Ακόμα είναι πολύ νωρίς για να αγοράσετε μετοχές Freeport-McMoRan

Freeport-McMoRan Inc. (FCX) οι μετοχές σημείωσαν ισχυρό ράλι το τέταρτο τρίμηνο του 2017, φτάνοντας σε υψηλό 2,5 ετών καθώς το έτος πλησίαζε στο τέλος του. Όλα ήταν κατηφορικά από τότε, με τον γίγαντα του χαλκού και του χρυσού να χάνει περισσότερο από 20% σε υψηλόΕνταση ΗΧΟΥ μείωση που έχει μειώσει την προσφορά των δεσμευμένων μετόχων. Η ύφεση πλησιάζει τώρα σε μεγάλη υποστήριξη κάτω από $14, αλλά σχετική δύναμη Οι μετρήσεις δεν συνεργάζονται ακόμη, κολλημένοι σε έναν πτωτικό κύκλο που μπορεί να μην τελειώσει μέχρι το τρίτο τρίμηνο.

ο ανοδική τάση μεταξύ των αρχών του 2016 και του τέλους του 2017 έληξε στις 200 εβδομάδες εκθετικός κινητός μέσος όρος (EMA) αντίσταση πάνω από $18,00, σημειώνοντας το πρώτο δοκιμή σε αυτό το ενδιάμεσο φράγμα από το 2014. Η αντίσταση στον EMA 200 μηνών βρίσκεται τρεις μονάδες υψηλότερα, υποδηλώνοντας ότι η επόμενη ανάκαμψη θα φτάσει σε αυτό το επίπεδο, το οποίο μπορεί να σηματοδοτήσει το τέλος της πολυετούς ανάκαμψης. Αυτές είναι χρήσιμες πληροφορίες γιατί α

το εμπόριο θέσης ενδέχεται να αποφέρει πιο αξιόπιστα κέρδη τους επόμενους μήνες από ό, τι α αγορά-κρατήστε στρατηγική. (Δείτε επίσης: Εμπορεύματα: Χαλκός.)

Μακροπρόθεσμο διάγραμμα FCX (2008 – 2018)

Η μετοχή ξεπέρασε στα μέσα των 60$ τον Μάιο του 2008 μετά από μια επταετία ανοδική τάση και βυθίστηκε με τις παγκόσμιες αγορές κατά τη διάρκεια της οικονομικής κατάρρευσης. Η πίεση των πωλήσεων ολοκληρώθηκε σε χαμηλό έξι ετών σε μονοψήφια νούμερα, δίνοντας τη θέση της σε μια αναπήδηση που ολοκλήρωσε μια τεράστια Ανάκτηση σε σχήμα V που έληξε εντός δύο μονάδων από το προηγούμενο υψηλό τον Ιανουάριο του 2011. Η δράση των τιμών στη συνέχεια μειώθηκε σε ένα ευρύ μοτίβο κορυφής που έσπασε την υποστήριξη στα ανώτερα $20 το τέταρτο τρίμηνο του 2014. Αυτό το επίπεδο σηματοδοτεί τώρα ένα εμπόδιο που δεν είναι πιθανό να τοποθετηθεί για το υπόλοιπο αυτής της δεκαετίας.

Η επακόλουθη πτώση εκτυλίχθηκε σε ένα Μοτίβο πέντε κυμάτων Elliott που έμεινε σε χαμηλό 15 ετών τον Ιανουάριο του 2016. Η επακόλουθη αναπήδηση επανήλθε γρήγορα στο πέμπτο κύμα, δημιουργώντας ένα μοτίβο σε σχήμα V μικρότερης κλίμακας που σταμάτησε στα 14,06 $ τον Απρίλιο του 2016. Η ανοδική τάση στη συνέχεια μειώθηκε σε ρηχή ανερχόμενο κανάλι που εξακολουθεί να ισχύει περισσότερο από δύο χρόνια αργότερα. Η υποστήριξη κάτω των 14 $ και η αντίσταση πάνω από τα 20 $ καθορίζουν τα όρια εύρους που έχουν δημιουργήσει αμέτρητες κακές αποφάσεις συναλλαγών από το 2016.

