3 gráficos sugieren que las materias primas agrícolas tenderán a la baja

Generalmente hablando, productos agrícolas han realizado fuertes movimientos al alza en las últimas dos semanas, lo que ha aumentado el interés de los comerciantes activos. Las conversaciones sobre el aumento de los precios agrícolas también han comenzado a ganar terreno en los medios de comunicación más importantes, que parece estar actuando como un catalizador a corto plazo para que el público en general considere invertir en el espacio. Sin embargo, como sugieren los gráficos a continuación, varios niveles inminentes de resistencia sugieren que será prudente que los comerciantes activos actúen con precaución durante los próximos días y semanas.

Fondo Agrícola Invesco DB (DBA)

Analizando nicho productos negociados en bolsa como el Fondo Agrícola Invesco DB (administrador de bases de datos) suele ser la mejor manera para los comerciantes que están interesados ​​en medir la dirección futura de los productos básicos agrícolas. Fundamentalmente, el fondo se compone de contratos de futuros

en los productos agrícolas más líquidos y altamente utilizados del mundo, como el maíz, el ganado vivo, el cacao, la soja, el azúcar, el trigo, la carne magra de cerdo, el café y otros.

Echando un vistazo al gráfico, puede ver que el rebote desde los mínimos de mayo ha sido significativo y que la próxima parada probablemente esté cerca de la resistencia combinada de los puntos. líneas de tendencia. Estos niveles han demostrado tener una influencia significativa en el pasado, y los comerciantes esperan que esta historia continúe. Es posible que los alcistas deseen considerar permanecer al margen hasta que el precio pueda cerrar por encima de las líneas de tendencia punteadas, lo que luego confirmaría un cambio de tendencia importante. Hasta entonces, el impulso y la tendencia a largo plazo probablemente permanecerán bajo el control de los bajistas.

Fondo de Teucrio Trigo (WEAT)

Los precios del trigo han tenido un fuerte repunte desde que tocaron un mínimo a principios de este mes. Como puede ver en el gráfico del Fondo de Trigo Teucrium (TRIGO) a continuación, la divergencia entre el media móvil convergencia divergencia (MACD) y el precio subyacente sugirieron que había un rebote en las cartas. En caso de que no esté familiarizado, los comerciantes a menudo buscan situaciones en las que los principales indicadores se mueven en contra de la tendencia subyacente del valor porque indica que el precio experimentará un fuerte inversión.

En el caso de WEAT, ahora que se ha producido un rebote significativo y la resistencia de dos líneas de tendencia principales se acerca rápidamente, el gráfico sugiere que la carrera puede estar llegando a su fin. Los seguidores del análisis técnico querrán estar atentos a la resistencia entre $ 5,50 y $ 5,75 porque se necesitará una presión de compra extrema para cambiar la dirección del largo plazo tendencia a la baja.

Fondo de Maíz de Teucrio (MAÍZ)

Fundamentalmente, los precios del maíz están expuestos a muchos de los mismos factores que el trigo, razón por la cual el gráfico del Teucrium Corn Fund (MAÍZ) se parece mucho al WEAT que se muestra arriba. Como puede ver, el precio se está acercando rápidamente a un nivel de resistencia extremadamente fuerte, y los comerciantes estarán observando de cerca para ver si los alcistas pueden enviar el precio por encima de él. Con base en la acción del precio anterior, la mayoría de los operadores bajistas estarán atentos a un retroceso cerca de los niveles actuales y probablemente protegerán las posiciones cortas colocando órdenes de stop-loss por encima de $16,50 en caso de que la tendencia alcista continúe.

La línea de fondo

Las materias primas agrícolas han experimentado un fuerte movimiento alcista en las últimas dos semanas, lo que ha desencadenado muchas conversaciones sobre una subida más significativa. Según los patrones discutidos anteriormente, parece que hay varias razones técnicas para esperar una reversión de los niveles actuales. Como mínimo, se requerirá mucha más convicción por parte de los alcistas si quieren ver un cambio significativo en la tendencia bajista subyacente.

Al momento de redactar este documento, Casey Murphy no poseía una posición en ninguno de los valores mencionados.