Στρατηγικές για την απόδειξη της μεταβλητότητας του χαρτοφυλακίου σας

Με αστάθεια πίσω και ένα μακροπρόθεσμο χρηματιστήριο διόρθωση στο πρόσφατο παρελθόν, πολλοί πρώην εφησυχασμένοι επενδυτές προσπαθούν τώρα να προστατεύσουν τον εαυτό τους στο μέλλον. Πράγματι, όλοι οι επενδυτές πρέπει να λάβουν υπόψη τέσσερις έγκαιρες συμβουλές προσφέρεται από την Wall Street Journal. Αυτές είναι: αποφυγή συγκεντρωμένων θέσεων. μείωση του αρνητικού κινδύνου · μην πανικοβληθείτε για την αστάθεια; και κυνηγήστε ευκαιρίες στο επόμενο ξεπούλημα. «Οι επενδυτές που παραμένουν διαφοροποιημένοι, επαναπροσδιορίζω σε τακτική βάση και τηρήστε ένα σχέδιο και κατανοήστε ότι τα μειονεκτήματά τους είναι πολύ καλύτερα σε τέτοιου είδους αγορά », όπως δήλωσε στην Εφημερίδα ο Glenn Wiggle, διευθύνων σύμβουλος της Peak Brokerage Services.

ο CBOE Volatility Index (VIX) πέρασε μεγάλο μέρος του 2017 και τις εβδομάδες έναρξης του 2018, σε ένα αρκετά ήσυχο επίπεδο περίπου 10. Στη συνέχεια, άρχισε να εκτοξεύεται στα ύψη στις 5 Φεβρουαρίου, φτάνοντας τελικά στο πρόσφατο υψηλό των 50,30 στις ενδοημερήσιες συναλλαγές στις 6 Φεβρουαρίου, σύμφωνα με το Yahoo Finance. Πιο πρόσφατα, το εύρος του ήταν γύρω στα 18, πολύ κάτω από τα επίπεδα που προκάλεσαν πανικό (ή προκαλούσαν από πανικό) στις αρχές Φεβρουαρίου, αλλά σημαντικά πάνω από εκεί που ξεκίνησε τη χρονιά. Εν τω μεταξύ, εν μέρει λόγω της επιστροφής της αστάθειας, το

Δείκτης άγχους Investopedia (IAI) έχει καταγράψει πολύ υψηλά επίπεδα ανησυχίας για τις αγορές κινητών αξιών μεταξύ των εκατομμυρίων αναγνωστών μας παγκοσμίως.

1. Μείνετε διαφοροποιημένοι

Οι επενδυτές πρέπει να ελέγχουν τα χαρτοφυλάκια τους τακτικά, έτσι ώστε καμία δεδομένη θέση μετοχών να μην αντιπροσωπεύει ένα αδικαιολόγητα μεγάλο ποσοστό του συνόλου. Ένας βασικός κανόνας που χρησιμοποιούν πολλοί σύμβουλοι, σύμφωνα με το περιοδικό, είναι να περικόψετε μια κατανομή ιδίων κεφαλαίων εάν μετακινηθεί πάνω από πέντε ποσοστιαίες μονάδες πάνω από τον μακροπρόθεσμο στόχο σας για αυτήν. (Για περισσότερα, δείτε επίσης: Στρατηγικές μετοχών για μια ιδιαίτερα πτητική αγορά.)

2. Μειώστε τον αρνητικό κίνδυνο

Οι επενδυτές σε αμοιβαία κεφάλαια πρέπει να λαμβάνουν υπόψη τους την απόδοσή τους όταν ήταν σημεία αναφοράς ήταν κάτω. Εάν ένα ταμείο μειώθηκε περισσότερο από το σημείο αναφοράς του, μπορεί να έχει ένα πιο επικίνδυνο χαρτοφυλάκιο από αυτό που περιμένατε. Perhapsσως ο διαχειριστής κεφαλαίων πρόσθεσε μερικές καυτές μετοχές που δεν βρίσκονται στο σημείο αναφοράς του, σε μια προσπάθεια να ξεπεράσει αυτό το σημείο αναφοράς όταν η αγορά ανέβαινε. Σε κάθε περίπτωση, δεν μπορείτε να βασιστείτε στο όνομα ενός κεφαλαίου, στο δηλωμένο στυλ ή στο δηλωμένο σημείο αναφοράς για να γνωρίζετε ακριβώς αυτό που παίρνετε, σημειώνει η Εφημερίδα, υποδηλώνοντας ότι αυτό το είδος σκαψίματος μπορεί συχνά να είναι συχνά απαραίτητη.

