Boeing müüb pärast sissetulekut maha

Investorid pakkusid Boeing Company aktsia hindu alla (BA) pärast seda, kui ta teatas neljanda kvartali tuludest. Boeing jättis analüütikute ootustele kõvasti vastamata, teatades oodatust väiksematest numbritest jaoks kasum aktsia kohta (EPS) ja tulu. Analüütikud ootasid, et ettevõte teatab puhaskahjumiks aktsia kohta 0,28 dollarit ja tuluks 17,1 miljardit dollarit – Boeing teatas, et puhaskahjum aktsia kohta on 7,69 dollarit ja tulu 14,8 miljardit dollarit. Boeingu aktsia langes 4,8% järgmisel päeval pärast seda, kui lennundushiiglane teatas oma tuludest ja langes järgmisel päeval veel 2,3%.

Boeingu kommertslennukite tarned kasvasid aastataguse kvartaliga võrreldes 67,8%, kuid jäid siiski alla analüütikute prognooside. Nõudlus kommertslennukite järele on majandustingimuste suhtes palju tundlikum ja seda võib pidada nõudluse mahajäänud näitajaks, kuna see põhineb pigem varasematel kui praegustel õhusõidukite tellimustel. Seda nõudlust on tõsiselt mõjutanud COVID-19 pandeemia mõju lennundussektorile.

Tundub, et optsioonidega kauplejad seavad end kasumipõhise aktsiahinna languse jätkumisele. Seda seetõttu, et kuigi hiljutised kauplemismahud ja avatud huvi kasuks kõne valikud läbi paneb, eeldatav volatiilsus viitab sellele, et optsioonide kauplejad müüvad seda suuremat arvu ülesütlemisi, ostes samal ajal negatiivseid pakkumisi.

Viimase kuu jooksul on Boeing tööstussektorist alla jäänud. Selle aja jooksul on Boeingu aktsia langenud peaaegu 8%, samas kui State Streeti tööstussektori ETF (XLI) on kaotanud 6,2%. Kuigi turg tervikuna on alates 2022. aasta algusest pöördunud langusesse, püsib XLI üksikute sektorite tulemuslikkuse osas endiselt esipoolel. S&P 500 indeks.

Sektori võrdluse tulemuslikkus

Kuigi optsioonidega kauplemine ja hinnamuutused võivad anda ülevaate kauplejate ja investorite sentimendist ettevõtte tegevuse kohta Lähitulevikus on hädavajalik arvestada praeguste aktsiate tootlust oma sektori ja turuga tervikuna, võttes samal ajal arvesse suuremat makrot tegurid. Boeing on tööstussektori liige, mis on viimasel ajal turgu laiemalt edestanud. Alloleval graafikul on kujutatud Boeingu hiljutist jõudlust XLI-ga, State Streeti S&P 500 indeksi ETF-iga (SPIOON), iSharesi US Aerospace & Defense ETF (ITA) ja mitmed Boeingu suurimad konkurendid.

Sellel graafikul on tähelepanuväärne see, et Boeing on oma konkurentidest, sektorist ja laiemalt turult alla jäänud. Tabelivaatlejad mõistavad, et Boeingi aktsia hind on langenud enne kasumit, mis võib tähendada, et turg ootas kehva kasumitulemust. Boeingi konkurendid – Lockheed Martin Corporation (LMT), Northrup Grumman Corporation (NOC) ja Raytheon Technologies Corporation (RTX) – kõik on teatanud kvartali tuludest ja vaatamata erinevatele tulemustele on mõlemad viimasel ajal Boeingut edestanud.

On märkimisväärne, et Boeing ja Northrup Grumman langesid pärast tulude teatamist järsult, kuna kumbki ei jätnud analüütikute ootusi täitmata. COVID-19 avaldab tööstusele jätkuvalt püsivat mõju, kuna kulud kasvavad, tarneahel piirangud ja tööprobleemid. Kaitsevarud rallivad tavaliselt geopoliitiliste kriiside ajal ja USA valitsus lubab Euroopa riigid saadavad Ukrainasse Ameerikas toodetud relvi, kuna Vene väed jätkavad Ukraina lähedale tõusmist piir.

Hiljutine hinnaaktsioon

Hiljutise optsioonitegevuse analüüs koos aktsiahindade liikumise tehnilise analüüsiga võib aidata graafikute jälgijatel saada väärtuslikku ülevaadet üldisest suhtumisest Boeingi aktsiate suhtes. Allolev diagramm illustreerib Boeingi aktsia hinna hiljutist muutust neljapäeval, jaanuaril. 27.

Diagramm kujutab, kuidas Boeingi aktsia hind on viimasel ajal tõusutrendilt allapoole pöördunud. Boeingu aktsia oli tõusuteel kuni jaanuari keskpaigani, mil aktsia alustas viimast punase noolega esile tõstetud langustrendi. Selle aja jooksul on Boeing langenud tunduvalt alla oma 20 päeva liikuv keskmine ja on hiljuti suletud äärmiselt madala vahemiku piiril, nagu on kujutatud sellel graafikul esitatud tehnilistel uuringutel.

