Rahvusvahelise portfelli eelised ja piirangud

Rahvusvaheline portfell on valik aktsiaid ja muid varasid, mis keskenduvad pigem välisturgudele kui kodumaistele. Kui rahvusvaheline portfell on hästi kavandatud, annab see investorile kokkupuuteid arenevate ja arenenud turgudega ning pakub mitmekesistamine.

Rahvusvahelise portfelli mõistmine

Rahvusvaheline portfell meeldib investoritele, kes soovivad oma vara mitmekesistada, eemaldudes ainult kodumaisest portfellist. Seda tüüpi portfell võib mõnedes riskides kaasa tuua suuremaid riske võimaliku majandusliku ja poliitilise ebastabiilsuse tõttu arenevatel turgudel, Samuti on oht, et välisturu valuuta väärtus langeb USA dollari suhtes.

Halvimaid riske saab vähendada riskantsete arenevate turgude aktsiate tasaarvestamisega investeeringutega tööstuslikult arenenud ja küpsetel välisturgudel. Või saab riske kompenseerida investeerimisega Ameerika ettevõtete aktsiatesse, mis näitavad oma parimat kasvu välisturgudel.

Investorite jaoks kõige kulutõhusam viis rahvusvahelise portfelli hoidmiseks on börsil kaubeldava fondi (ETF) ostmine mis keskendub välismaistele aktsiatele, nagu Vanguard FTSE Developed Markets ETF või Schwab International Equity ETF.

Riskantne ja vähem riskantne valik

Lähiminevikus ületas Hiina ja India majanduse kasv oluliselt USA majanduskasvu, mis tõi kaasa kiirustamise nende riikide aktsiatesse investeerimiseks. Mõlemad kasvavad endiselt kiiresti, kuid mõlema riigi aktsiatesse investeerija peaks praegu tegema mõningaid uuringuid, et leida aktsiaid, mis pole veel oma parimaid päevi näinud.

Uute kiiresti kasvavate riikide otsimine on toonud kaasa mõned võitjad ja kaotajad. Mitte kaua aega tagasi otsisid investorid kiiret kasvu SIVETID rahvad. Need olid Kolumbia, Indoneesia, Vietnam, Egiptus, Türgi ja Lõuna -Aafrika. Kõik need riigid ei oleks endiselt ühegi investori paljulubava majanduse nimekirjas.

Tööstuslikult arenenud maailmas on nimesid, mis on tuttavad igale Ameerika investorile ja mis on saadaval otse või investeerimisfondide ja ETF -ide kaudu. Näiteks, Vanguardi rahvusvaheliste aktsiafondide koguindeksi suurimad osalused on Hiina Alibaba, Šveitsi Nestle, Hiina Tencent Holdings, Lõuna -Korea Samsung ja Taiwan Pooljuht.

Väärib märkimist, et 2021. aasta juuni seisuga investeeriti arenevatele turgudele vaid 25,60% fondi osalustest, 39,70% Euroopa varadesse ja ülejäänud levisid üle maailma.

Rahvusvahelise portfelli eelised

• Võib vähendada riski: Investeerimisriski vähendamiseks saab kasutada rahvusvahelist portfelli. Kui USA aktsiad ebaefektiivne, kasum investorite rahvusvahelistes osalustes võib tootlust siluda. Näiteks võib investor jagada portfelli välis- ja kodumaiste osaluste vahel ühtlaselt. Kodumaine portfell võib väheneda 10%, samas kui rahvusvaheline portfell võib tõusta 20%võrra, jättes investorile kogutulu 10%. Riski saab veelgi vähendada, hoides rahvusvahelises portfellis valiku arenenud ja arenevate turgude aktsiatest.
• Mitmekesistab valuutapositsiooni: Kui investorid ostavad aktsiaid rahvusvahelise portfelli jaoks, ostavad nad tõhusalt ka valuutat, milles aktsiad on noteeritud. Näiteks kui investor ostab aktsia, mis on noteeritud Londoni börsil, võib selle aktsia väärtus koos Suurbritannia naelaga tõusta ja langeda. Kui USA dollar langeb, aitab investori rahvusvaheline portfell valuutakõikumisi neutraliseerida.
• Turutsükli ajastus: Rahvusvahelise portfelliga investor saab ära kasutada erinevate riikide turutsükleid. Näiteks võib investor arvata, et USA aktsiad ja USA dollar on ülehinnatud ning otsib investeerimisvõimalusi arengumaades, nagu Ladina -Ameerika ja Aasia, mis arvatavasti saavad kasu kapitali sissevoolust ja nõudlusest tarbekaubad.

Rahvusvaheliste portfellide piirangud

• Poliitiline ja majanduslik risk: Paljudel arengumaadel ei ole poliitilist ja majanduslikku stabiilsust samal tasemel kui Ameerika Ühendriikidel. See suurendab riski tasemele, mida paljud investorid ei tunne, et nad taluvad. Näiteks võib arenguriigi poliitiline riigipööre kaasa tuua selle aktsiaturu languse 40%.
• Suurenenud tehingukulud: Investorid maksavad rahvusvaheliste aktsiate ostmisel ja müümisel tavaliselt rohkem vahendustasusid ja vahendustasusid, mis vähendab nende üldist tootlust. Maksud, tempelmaksud, lõivud ja vahetustasud samuti võib olla vaja maksta, mis vähendab kasumit veelgi. Paljusid neist kuludest saab märkimisväärselt vähendada või need kaotada, kui saada ETF -ide või investeerimisfondide abil risk rahvusvahelisse portfelli.