Miks pangareservid on olulised?

Mis on pangareservid?

Pangareservid on sularaha miinimumid, mis finantsasutustel peavad olema, et neid täita keskpank nõuded. See on tõeline paberraha, mida pank peab hoidma kohapeal hoiul või hoidma oma arvel keskpangas. Sularahareservide nõuete eesmärk on tagada, et iga pank suudab rahuldada kõik suured ja ootamatud väljavõtmisnõuded.

USAs määrab Föderaalreserv sularaha, mida nimetatakse reservimääraks, mida iga pank peab säilitama. Ajalooliselt on reservimäär olnud nullist 10% -ni pangahoiustest.

Kuidas pangareservid töötavad

Pangareservid on eelkõige paanika vastumürk. Föderaalreserv kohustab panku hoidma teatud koguses sularaha reservis, et neil ei jääks kunagi tühjaks ja nad peaksid keelduma kliendi tagasivõtmisest, mis võib põhjustada pangajooks.

Keskpank võib rahapoliitikas relvana kasutada ka pangareservide taset. See võib kohustusliku reservi nõudeid vähendada, nii et pangad võivad vabalt anda mitmeid uusi laene ja suurendada majandustegevust. Või võib see nõuda, et pangad suurendaksid majanduskasvu pidurdamiseks oma reserve.

Viimastel aastatel on USA Föderaalreserv ja teiste arenenud majandusega riikide keskpangad samade eesmärkide saavutamiseks kasutanud muid taktikaid, nagu kvantitatiivne leevendamine. Selliste areneva majandusega riikide nagu Hiina keskpangad toetuvad jätkuvalt oma majanduse jahutamiseks või soojendamiseks pankade reservide taseme tõstmisele või langetamisele.

Nõutavad ja üleliigsed pangareservid

Pangareserve nimetatakse kas kohustuslikeks reservideks või lisareservideks. The kohustuslik reserv on minimaalne sularaha, mida pank saab käepärast hoida. Liigne reserv on sularaha, mis ületab nõutavat miinimumi ja mida pank hoiab oma hoiul, mitte ei laenu ettevõtetele ja tarbijatele.

Pankadel on vähe stiimuleid reservide hoidmiseks, sest sularaha ei tooda tulu ja võib inflatsiooni tõttu aja jooksul isegi väärtust kaotada. Seega minimeerivad pangad tavaliselt oma üleliigseid reserve, laenates raha klientidele, mitte hoides seda oma hoidlates.

Siiski vähenevad pangareservid majanduskasvu perioodidel ja suurenevad majanduslanguse ajal. Headel aegadel võtavad ettevõtted ja tarbijad rohkem laenu ja kulutavad rohkem. Majanduslanguse ajal ei saa ega saa nad võtta lisavõlga. Seisaku ajal võivad pangad ka oma laenunõudeid karmistada, et vältida maksehäireid.

Pangareservide ajalugu

Hoolimata muu hulgas Alexander Hamiltoni sihikindlatest pingutustest, polnud USA -l kodanikku pangandussüsteemi rohkem kui paar lühikest aega kuni 1913. aastani, mil oli Föderaalreservi süsteem loodud. (Aastaks 1863 oli riigil vähemalt omavääring ja riiklik pankade prahtimissüsteem.)

Kuni selle ajani olid pangad prahitud ja neid reguleerisid osariigid, mille tulemused olid erinevad. Pankade kokkuvarisemine ja "jooksmine" pankades oli tavaline, kuni 1907. aastal toimunud täielik finantspaanika tõi kaasa reformikutsed. Föderaalreservi süsteem loodi riigi rahapakkumise jälgimiseks.

Selle rolli laiendati oluliselt 1977. aastal, kui kahekohalise inflatsiooni perioodil määras Kongress hinna kindlaks stabiilsuse kui riikliku poliitika eesmärgi ja asutas Föderaalse Föderaalse Avatud Turu Komitee (FOMC) selle kandmiseks välja.

Erilised kaalutlused

Nõutav pangareserv järgib valemit, mis on määratud Föderaalreservi nõukogu määrused. Valem põhineb panga netotehingute kontodel hoiustatud kogusummal.

