Omaisuuden/vastuun hallinnan määritelmä

Mikä on omaisuuden/vastuun hallinta?

Omaisuuden/velan hallinta on prosessi, jolla hallitaan omaisuuden käyttöä ja raha virtaa vähentämään yrityksen menetyksen riski maksamatta velkaa ajoissa. Hyvin hoidetut varat ja velat lisäävät liikevoittoa. Varojen/velkojen hallintaprosessia sovelletaan tyypillisesti pankkien lainasalkkuihin ja eläkejärjestelyt. Siihen kuuluu myös oman pääoman taloudellinen arvo.

Omaisuuden/vastuunhallinnan ymmärtäminen

Varojen/velkojen hallinnan käsite keskittyy ajoitukseen raha virtaa koska yrityksen johtajien on suunniteltava velkojensa maksaminen. Prosessin on varmistettava, että varat ovat käytettävissä velkojen maksamiseen eräpäivänä ja että varat tai tulot voidaan muuttaa rahaksi. The varojen/velkojen hallinta prosessi koskee taseen eri omaisuusluokkia.

[Tärkeää: Yrityksellä voi olla epäsuhta varojen ja velkojen välillä epälikviditeetin tai korkojen muutosten vuoksi. omaisuuserien/velkojen hallinta vähentää epäsuhdan todennäköisyyttä.]

Etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen huomioon ottaminen

A etuuspohjaisen eläkejärjestelmän tarjoaa kiinteän, ennalta vahvistetun eläke-etuuden työntekijöille eläkkeelle siirtymisen jälkeen, ja työnantaja kantaa riskin, että eläkejärjestelmään sijoitetut varat eivät välttämättä riitä maksamaan kaikkia etuja. Yritysten on ennakoitava dollarin määrä omaisuutta, joka on käytettävissä etuuspohjaisen järjestelyn edellyttämien etuuksien maksamiseen.

Oletetaan esimerkiksi, että työntekijäryhmän on saatava yhteensä 1,5 miljoonaa dollaria eläkemaksuja 10 vuoden kuluttua. Yhtiön on arvioitava eläkejärjestelyyn sijoitettujen dollarien tuotto ja määritettävä, kuinka paljon yrityksen on maksettava vuosittain ennen ensimmäisten maksujen alkamista 10 vuoden kuluttua.

Esimerkkejä korkoriskistä

Varojen/velkojen hallintaa käytetään myös pankkitoiminnassa. Pankin on maksettava korkoa talletuksista ja veloitettava korkoa lainoista. Pankkiirit voivat seurata näitä kahta muuttujaa seuraamalla nettokorkomarginaali tai talletusten korkojen ja lainojen ansaittujen korkojen välinen ero.

Oletetaan esimerkiksi, että pankki ansaitsee keskimäärin 6% kolmen vuoden lainoista ja maksaa 4% korkoa kolmen vuoden talletuksista. Pankin tuottama korkomarginaali on 6% - 4% = 2%. Koska pankit ovat alttiina korkoriskille tai korkojen nousuriskille, asiakkaat vaativat talletuksiltaan korkeampia korkoja pitääkseen varat pankissa.

Omaisuuden kattavuus

Tärkeä suhde, jota käytetään varojen ja velkojen hallinnassa, on omaisuuden kattavuussuhde joka laskee yrityksen velkojen maksamiseen käytettävissä olevan omaisuuden arvon. Suhde lasketaan seuraavasti:

​Omaisuuden kattavuus=Kokonaisvelka(BVTA−IA)−(CL−STDO)​missä:BVTA=varojen kirjanpitoarvoIA=aineettomat hyödykkeetCL=lyhytaikaiset velatSTDO=lyhytaikaiset velkasitoumukset​

Aineelliset hyödykkeet, kuten laitteet ja koneet, arvostetaan kirjanpitoarvoonsa, joka on omaisuuserän hankintameno vähennettynä kertyneillä poistoilla. Aineettomat hyödykkeet, kuten patentit, vähennetään kaavasta, koska näitä hyödykkeitä on vaikeampi arvioida ja myydä. Alle 12 kuukauden kuluessa maksettavia velkoja pidetään lyhytaikaisina velkoina, ja nämä velat vähennetään myös kaavasta.

Vakuutussuhde laskee velkasitoumusten maksamiseen käytettävissä olevat varat, vaikka joidenkin omaisuuserien, kuten kiinteistöjen, selvitysarvoa voi olla vaikea laskea. Ei ole nyrkkisääntöä siitä, mikä on hyvä tai huono suhde, koska laskelmat vaihtelevat toimialoittain.

Avain takeaways

• Omaisuuden/vastuun hallinta vähentää riskiä, ​​että yritys ei ehkä täytä velvoitteitaan tulevaisuudessa.
• Pankkien lainasalkkujen ja eläkejärjestelyjen menestys riippuu varojen/velkojen hallintaprosesseista.
• Pankit seuraavat talletusten korkojen ja lainoille ansaittujen korkojen välistä eroa varmistaa, että he voivat maksaa korkoa talletuksista, ja määrittää, mistä korosta veloitetaan lainoja.

[Nopea tosiasia: Omaisuuden/vastuun hallinta on pitkän aikavälin strategia riskien hallitsemiseksi. Esimerkiksi asunnonomistajan on varmistettava, että hänellä on tarpeeksi rahaa asuntolainansa maksamiseen joka kuukausi hallitsemalla tulojaan ja kulujaan laina-ajan.]