Una guía de 6 pasos para asegurarse de que su corredor sea legítimo

Si cree que la actividad ilegal y otras travesuras de los corredores y otros profesionales de la inversión terminaron con el último Gran Recesión, podría estar haciendo una suposición costosa.

A pesar de que Maquinista PonziBernie Madoff y "Wolf of Wall Street" Jordan Belfort puede haber sido enviado a prisión por los delitos financieros, las malas acciones de los corredores y otros continúan sin cesar y sin ser detectadas. Por eso es importante consultar a los corredores o asesores de inversiones y sus empresas antes de hacer negocios con ellos. También debe tener cuidado con ciertos signos de que un profesional financiero puede estar tratando de victimizarlo.

Ejemplos de fraude de corretaje

Estos son solo dos ejemplos de los problemas continuos en la industria.

El federal Comisión de Bolsa y Valores (SEC) presentó cargos de fraude contra una firma de asesoría de inversiones registrada con sede en Massachusetts y su propietario. La agencia acusó a Family Endowment Partners y a su propietaria, Lee Dana Weiss, de, entre otras irregularidades, aconsejar a los clientes que realicen ciertas inversiones sin revelar que Weiss se quedaría con la mitad de las ganancias. La SEC también denunció que se instó a los clientes a invertir $ 40 millones en valores emitidos por compañías en las que Weiss tenía intereses financieros y de las cuales Weiss recibió pagos.

En otro caso, el Autoridad reguladora de la industria financiera (FINRA) anunció que había excluido permanentemente de la industria de valores a un exrepresentante registrado de Caldwell International Securities Corp. después de acusarlo de numerosas violaciones de valores, incluidas batiendo cuentas de clientes. El comercio excesivo de Richard Adams en dos cuentas de clientes de julio de 2013 a junio de 2014, dijo FINRA, generó más de $ 57,000 en comisiones y les costó a los clientes más de $ 37,000 en pérdidas.

Al seguir estos seis pasos, puede protegerse de hacer negocios con un corredor u otro profesional financiero sin escrúpulos:

1. Cuidado con los contactos fríos

Tenga cuidado con cualquier corredor o asesor de inversiones que se ponga en contacto con usted sin que lo solicite una empresa con la que nunca ha hecho negocios. El contacto puede tomar la forma de una llamada telefónica, un correo electrónico o una carta. No se deje atrapar por las invitaciones a seminarios de inversión que prometen almuerzos gratis u otros obsequios destinados a lograr que baje la guardia e invierta a ciegas. El sesenta y cuatro por ciento de las personas de 40 años o más que respondieron a una encuesta de 2013 de la FINRA Investor Education Foundation dijeron que habían sido invitados a un seminario de “almuerzo gratis”.

Y desconfíe especialmente de las personas que llaman que usan tácticas de venta de alta presión, promocionan oportunidades únicas en la vida o se niegan a enviar información escrita sobre una inversión, advierte la SEC.

2. Tener una conversación

Ya sea que esté buscando un corredor o un asesor financiero, debe sentirse cómodo con las personas que le brindarán asesoramiento, productos y servicios. Haga muchas preguntas sobre lo que ofrece la empresa y su experiencia con clientes que tienen necesidades similares a las suyas.

Además, averigüe qué relación tendrá con el profesional. Bajo un llamado fiduciario estándar, los profesionales financieros deben anteponer los intereses de sus clientes a los propios cuando, por ejemplo, recomiendan inversiones. Ese es un nivel más alto que el llamado idoneidad estándar, en el que se requiere que el profesional solo haga recomendaciones que sean consistentes con los mejores intereses del cliente. Si bien los asesores de inversiones siempre deben seguir el estándar fiduciario, ese no es el caso de los corredores de bolsa, aunque es posible que pueda encontrar un corredor de valores dispuesto a adherirse al estándar fiduciario. (Ver también: Elegir un asesor financiero: idoneidad vs. Estándares fiduciarios.)

Si no puede obtener respuestas directas o si la persona parece apurada o no está dispuesta a brindarle información completa y clara, vaya a otra parte. No olvide preguntar sobre tarifas, tarifas y comisiones. Los asesores de inversiones registrados también deben proporcionarle ambas partes de Formulario ADV (consulte la sección del Paso 3 sobre la SEC).

3. Investiga un poco

Lo primero que vale la pena intentar al buscar un profesional financiero es una simple búsqueda en la web con el nombre del corredor y de la empresa. Eso podría generar nuevos comunicados o informes de los medios de supuestas irregularidades o acciones disciplinarias, conversaciones de clientes en foros en línea, información de antecedentes y otros detalles. Por ejemplo, al escribir "Lee Dana Weiss" en un motor de búsqueda, aparecen cientos de miles de resultados, incluido un enlace al comunicado de prensa sobre la queja de la SEC de nuevo él y su empresa.

