Õige aeg investeerimisfondidelt ETFS -ile üle minna

Investeerimisfondid on paljude investorite jaoks juba ammu populaarne valik, kuna saadaval on lai valik võimalusi ja nende pakutav automaatne mitmekesistamine. Sõltuvalt sellest, mida soovite oma portfellist saada, ning riskitaluvusest ja investeerimisstrateegiast, võib olla aeg investeerimisfondidelt börsil kaubeldavatele fondidele üle minna.

Investeerimisfondid ja börsil kaubeldavad fondid (ETF) jagada palju eeliseid. Lisaks on ETF-id üldiselt maksusäästlikumad ja taskukohasemad kui traditsioonilised investeerimisfondid. Nagu iga investeerimistoode, on ka ETF -idel oma puudused. Selge arusaam sellest, mida ETF -id saavad pakkuda ja millist tüüpi investoritele need kõige paremini sobivad aitab teil otsustada, kas need võivad olla teie portfelli ja praeguse investeeringu jaoks targem valik eesmärke.

(Vaata ka: 5 põhjust ETF -ide asemel investeerimisfondide valimiseks)

ETF -id: põhitõed

ETF -id on tõhusad investeerimisfondid kaubeldakse avatud turul. Sarnaselt investeerimisfondidele koondavad ETF -id aktsionäride sissemakseid ja investeerivad erinevatesse väärtpaberitesse. Samuti võivad ETF -id sarnaselt investeerimisfondidele investeerida erinevatesse väärtpaberitesse sõltuvalt kõnealuse fondi eesmärkidest. Erinevalt investeerimisfondidest on ETF -id aga peamiselt passiivselt hallatavad fondid, mis üldiselt investeerivad samadesse väärtpaberitesse kui antud indeks.

Investorid saavad ETF -e osta ja müüa järelturul nagu aktsiad või võlakirjad, muutes need väga likviidseks. Lisaks tähendab ETF-ide turupõhine kauplemine, et rahastamiseks ei ole vaja vara maha müüa aktsionäride tagasivõtmine, nagu see on ühisfondide puhul tavaline. ETF -id saavad ka kasutada mitterahaline turustamine ja lunastusprotsessid, mille puhul investor emiteerib või lunastab ETF -i aktsiaid vastutasuks fondi portfellile vastava aktsiakorvi, mitte raha eest.

ETF -ide eelised

ETF -ide paljude eeliste hulgas on nende suhteliselt madal tase kulude suhtarvud võrreldes sarnaste investeerimisfondidega. Loomulikult kannavad need ETF -id, mida aktiivselt hallatakse, küll pisut suuremaid kulusid, kuid on üldiselt siiski madalamad kui investeerimisfondid. ETF-id ei kanna koormust ega 12b-1 tasusid nagu investeerimisfondid, kuigi aktsiate ostmine ja müümine nõuab komisjonitasusid nagu iga muu kauplemistegevus. Kui aga soovite aja jooksul teha ühe suure investeeringu, mitte mitme väikese ostu, võivad ETF -id olla tunduvalt taskukohasemad kui investeerimisfondid.

Lisaks sellele passiivne investeerimisstrateegia enamiku ETF -ide tööhõive muudab need maksusäästlikuks. Kuna need fondid ei tee palju tehinguid, on tõenäosus, et ETF teeb sageli kapitalikasumi jaotamist. Iga kord, kui investeering maksab kapitalikasumit või dividende, suurendab see iga aktsionäri maksukohustust.Kuna ETF-id teevad vähem väljamakseid, on need maksusäästlikumad kui investeerimisfondid.

Asjaolu, et tavaliselt ei nõuta rahalisi vahendeid varade likvideerimiseks, et katta aktsionäride tagasivõtmine (kuna aktsiad võivad seda teha ostetud ja müüdud avatud turul või lunastatud aktsiakorvide eest) vähendab ETF -i investeerimise maksumõju veelgi.

Kellele ETF -id kõige paremini sobivad?