3. Μην πανικοβάλλεστε για τη μεταβλητότητα

"Η μεταβλητότητα είναι ένα φυσιολογικό μέρος της επένδυσης που μπορεί να ενεργοποιηθεί από οποιοδήποτε αριθμό γεγονότων, οπότε οι επενδυτές δεν πρέπει να εκπλαγούν όταν συμβεί, λένε οι σύμβουλοι", σύμφωνα με την Εφημερίδα. Πράγματι, οι επενδυτές πρέπει να παρακολουθούν μακροπρόθεσμα και να αγνοούν τον προσωρινό θόρυβο της αγοράς, ως επενδυτές γκουρού Γουόρεν Μπάφετ και John Bogle, ιδρυτής του Vanguard Group, συμβουλεύει επανειλημμένα, ανά MarketWatch. (Για περισσότερα, δείτε επίσης: Ο Μπάφετ προειδοποιεί τους επενδυτές να αποφύγουν να δανειστούν χρήματα για να αγοράσουν μετοχές.)

3α. Η αποφυγή της μεταβλητότητας έχει κόστος

Μεταξύ των πολλών νέων επενδυτικών θεμάτων είναι τα ταμεία χαμηλής μεταβλητότητας, τα οποία κατέχουν τις λιγότερο ασταθείς μετοχές στον δείκτη S&P 500 (SPX). Σύμφωνα με την ανάλυση του παρόχου χρηματοοικονομικών δεδομένων CFRA, λέει η Εφημερίδα, αυτά τα κεφάλαια πράγματι έπεσαν λιγότερο από την ευρύτερη αγορά στην πρόσφατη διόρθωση. Αλλά το πλεονέκτημα ήταν μέτριο, περίπου 50 έως 60 σημεία βάσης κατά την εβδομάδα που έληξε στις 9 Φεβρουαρίου, όταν ο S&P 500 υποχώρησε κατά 5,2%.

Moreσως πιο σημαντικό, αυτά τα κεφάλαια χαμηλής μεταβλητότητας καθυστέρησαν τον S&P 500 έως και πέντε ποσοστιαίες μονάδες (ή 500 μονάδες βάσης) σε συνολική απόδοση βάση το 2017, όταν η αγορά ήταν ανοδική, ανά CFRA και το περιοδικό. Οι επενδυτές που συσσωρεύτηκαν σε αυτά τα κεφάλαια μετά την πρόσφατη διόρθωση είναι πιθανό να υπολειτουργήσουν εάν η αγορά συνεχίσει να αυξάνεται, προειδοποιεί η Εφημερίδα. (Για περισσότερα, δείτε επίσης: 10 αποθέματα χαμηλής μεταβλητότητας για άγριες αγορές.)

4. Κάντε τη μεταβλητότητα φίλο σας

Εάν πιστεύετε ότι οι οικονομικές βάσεις είναι ισχυρές και δικαιολογείτε τη συνέχιση του ράλι, τότε θα πρέπει να είστε έτοιμοι να ψωνίσετε για ευκαιρίες κατά τη διάρκεια μιας μελλοντικής ανάκλησης. Ωστόσο, μάλλον παρά αγοράζοντας τα ντιπ χωρίς σαφή στρατηγική, το περιοδικό συμβουλεύει να ακολουθήσουμε μια πιο επιλεκτική προσέγγιση. Για παράδειγμα, από την Federal Reserve έχει ανακοινώσει την πρόθεσή της να συνεχίσει την αύξηση των επιτοκίων, μπορεί να έχει νόημα να αποφύγει τις μετοχές κοινής ωφέλειας και τηλεπικοινωνιών που είναι ευαίσθητα στα επιτόκια υποκατάστατα ομολόγων. Οι μετοχές υλικών και εμπορευμάτων τείνουν να υπεραποδίδουν στα τελευταία στάδια ενός οικονομικού κύκλου, αλλά οι επενδυτές θα πρέπει να περιμένουν να αγοράσουν σε χαμηλότερες αποτιμήσεις, όπως ο Jay Batcha, ιδρυτής και επικεφαλής επενδυτικών στελεχών (CIO) στο Optima Capital με έδρα το Μίσιγκαν είπε στην Εφημερίδα.

Η κατώτατη γραμμή

Ο Len Hayduchok, Διευθύνων Σύμβουλος της Dedicated Financial Services με έδρα το Νιου Τζέρσεϋ, προειδοποιεί ότι η προσπάθεια να κερδίσει την αγορά βραχυπρόθεσμα σπάνια υπερτερεί ενός καλοσκεφμένου, μακροπρόθεσμου buy-and-hold στρατηγική. «Αν δεν καταλαβαίνετε ότι θα μπορούσατε να χάσετε ένα σημαντικό ποσό σε σύντομο χρονικό διάστημα, δεν πρέπει να βρίσκεστε στο χρηματιστήριο», είπε στην Εφημερίδα.