See näitaja sisaldab nõudmiseni hoiuseid, automaatseid ülekandekontosid ja aktsiate eelnõusid. Netotehingud arvutatakse tehingukontode kogusummana, millest on lahutatud teistelt pankadelt laekuvad vahendid, ja miinus sissenõudmisel olev sularaha.

The kohustusliku reservi määra Keskpank saab seda kasutada ka rahapoliitika elluviimise vahendina. Selle suhte kaudu saab keskpank mõjutada laenamiseks kasutatavat rahasummat.

'08 aasta kriisi mõju

Kuni finantskriisini 2008–2009 ei teeninud pangad hoiustatud sularahareservide eest intressi. See muutus oktoobris. 1, 2008. 2008. aasta erakorralise majandusliku stabiliseerimise seaduse osana hakkas Föderaalreserv pankadele nende reservidelt intresse maksma.

Samal ajal alandas Fed intressimäärasid, et suurendada laenunõudlust ja majandust uuesti liikuma panna.

Tulemus trotsis tavapärast tarkust, et pangad pigem laenavad raha välja kui hoiavad seda hoiuruumis. Pangad võtsid Föderaalreservi poolt süstitud sularaha ja hoidsid seda pigem reservidena, mitte laenasid välja. Nad eelistasid teenida väikest, kuid riskivaba intressimäära, mitte laenata seda veidi suurema, kuid riskantsema tulu saamiseks.

Sel põhjusel kasvas ülereservide kogusumma pärast 2008. aastat vaatamata muutmata kohustuslike reservide määrale.

Pangareservide KKK -d

Siin on vastused mõnedele korduma kippuvatele küsimustele pangareservide kohta.

Mis on reservid pangas?

Reservid on sõna otseses mõttes sularaha pangas, kas panga territooriumil või Föderaalreservi rajatises. Reservi ei saa klientidele laenata ega muul viisil kulutada. Need on olemas juhul, kui klientidel on enneolematu nõudlus oma hoiuste väljavõtmiseks. Sularaha otsas olev pank ei ärata klientide usaldust.

Reservi on kahte tüüpi: kohustusliku reservi ja lisareservi. Miinimumi kehtestab Föderaalreserv. Ülejääk on lisaraha, mis pangal on.

Kui palju raha peavad pangad reservis hoidma?

Reservsumma on ajalooliselt olnud vahemikus null kuni 10%. Alates 26. märtsist 2020 on see null.

Kas pangareservid on varad või kohustused?

Panga reserve loetakse osaks tema varadest ning need on raamatupidamisaruannetes ja aastaaruannetes loetletud.

Kuidas arvutatakse pangareservid?

Panga oma reservimäär arvutatakse, korrutades selle hoiuste koguhulga reservimääraga. Näiteks kui panga hoiuste kogusumma on 500 miljonit dollarit ja kohustuslik reserv on 10%, korrutage 500 0,10 -ga. Panga kohustuslik miinimumreserv on 50 miljonit dollarit.

Kus pangad oma reserve hoiavad?

Osa sellest on pangas võlvis. Reserve võib hoida ka panga kontol ühes 12 piirkondlikust föderaalreservi pangast. Mõned väikepangad hoiavad osa oma reservidest suuremates pankades ja kasutavad neid vajadusel.

See sularahavoog võlvide vahel saavutab haripunkti teatud aegadel, näiteks pühade ajal, mil tarbijad võtavad lisaraha välja. Kui nõudlus on vähenenud, saadavad pangad osa oma liigsest sularahast lähimasse Föderaalreservi Panka.

Alumine rida

Vana pangandussüsteem, mis eksisteeris USAs enne nende reguleerimise tsentraliseerimist, tundub tänapäeva standardite järgi natuke metsik lääs. Iga osariik sai panku tšartereerida ning väikesed pangad kerkisid esile ja läksid regulaarselt alla. "Jooksud" pangal olid tavalised.

See muutus Föderaalreservi süsteemi loomisega ja muudatuste hulgas oli nõue, et pangad hoiaksid nõudluse rahuldamiseks minimaalselt sularaha. Tänane reservimiinimum on praegu null, mis viitab sellele, et Föderaalreserv on rahul riigi pankade vabatahtlikult hoiustatava sularahaga.