Sest enamik ETF -e on indekseeritud fondidneed sobivad kõige paremini investoritele, kes soovivad kasutada ostu-hoidmise strateegiat ja usaldavad, et turg toob aja jooksul positiivset tulu. Indekseeritud ETF -id investeerivad ainult alusindeksi aktsiatesse, seega ei nõua nad aktiivselt juhilt potentsiaalsete tehingute analüüsimist ja investeerimisviisi valimist, tuginedes uuringutele ja sisetundele. Erinevalt investeerimisfondide investeeringutest, mis nõuavad halduri tegevuse põhjalikku analüüsi, nõuab indekseeritud ETF -i investeerimine ainult seda, et olete alusindeksi suhtes tõusvas joones.

See, kas ETF -id on teie jaoks hea valik, sõltub sellest, mida soovite oma investeeringult saada. Kui otsite taskukohast investeeringut, mis tõenäoliselt tooks mõõdukat tulu, ohverdades suurema kasumi potentsiaali madalama riski vastu, võivad ETF -id olla suurepärane võimalus.

Muidugi on mõned ETF -id oluliselt riskantsemad - nimelt võimendatud ja pöördvõrdelised ETF -id. Neid fonde hallatakse eesmärgiga teenida mõne indeksi tootluse mitmekordne, tavaliselt iga päev kaks või kolm korda. Kuigi need võivad turu koostöö korral olla rahateenijad, kipub turu volatiilsus muutma need fondid pikas perspektiivis vähem kasumlikuks. Võimendusega ETF võib olla tulus, kui olete huvitatud aktiivne kauplemisstiil selle asemel, et hoida investeeringuid pikka aega. Siiski peab teil olema üsna kõrge riskitaluvus.

Millal on ETF -id õige valik?

Kui investeerimisfondid ei vasta enam teie vajadustele, võib olla õige aeg ETF -idele üle minna. Mõne jaoks on ETF -idele üleminek mõistlik, sest investeerimisfondidega seotud kulud võivad ära süüa olulise osa kasumist. Lisaks, kui teil ei ole vaja iga -aastast investeerimistulu ja eelistate investeeringut, mille väärtus aja jooksul kasvab ilma maksukohustust igal aastal suurendamata kapitalikasumi jaotamine, ETF -id võivad olla sobivam variant.

Kui plaanite pensionile jääda, võivad ETF-id olla teie investeerimisportfelli kasulikuks lisandiks, eriti kui investeerite maksude edasilükatud hoiukonto kaudu, näiteks 401 (k) või IRA. Kuigi ETF -ide väljamakseid on vähe, pakub pensionifondide kasutamine investeerimiseks täiendavat maksukaitset. Pensionikontodel hoitavate investeeringute tulu ei maksustata enne, kui olete need välja võtnud. Kuna pärast pensionile jäämist olete tõenäoliselt madalamas maksusummas, võite sellega märkimisväärselt kokku hoida. Kui teil on Roth IRA, on investeerimistulu kvalifitseeritud väljavõtmine maksuvaba.

Alumine rida

Nii investeerimisfondidel kui ka ETF -idel on oma eelised, kuid võib -olla on aeg hinnata, kas teie portfelli tehtud investeeringud teenivad teie eesmärke kõige tõhusamal viisil. Kui maksate tasusid kõrge kulusuhtega fondi eest või maksate liiga palju makse igal aastal soovimatu kapitalikasumi jaotamise tõttu on ETF -idele üleminek tõenäoliselt õige valik sina.

Kui teie praegune investeering on indekseeritud investeerimisfond, otsige ETF -i, mis teeb sama asja palju odavamalt. Kui eelistate aktiivselt juhitud fondi, mis püüab turgu võita, pakuvad investeerimisfondid kindlasti rohkem võimalusi kui ETF-id, kuigi kõrge riskiga/kõrge tasuvusega ETF-id muutuvad üha tavalisemaks. Kui nii investeerimisfondid kui ka ETF -id rahuldavad mõningaid teie investeerimisvajadusi erineval viisil, pole muidugi põhjust, miks te ei saa lihtsalt mõlemat valida!