Uuringud on moodustatud 20-päevaste kaupa Keltneri kanal näitajad. Need kujutavad hinnatasemeid, mis esindavad mitmekordset hinda keskmine tegelik vahemik (ATR) aktsia kohta. See massiiv aitab esile tuua viisi, kuidas hind on tõusnud selle vahemiku keskmisest osast ülemise piirini. See Boeingu aktsiate hinnaliikumine viitab sellele, et investorid võisid tulude lähenedes Boeingu vastu usaldust kaotada. ja selle suundumuse jätkumine võib tähendada, et Boeingu tulemused ei veennud investoreid kurssi tagasi pöörama. tagurpidi.

Diagramm tõstab esile ka Boeingu aktsiate tootluse pärast eelmise kvartali tulude esitamist. Pärast tulude teatamist oktoobri lõpus langesid Boeingi aktsiad tulude teatamise päeval 1,5%, seejärel tõusid järgmise kuu jooksul vahemiku äärmise kõrgeima tasemeni. Seda on oluline arvesse võtta, kui kauplejad ja investorid ootavad Boeingi aktsiate jaoks selles kvartalis sarnast tulude liikumist.

Helitugevuse profiili ja valikute välimus

Hinnamuutused vaakumis võivad teoreetiliselt näidata üldist sentimenti mis tahes aktsia suhtes. Sellele hinnatoimingule täiendava konteksti pakkumine võib aga luua selgema pildi, valgustades samal ajal graafikuvaatlejate jaoks olulisi üksikasju. Allolev diagramm illustreerib Boeingu hiljutist hinnamuutust, lisaks hinnapõhisele mahumustrile vasakpoolses servas.

Hinnapõhine mahumuster illustreerib hindu, kus investorid on varem aktsiaid ostnud ja müünud. Kui mahud antud hinnaga on väikesed, tähendab see, et vähestel investoritel on neil tasemetel kaitstavaid positsioone, kui üldse. Märkimisväärne hulk oste minevikus tähendab sageli, et kauplejad ja investorid tunnevad seda vajadust kaitsta oma positsioone samade hindadega, ostes rohkem aktsiaid või vähemalt mitte müües edasi.

Sellel graafikul on märkimisväärne, et Boeingi aktsia hind sulgus hiljuti rohelise ristkülikuga esile tõstetud väikese mahuga ala kohal, mis kaldub tugevalt ostu poole. Mahuliselt on selles piirkonnas viimasel ajal domineerinud ostutegevus, mis võib muuta selle piirkonna tsooniks toetus aktsiahindade eest. Kui see hinnapiirkond rikutakse allapoole, ületades selle diagrammi madalaimaid nähtavaid tasemeid, oleks see Boeingu aktsia madalaim hind alates 2020. aasta novembrist.

Kuna Boeingi aktsia hind on püsinud langustrendis, näib, et optsioonide kauplejad positsioneerivad end selle trendi lähiajal jätkumisele. Hiljutised kauplemismahud eelistavad callisid peaaegu 2-1-le ja avatud intressidel on 626 000 calli võrreldes 527 000 ostuga. Kuigi nende arvude esmapilgul näib olevat bullish, annab edasine analüüs olulisi üksikasju.

Veebruariks 18, järgmine kuu aegumiskuupäev optsioonide puhul on suurim avatud intress 240-dollariliste kõnede puhul 13 400-ga. See optsioon tähendab Boeingu aktsiate praegusele aktsiahinnale 26% tõusu – hinnataset, mida pole nähtud alates 2021. aasta augustist.

Optsiooni väljavaade muutub eeldatavat volatiilsust arvesse võttes pisut selgemaks. On toimunud märkimisväärne tõus raha otsas helistab ja paneb. Kuigi avatud huvi raha väljamaksete vastu kasvab, langeb nende optsioonide eeldatav volatiilsus, mis näitab, et kauplejad müüvad nende optsioonide positsioone. Vastupidi, avatud intressid ja kaudne volatiilsus raha väljalangevate ostude puhul tõuseb, mis näitab, et kauplejad ostavad nende optsioonide positsioone. See on Boeingu aktsiahinna üldine langusväljavaade tulevikus.

Pakkimine

Boeingu aktsia hind langes 4,8% pärast seda, kui ettevõte teatas kvartali kasumist, kuna kauplejad ja investorid tegid aktsiat allapoole. Aktsia kaupleb hetkel volatiilsusvahemiku äärmisel madalal tasemel ning aktsia hind on hiljuti sulgunud mahupõhise toetustsooni lähedale. Tundub, et optsioonidega kauplejad on müünud ​​ja ostnud ostusid, mis võib tähendada, et optsioonidega kauplejad usuvad, et praegune hinnalangustrend jätkub.