[Μάθετε περισσότερα σχετικά με την αναγνώριση μοτίβων γραφημάτων στο Κεφάλαιο 5 του Τεχνική ανάλυση πορεία για το Investopedia Academy]

Βραχυπρόθεσμο διάγραμμα FCX (2016 – 2018)

Το πρώτο κύμα ράλι από το χαμηλό του 2016 τελείωσε μετά τη διείσδυση του EMA των 200 ημερών, φέρνοντας ρηχή ανοδική πορεία που έχει διασχίσει αυτό το βασικό επίπεδο επανειλημμένα στο δεύτερο τρίμηνο του 2018. Ο κινητός μέσος όρος ισοπεδώθηκε κοντά στα 11 $ τη στιγμή της πρώτης διασταύρωσης και ανέβηκε αργά τα τελευταία δύο χρόνια, τώρα βρίσκεται κοντά στα 16,50 $. Αυτός ο αργός ρυθμός έχει τιμωρήσει τους μετόχους που περίμεναν ότι η ανοδική τάση θα καθόταν άνετα στα μέσα των 20$ σε αυτό το χρονικό σημείο.

Η αναπήδηση δύο ετών δεν έχει φτάσει ακόμα το 0,382 Επίπεδο επαναφοράς πώλησης Fibonacci άνω των 25,50 $, σημειώνοντας πτώση απόκλιση λόγω πολύ ισχυρότερων κυμάτων ανάκαμψης σε άλλα εμπόρευμα- εστιασμένες μετοχές. Με τη σειρά του, αυτό υποδηλώνει ότι η μακροπρόθεσμη πτωτική τάση δεν έχει ακόμη τελειώσει, ανοίγοντας την πόρτα σε μια πιθανή δοκιμή στο χαμηλό του 2016. Ευτυχώς, οι άνθρωποι με μακροχρόνια έκθεση θα πρέπει να έχουν άφθονο χρόνο για να κλείσουν θέσεις, εάν αυτό το πτωτικό σενάριο εκτυλιχθεί τα επόμενα χρόνια.

Όγκος ισοζυγίου (OBV) ξεπέρασε το υψηλό του 2009 το δεύτερο εξάμηνο του 2016, αλλά η εταιρεία είχε ρευστότητα εκδόσεις μετά την bear market και εξέδωσε μια σειρά από δευτερεύουσες προσφορές που μπορεί να έχουν στρέβλωση των δεδομένων όγκου. Μια ύφεση τον Μάιο του 2017 σημείωσε υψηλότερο χαμηλό ενόψει μιας ανάκαμψης που έπεσε πολύ κάτω από το υψηλό του 2016, παρόλο που η τιμή διαπραγματεύτηκε σχεδόν τέσσερις μονάδες υψηλότερα στην κορύφωση του ράλι.

Προς το παρόν, η μετοχή πρέπει να διατηρήσει την υποστήριξη καναλιών και να αναπηδήσει έντονα από αυτό το επίπεδο τιμών στις αρχές του 2019. Τα πολιτικά παιχνίδια θα μπορούσαν να επηρεάσουν αρνητικά αυτή τη λεπτή εξίσωση, με το διετές ράλι χαλκού δεν σημειώνοντας καμία πρόοδο τους τελευταίους εννέα μήνες, συγκρατούμενη από την απειλή εμπορικών πολέμων που θα μειωνόταν Παγκόσμιος εργοστασιακή παραγωγή. Έχοντας αυτό κατά νου, μια κατανομή προς τα 13 $ θα ξεκινούσε επιθετικά πωλούν σήματα που θα μπορούσε να προμηνύει μια πτώση στα μονοψήφια.

Η κατώτατη γραμμή

Η μετοχή της Freeport έχει ξεπουληθεί από τον Ιανουάριο του 2018 και τώρα πλησιάζει τη διετής υποστήριξη καναλιού. Ωστόσο, το μηνιαίο ταλαντωτής στοχαστικής εμπλέκεται σε έναν πτωτικό κύκλο που ακόμα δεν έχει φτάσει στο υπερπουλημένο επίπεδο, λέγοντας στους παραγκωνισμένους παίκτες ότι δεν έχει έρθει ακόμη η ώρα να επαναφορτώσουν τις θέσεις long. (Για επιπλέον ανάγνωση, ρίξτε μια ματιά: 9 Επιλογές μετοχών για μεγάλα κέρδη: Goldman.)