Luego intente buscar directamente en las agencias reguladoras. Los profesionales financieros y sus empresas están obligados legalmente a estar registrados ante los reguladores de valores federales y estatales. Y esa información de registro, junto con los detalles de las acciones disciplinarias tomadas contra las personas o empresas, está disponible para el público. Tenga en cuenta que las agencias a veces tienen jurisdicción de ejecución superpuesta y pueden proporcionar información similar. Aún así, vale la pena revisarlos todos porque pueden tener diferentes políticas sobre los detalles que incluyen y cuánto tiempo permanecen disponibles los datos.

Aquí hay una lista:

• Reguladores estatales de valores: Es probable que los reguladores de su estado tengan información sobre licencias, registro y acciones disciplinarias sobre corredores y firmas de corretaje, así como sobre asesores de inversiones registrados. Consulte también los consejos que ofrece su estado para buscar un corredor o asesor de inversiones, como los materiales educativos para inversores que ofrece la Oficina de Valores de Nueva Jersey.
• FINRA: Otra buena fuente de información sobre los corredores y sus empresas es la BrokerCheck sitio web operado por FINRA, una organización independiente sin fines de lucro autorizada por el Congreso para proteger a los inversores. Algunos estados remiten a los visitantes a FINRA para obtener información sobre los corredores. Pero incluso si el sitio de su estado tiene mucha información propia, vale la pena visitar BrokerCheck solo para ver si hay detalles adicionales. Para investigar por teléfono, llame al 800-289-9999.
• SEGUNDO: Junto con muchas agencias reguladoras estatales, una fuente principal de información sobre asesores financieros registrados es el sitio web de Divulgación Pública de Asesores de Inversiones (IAPD) de la SEC. Allí puede encontrar el formulario de registro y presentación de informes ADV que la mayoría de los asesores de inversiones y las firmas de asesores de inversiones deben presentar ante la comisión o los estados. El formulario contiene muchos detalles sobre el negocio de un asesor. En la parte 2 del formulario, se requiere que los asesores produzcan un folleto en inglés sencillo que enumere, entre otras cosas, las servicios del asesor, lista de tarifas, información disciplinaria, conflictos de intereses y antecedentes educativos y comerciales de personal clave. El asesor de inversiones debe proporcionarle ese folleto con actualizaciones periódicas. Pero también puede encontrarlo en el sitio web de la IAPD. Nunca contrate a un asesor de inversiones sin leer el formulario completo, aconseja la SEC.

4. Verificar la membresía de SIPC

También debe verificar que una firma de corretaje sea miembro de la Corporación de Protección al Inversionista de Valores (SIPC), una corporación sin fines de lucro que protege a los inversores por hasta $ 500,000 (incluidos $ 250,000 en efectivo) si una empresa cierra, de la misma manera que la Corporación Federal de Seguros de Depósitos (FIDC) protege a los clientes bancarios. Al invertir, siempre haga los cheques a nombre de la firma miembro de SIPC y no a un corredor individual.

5. Revise sus estados de cuenta con regularidad

Lo peor que puede hacer es poner sus inversiones en piloto automático. Revisar cuidadosamente sus estados de cuenta, ya sea que los reciba en línea o impresos, puede ayudarlo a detectar irregularidades, o incluso errores, desde el principio. Haga preguntas si los retornos de su inversión no son los que esperaba o si hay cambios sorpresivos en su cartera. No acepte garantías complicadas que realmente no comprende. Si no puede obtener respuestas directas, pida hablar con alguien más alto. Nunca temas parecer ignorante o ser visto como una molestia.

6. En caso de duda, retire fondos y quéjese

Si sospecha de alguna irregularidad, retire sus fondos del asesor de inversiones. Luego, presente quejas ante los mismos reguladores estatales, federales y privados cuyos sitios visitó cuando consultó al profesional financiero para empezar.

Si cree que tiene una disputa legítima con su corredor o asesor, hay un par de pasos que puede seguir. Si su queja es contra un corredor de bolsa, debe presentar una disputa con el Comisión Nacional del Mercado de Valores (SEC) o FINRA.

Muchos profesionales financieros son miembros de una organización constituida (por lo general, puede saberlo por las abreviaturas que siguen a su nombre). Estas organizaciones también tienen estándares y códigos de ética, por lo que también vale la pena presentar una queja. Por ejemplo, si su queja es contra un Planificador financiero certificado (CFP), puede presentar una solicitud ante la Junta de estándares del planificador financiero certificado. Si es contra un Analista financiero autorizado (CFA), puede contactar con el Asociación de Inversión e Investigación.

Ponerse en contacto con la comisión de valores de su estado o provincia es otra vía a seguir. Cada estado o provincia tiene una división que maneja las quejas contra corredores, asesores y planificadores financieros. Si estas opciones no funcionan, su último curso de acción es contratar a un abogado.

La línea de fondo

La Gran Recesión puede haber terminado, pero continúan las malas acciones de los corredores y asesores de inversiones. Por lo tanto, realice una investigación exhaustiva antes de entregar su dinero a un profesional financiero, luego controle de cerca sus cuentas. Es posible que las inversiones no funcionen tan bien como se esperaba por razones legítimas. Pero no sea reacio a retirar su dinero si se siente incómodo con sus devoluciones o si tiene otras inquietudes a las que el asesor no responde rápida y adecuadamente.