Stabiilse väärtusega fondi määratlus
Mis on stabiilse väärtusega fond?
Stabiilse väärtusega fond on võlakirjade portfell, mis on kindlustatud, et kaitsta investorit tootluse languse või kapitalikaotuse eest. Stabiilse väärtusega fondi omanik saab jätkuvalt kokkulepitud intressimakseid sõltumata majanduse olukorrast.
Stabiilse väärtusega fondid on levinud valik mõnedes pensioniplaanides, näiteks ettevõtte 401 (k) plaanides, mis on eriti suunatud pensionile lähenevatele säästjatele.
Võtmekohad
- Stabiilse väärtusega fond on kindlustatud võlakirjade portfell, mis on populaarne investorite seas, kellel on madal riskitaluvus.
- Nende fondide kindlustusosakond muudab need peaaegu sama turvaliseks kui rahaturufondid.
- Stabiilse väärtusega fond on paljude pensioniplaanide valik, kuid sageli kannab see madalamat tootlust ja kõrgemaid tasusid.
Stabiilse väärtuse fondi mõistmine
Stabiilne väärtusega fondid investeerida kvaliteetsetesse lühiajalistesse ja keskmise tähtajaga valitsus- ja ettevõtete võlakirjadesse. Need ei erine ühestki võlakirjafondist, välja arvatud juhul, kui nad on kindlustatud. Kindlustusselts või pank on lepinguga kohustatud kaitsma fondi investoreid kapitali või intresside kaotamise eest.
Sellise fondi võlakirju nimetatakse mõnikord "pakitud" võlakirjadeks, viidates asjaolule, et need on kindlustatud. Tavaliselt väljastatakse kindlustus nn sünteetilise vormis garanteeritud investeerimistunnistus (GIC).
Stabiilse väärtusega fond on oma olemuselt sama turvaline investeering kui rahaturufond. Ajalooliselt pakuvad sellised fondid veidi kõrgemat tootlust kui rahaturufondid.
Stabiilse võlakirjafondide plussid ja miinused
Stabiilse väärtusega fondid jäävadki selleks: stabiilseks. Aja jooksul nad ei kasva, kuid ei kaota ka väärtust.
Aastatel majanduslangus või aktsiaturu volatiilsus, on tagatud stabiilse väärtusega fondid. Kuigi paljude teiste investeeringute väärtus langeb, saab stabiilse võlakirjafondi omanik jätkuvalt kokkulepitud intressimakseid ega kaota kunagi direktor olenemata majanduse seisust. Kindlustusandja peab fondile tekkinud kahjud hüvitama.
Kindlustuse tõttu kaasnevad need fondid aga täiendavate halduskulude ja tasudega, mis võivad nende madala riski tõttu pidurdada niigi madalamat tootlust, mida need investeeringud pakuvad.
Kuidas investeerida stabiilsesse võlakirjafondi
Stabiilse väärtusega fond on sageli investeerimisvõimalus kvalifitseeritud pensioniplaanides, näiteks 401 (k) plaanid. Stabiilse väärtusega fond võib investorite osa jaoks olla ka ahvatlev alternatiiv madala tootlusega sõidukitele, näiteks rahaturufondidele. portfelli mida kasutatakse vastulöögiks turu volatiilsus. Stabiilse väärtusega fondid võivad pakkuda kasvuinvesteeringutega kaalutud portfelli olulisi tasakaalu ja stabiilsuse elemente.
Siiski on oht, kui portfelli kaalutakse liiga tugevalt madalama tootlusega investeeringute, näiteks stabiilse väärtusega fondide puhul. Investoril on oht, et inflatsioon surub teelt välja. Pensionitulu, mis tundub esialgu piisav, võib aastate möödudes ja inflatsiooni tõustes järk -järgult muutuda ebapiisavaks.
Enamik professionaalseid finantsnõustajaid soovitab portfelli, mis on segu turvalistest, kuid madala tootlusega investeeringutest ja riskantsetest kuid potentsiaalselt tasuvaid investeeringuid koos järkjärgulise ümberpaigutamisega turvalisuse poole, kui investor läheneb pensionile vanus.
Investorid peaksid kontrollima ka stabiilse väärtusega fondidega seotud kulusid. Ajalooliselt on nende tasud olnud enamikuga võrreldes madalad investeerimisfondid. Kindlustusseltsid on aga tasusid suurendanud ebastabiilsema turu riskide tõttu.