Η πτώση του αργού πετρελαίου μπορεί να φτάσει τα χαμηλά $ 30
ο West Texas Intermediate Αργού πετρελαίου (WTI) συμβόλαιο μελλοντικής εκπλήρωσης έχει σπάσει ψυχολογικά υποστήριξη στα $ 50 μετά από μίνι συντριβή 2,5 μηνών, 40% που ξεκίνησε στα πάνω $ 70. Οι συνέπειες είναι βαθιά ανθεκτικές, διότι αυτό το όργανο ενδέχεται να λειτουργεί ως δείκτης συμπτωμάτων, μειωμένο λόγω των αυξανόμενων πιθανοτήτων για οικονομική επιβράδυνση. Αν είναι έτσι, Προμήθεια οι περικοπές μπορεί να μην επιταχύνουν την αιμορραγία, θέτοντας τη βάση για α δοκιμή στη δεκαετή υποστήριξη στα χαμηλά $ 30.
ΜΑΣ. ενέργεια Οι μετοχές έχουν ξεπουληθεί στα χαμηλότερα επίπεδα ενός και δύο ετών τις τελευταίες εβδομάδες, με πολλές μεγάλο καπάκι στοιχεία που δοκιμάζουν τώρα τα χαμηλά χαμηλά που σημειώθηκαν το πρώτο τρίμηνο του 2016. Αν θυμάστε, κανείς δεν μιλούσε για τα οφέλη των χαμηλών τιμών μαζούτ κατά τη διάρκεια αυτού του σοκ συστήματος, το οποίο προκάλεσε πολλές κλήσεις για ένα οικονομική κατάρρευση παρόμοια με το 2008. Αναζητήστε παρόμοια ανθεκτική διάθεση εάν η πίεση πώλησης συνεχιστεί και το 2019.
Τα θέματα προμήθειας αργού κυριάρχησαν στους ενεργειακούς τίτλους καθ 'όλη τη διάρκεια του 2018, με το Ιράν κυρώσεις και τον ρυθμό-ρεκόρ της εξαναγκαστικής παραγωγής των ΗΠΑ ΟΠΕΚ να εξετάσουμε τις περικοπές της παραγωγής για να σταθεροποιήσουμε τις τιμές. Οι ΗΠΑ παράγουν τώρα περισσότερα από 11 εκατομμύρια βαρέλια την ημέρα, ενώ ένας ελεύθερος τροχός πρόεδρος επιμένει σε αυτό ζήτηση τελικά θα καλύψει την ταχέως αυξανόμενη προσφορά. Αυτός είναι ένας επικίνδυνος συνδυασμός σε μια βιομηχανία που χαρακτηρίζεται από ακραία κύκλους έκρηξης και αποτυχίας.
Crude Oil Chart (2005 - 2018)
Το αργό πετρέλαιο WTI ξέσπασε πάνω από τέσσερα χρόνια αντίσταση στα χαμηλά $ 30 το 2004, σημειώνοντας άνοδο σε μια ιστορική πρόοδο τάσης που ξεπέρασε τα $ 150 το 2008. Βυθίστηκε κατά τη διάρκεια της οικονομικής κατάρρευσης, βρίσκοντας υποστήριξη το 2004 ξεμπλοκαρισμα επίπεδο λίγους μήνες αργότερα. Ένα κύμα ανάκαμψης έληξε κοντά στα $ 114 και το 0,786 Επαναφορά πώλησης Fibonacci το 2011, δίνοντας τη θέση του σε ένα ευρύ συμμετρικό τρίγωνο μοτίβο που έσπασε προς τα κάτω το 2014.
Το ξεπούλημα το 2016 έληξε μερικούς βαθμούς κάτω από το χαμηλό του 2008, αποδίδοντας μια μέτρια άνοδο που χάραξε τρία κύματα στην επιστροφή .618 της διάρκειας δύο ετών και γραμμή τάσης σχηματίστηκε από τις κορυφές του 2008 και του 2014. Η τρέχουσα ύφεση έχει πλέον εγκαταλείψει σχεδόν το 60% των κερδών που καταγράφηκαν μεταξύ 2016 και 2018, ενώ παράλληλα χάραξε το τελευταίο κύμα μιας 14ετίας φθίνουσα τρίγωνο. Τουλάχιστον, αυτή η ανθεκτική δομή θα πρέπει τελικά να δημιουργήσει μια δοκιμή στα χαμηλότερα επίπεδα του 2008 και του 2016.
