015.

Ο Edward Jones έχει ξεπεράσει τους ανταγωνιστές του όπως ο A.G. Edwards για να γίνει η κορυφαία επενδυτική εταιρεία στην αγορά μεταξύ αυτών των χρηματιστών που χρησιμοποιούν παρόμοια επιχειρηματικό μοντέλο.Ο Edward Jones απευθύνεται σε μεμονωμένους επενδυτές και μικρές επιχειρήσεις, κυρίως στη Μέση Αμερική.

Διαφορετικά μοντέλα επιχειρήσεων

Και οι δύο εταιρείες είναι εταιρείες πλήρους παροχής υπηρεσιών που επιδιώκουν να παρέχουν μια ολοκληρωμένη σειρά υπηρεσιών στους πελάτες τους, συμπεριλαμβανομένης της διαχείρισης επενδύσεων, της ασφάλισης ζωής και αναπηρίας, IRAs και CD, προσόντα και μη προσόντα, τραπεζικές υπηρεσίες και ολοκληρωμένα χρηματοδοτικά σχέδια. Οι ομοιότητες όμως τελειώνουν εκεί.

Έντουαρντ Τζόουνς

Ο Edward Jones έχει υιοθετήσει μια πολύ πιο εξατομικευμένη προσέγγιση στην οικοδόμηση επιχειρήσεων για τους μεσίτες του, απαιτώντας να σφυροκοπήσουν το πεζοδρόμιο στις υποδιαιρέσεις που περιβάλλουν τα γραφεία τους και να χτυπήσουν πόρτες για να ζητήσουν πελάτες. Ο Έντουαρντ Τζόουνς δίνει έμφαση στην προσωπική εξυπηρέτηση με το επιχειρηματικό της μοντέλο στελεχώνοντας κάθε γραφείο με δύο άτομα - με άδεια μεσίτης και ένας διαχειριστής υποκαταστήματος που χειρίζεται τα διοικητικά καθήκοντα.Ο μεσίτης είναι αποκλειστικά υπεύθυνος για την εισαγωγή επιχειρήσεων στο υποκατάστημα. Με αυτόν τον τρόπο, ένας μεσίτης διαχειρίζεται το δικό του γραφείο.

Αυτό το μοντέλο έχει λειτουργήσει για την εταιρεία επειδή επιτρέπει στον Edward Jones να δημιουργήσει μια παρουσία σε τοποθεσίες όπου τα μεγαλύτερα γραφεία με πολλούς μεσίτες δεν θα ήταν βιώσιμα. Για το λόγο αυτό, είναι συνηθισμένο να βρίσκουμε υποκαταστήματα που βρίσκονται σε μικρές πόλεις και άλλες απομακρυσμένες περιοχές όπου μεγαλύτερες επιχειρήσεις δεν είναι πρόθυμες να πάνε. Ο Edward Jones επιδιώκει να δημιουργήσει μια προσωπική αίσθηση επιχειρηματικής δραστηριότητας, όπως να ασχολείται με την οικογένεια. Αυτό το μοντέλο επέτρεψε στην εταιρεία να ευδοκιμήσει.

Ο Edward Jones έχει 14.200 τοποθεσίες στις ΗΠΑ και τον Καναδά και μια πελατειακή βάση 7 εκατομμυρίων ατόμων.Η εταιρεία είναι ιδιόκτητη, η οποία πιστεύει ότι της δίνει πλεονέκτημα επειδή παίρνει αποφάσεις με βάση το τι είναι καλύτερο για τους πελάτες της και όχι με την ανάγκη να συναντήσει τη Wall Street κέρδη στοχεύει ή υπόκειται σε μέτοχοι.

Merrill

Ο Merrill, από την άλλη πλευρά, ήταν ένας από τους μεγαλύτερους και πιο σημαντικούς παίκτες Γουώλ Στρητ από την ίδρυσή της. Πολλοί από τους πελάτες της ήταν μερικές από τις μεγαλύτερες εταιρείες και άτομα με υψηλή καθαρή αξία στον κόσμο.

Επί του παρόντος, η Merrill επιδιώκει να αυξήσει τις δραστηριότητες διαχείρισης πλούτου ενσωματώνοντας τον εαυτό της στη μητρική της Bank of America. Ελπίζει να δημιουργήσει ένα "one-stop-shop", προσφέροντας τραπεζικό και χρηματοοικονομικό σχεδιασμό όλα κάτω από μια στέγη. Τα στατιστικά στοιχεία από τον Ιανουάριο του 2019 δείχνουν ότι μόνο το 6% των εύπορων πελατών της Τράπεζας της Αμερικής έχουν επενδύσεις στη Merrill. Αυτό σημαίνει ότι υπάρχει μια τεράστια ευκαιρία ανάπτυξης για την Merrill να αποκτήσει πρόσβαση στο υπόλοιπο.