Ενεργειακά αποθέματα σε υποχώρηση
Δράση τιμής στα αμερικανικά ενεργειακά αποθέματα ακολούθησαν το παράδειγμα τους τελευταίους μήνες, ρίχνοντας μερικά γνωστά ονόματα στα χαμηλότερα επίπεδα του 2016. Οι υπηρεσίες πετρελαίου έχουν δεχθεί το μεγαλύτερο πλήγμα μέχρι στιγμής, με το VanEck Vectors Oil Services ETF (OIH) σπάζοντας την υποστήριξη δεκαετίας και ρίχνοντας μια δοκιμή στο χαμηλό του 2002, το οποίο επίσης σηματοδοτεί το χαμηλό όλων των εποχών. Με τη σειρά του, αυτό προβλέπει ότι τα εξαρτήματα που εξακολουθούν να δοκιμάζουν το χαμηλό τους 2016 θα προσφέρουν κέρδη σύντομες πωλήσεις.
Εταιρεία Halliburton (ΧΑΛ) οι μετοχές ξεπέρασαν στα μέσα της δεκαετίας του $ 50 το 2008 και ξεπουλήθηκαν στους χαμηλούς εφήβους κατά τη διάρκεια της οικονομικής κατάρρευσης. Η μετοχή ανέβηκε στο προηγούμενο υψηλό το 2011 και αντιστράφηκε, τελικά κατέγραψε υψηλότερο χαμηλό στα μέσα των $ 20. Ένα ράλι του 2014 χτύπησε όλων των εποχών υψηλό στα 74,33 $ πριν γυρίσετε την ουρά σε a αποτυχημένο ξεμπλοκάρισμα που προκάλεσε ένα ακόμη ταξίδι στους χαμηλούς εφήβους το 2016. Η μετοχή διαπραγματεύεται τώρα λιγότερο από δύο μονάδες πάνω από αυτό το κρίσιμο επίπεδο υποστήριξης.
ΕΝΑ έπαθε βλάβη έχει τη δυνατότητα να δημιουργήσει ένα επιπλέον κούρεμα 50% που θα ρίξει τον ενεργειακό κολοσσό στο χαμηλό του 2008. Μόνο ένα επίπεδο υποστήριξης βρίσκεται μεταξύ του επιπέδου ανάλυσης και αυτού του αρνητικού στόχου, που δημιουργήθηκε από μια απότομη πώληση του 2010 που αντιστράφηκε στα 21,10 $ (μαύρη γραμμή). Το πιο σημαντικό, μια αναπήδηση που ξεκινά στα χαμηλά $ 20 είναι απίθανο να κερδίσει την προσοχή γιατί η μετοχή θα διαπραγματεύεται κάτω από τη βαριά αντίσταση στη .786 Fibonacci retracement της εξαετίας ανοδική τάση στα μέσα των $ 20.
Η κατώτατη γραμμή
Το αργό πετρέλαιο WTI σημείωσε πτώση στα μέσα της δεκαετίας του $ 40, αφού ξεπέρασε περίπου τα $ 75 τον Οκτώβριο. Αυτή η βάναυση πτώση σηματοδοτεί το επόμενο κάτω βήμα μιας πολύπλοκης 10ετούς πτωτικής τάσης που στοχεύει στην υποστήριξη στα χαμηλά $ 30. Τα ενεργειακά αποθέματα μειώθηκαν με συμπάθεια κατά τη διάρκεια αυτής της πορείας και τώρα δοκιμάζουν χαμηλά πολυετίας.
Γνωστοποίηση: Ο συγγραφέας δεν κατείχε θέσεις στους προαναφερθέντες τίτλους κατά τη δημοσίευση.