Το 2010, η Merrill ξεκίνησε επίσης μια υπηρεσία μεσιτικής έκπτωσης γνωστή ως Merrill Edge.Αυτή η πλατφόρμα σχεδιάστηκε για να ανταγωνιστεί τον Charles Schwab (SCHW), E*trade και άλλοι μεσίτες έκπτωσης που προσφέρουν πολλές πρόσθετες υπηρεσίες στους πελάτες τους. Η Merrill το έκανε αυτό για να προσελκύσει μικρότερους επενδυτές που δεν πληρούν τα ελάχιστα επενδυτικά ελάχιστα για να είναι πελάτες πλήρους εξυπηρέτησης. Η πελατειακή βάση -στόχος είναι άτομα με ρευστά περιουσιακά στοιχεία από $ 0 έως $ 250,000.Αυτή η υπηρεσία συνδυάζει "τις επενδυτικές γνώσεις της Merrill Lynch συν την ευκολία της τραπεζικής της Bank of America", σύμφωνα με τον ιστότοπο εκείνη την εποχή.Αν και αυτό ξεκίνησε από τη Merrill, το 2019, η επιχείρηση βρίσκεται πλέον υπό την BofA Securities. Η πλατφόρμα έχει αυξηθεί από 45 δισεκατομμύρια δολάρια σε πάνω από 225 δισεκατομμύρια δολάρια.

Για τους νεοσύλλεκτους, η Merrill τρέχει ένα πρόγραμμα κατάρτισης για οικονομικούς συμβούλους που ονομάζεται Πρόγραμμα Ανάπτυξης Χρηματοοικονομικού Συμβούλου (FADP). Πρόκειται για ένα πρόγραμμα 43 μηνών που αποτελείται από πέντε στάδια:

Εκπαίδευση: Προσανατολισμός και αδειοδότηση και σχέδια επιχειρήσεων και μάρκετινγκ.

Ανάπτυξη: Δεξιότητες πωλήσεων, διαχείριση πλούτου βάσει στόχων, αναζήτηση και διεξαγωγή συναντήσεων.

Στάδιο 1: Επέκταση σε προηγούμενα στάδια.

Στάδιο 2: Γνώση ρόλων, καθηκόντων και δραστηριοτήτων και προηγμένη εκπαίδευση σε συστήματα και εργαλεία.

Στάδιο 3: Προηγμένη εκπαίδευση στην εξυπηρέτηση πελατών, συστήματα και εργαλεία.

Πρόσφατη ανάπτυξη

Μετά την οικονομική κρίση, από το 2009 έως το 2012, τα καθαρά έσοδα του Έντουαρντ Τζόουνς αυξήθηκαν κατά 42% και ξεπέρασαν τα $ 5 δισεκατομμύρια το 2012.Μέχρι το 2019, τα έσοδα του Έντουαρντ Τζόουνς ήταν 9,4 δισεκατομμύρια δολάρια.Αντίθετα, η Merrill αυξήθηκε μόνο κατά 10% μεταξύ 2009 και 2012, ξεπερνώντας τα 13,8 δισεκατομμύρια δολάρια.Μέχρι το 2019, τα έσοδα της Merrill είχαν φτάσει τα 16,1 δισεκατομμύρια δολάρια.

Η κατώτατη γραμμή

Οι Edward Jones και Merrill αντιπροσωπεύουν δύο από τις παλαιότερες και πιο καθιερωμένες εταιρείες επενδύσεων στην αγορά σήμερα. Οι υποψήφιοι μεσίτες και προγραμματιστές που θέλουν να ξεκινήσουν την επιχείρηση θα βρουν ολοκληρωμένα προγράμματα κατάρτισης και στις δύο εταιρείες. Ο Έντουαρντ Τζόουνς προσφέρει πλήρη υποστήριξη στο γραφείο συν διευθυντή υποκαταστήματος σε νέες προσλήψεις ενώ η Merrill παρέχει εκτεταμένο εκπαιδευτικό πρόγραμμα που προσφέρει καθοδήγηση από έμπειρο σύμβουλο καθώς και υποστήριξη μιας μεγάλης εταιρείας τράπεζα.