Johdatus kaupankäyntityyppeihin: Peruskauppiaat

Peruskauppa on menetelmä, jossa a kauppias keskittyy yrityskohtaisiin tapahtumiin sen määrittämiseksi varastossa ostaa ja milloin ostaa. Perusteilla käytävä kauppa liittyy läheisemmin a osta ja pidä strategia pikemminkin kuin lyhytaikainen kaupankäynti. On kuitenkin olemassa erityistapauksia, joissa perustekijöiden kauppa voi tuottaa huomattavia voittoja lyhyessä ajassa.

Erilaisia ​​kauppiaita

Ennen kuin keskitymme perustavanlaatuiseen kaupankäyntiin, tässä on katsaus tärkeimpiin tyyppeihin pääoma kauppa:

• Scalping: A trokari on henkilö, joka tekee kymmeniä tai satoja kauppoja päivässä yrittäessään "leikata" pienen voiton jokaisesta kaupasta hyödyntämällä bid-ask spread.
• Vauhtikauppa: Momentum -kauppiaat etsivät osakkeita, jotka liikkuvat merkittävästi yhteen suuntaan suurella volyymilla. Nämä kauppiaat yrittävät ajaa vauhtia haluttuun voittoon.
• Tekninen kauppa: Tekniset kauppiaat keskittyvät kaavioihin ja kaavioihin. He analysoivat osake- tai indeksikaavioiden rivejä merkkejä lähentyminen tai eroavaisuus, joka saattaa viitata osto- tai myyntisignaaleihin.
instagram viewer
• Peruskauppa:Fundamentalistit käyvät kauppaa yritysten perusteella perusanalyysi, joka tutkii yritystapahtumia, erityisesti todellisia tai odotettuja tulosraportteja, osakkeiden jakoja, uudelleenjärjestelyjä tai yritysostoja.
• Swing -kauppa: Swing -kauppiaat ovat peruskauppiaita, jotka pitävät asemansa pidempään kuin yhden päivän. Useimmat fundamentalistit harjoittavat todella kaupankäyntiä, koska yritysten perusteiden muutokset yleensä vaativat useita päiviä tai jopa viikkoja tuottaakseen hintamuutoksen, joka on riittävä, jotta elinkeinonharjoittaja voi vaatia kohtuullista voitto.

Aloittelevat kauppiaat saattavat kokeilla kutakin näistä tekniikoista, mutta heidän pitäisi lopulta tyytyä yhteen markkinaraon sovittamiseen heidän investointitietonsa ja kokemuksensa tyylillä, johon he ovat motivoituneita omistamaan lisätutkimusta, koulutusta ja harjoitella.

Perustiedot ja kauppa

Useimmat osakesijoittajat ovat tietoisia perusanalyysissä käytetyistä yleisimmistä taloudellisista tiedoista, mukaan lukien osakekohtainen tulos (EPS), tulot ja kassavirta.Näihin määrällisiin tekijöihin sisältyvät kaikki yrityksen tulosraportista, kassavirtalaskelmasta tai tase. Ne voivat sisältää myös taloudellisten suhdelukujen tulokset, kuten oman pääoman tuotto (ROE) ja velka suhteessa omaan pääomaan (D/E). Perusalan kauppiaat voivat käyttää tällaisia ​​määrällisiä tietoja kaupankäyntimahdollisuuksien tunnistamiseen, jos esimerkiksi yritys antaa tuloksen, joka saa markkinoita yllätyksenä.

Kaksi kaikkein tarkimmin katsottua perustavaa laatua olevaa tekijää kauppiaille ja sijoittajille kaikkialla ovat tulosilmoitukset ja analyytikkojen päivitykset alennukset. Edun saaminen tällaisista tiedoista on kuitenkin vaikeaa, koska Wall Streetillä on kirjaimellisesti miljoonia silmiä, jotka etsivät samaa etua.

Tuloilmoitukset

Tulosilmoitusten tärkein osa on ilmoitusta edeltävä vaihe-aika, jolloin a yhtiö antaa lausunnon siitä, saavuttaako se tulonsa, ylittääkö vai ei odotuksia. Kaupat tapahtuvat usein heti tällaisen ilmoituksen jälkeen, koska lyhyen aikavälin potentiaalinen mahdollisuus on todennäköisesti käytettävissä.

Analyytikkopäivitykset ja -päivitykset

Samoin analyytikkojen päivitykset ja huononemiset voivat tarjota lyhytaikaisen kaupankäyntimahdollisuuden etenkin silloin, kun merkittävä analyytikko alentaa odottamatta osaketta.The hintatoimenpide tässä tilanteessa se voi olla samanlainen kuin kallio, joka putoaa kalliolta, joten elinkeinonharjoittajan on oltava nopea ja ketterä lyhyeksi myynti.

Tulosilmoitukset ja analyytikoiden arviot liittyvät myös läheisesti vauhtikauppaan. Momentum -kauppiaat etsivät odottamattomia tapahtumia, jotka saavat osakkeen vaihtamaan suuren määrän osakkeita ja liikkumaan tasaisesti joko ylös tai alas.

Peruskauppias on usein enemmän kiinnostunut saamaan tietoa spekulatiivisista tapahtumista, joita muilta markkinoilta saattaa puuttua. Pysyäkseen askeleen edellä markkinoita älykkäät kauppiaat voivat usein käyttää tietämystään historiallisista kaupankäyntimalleista, joita esiintyy osakkeiden jakautuminen, yritysostot, yritysostot ja uudelleenjärjestelyt.

Osakkeet

Kun 20 dollarin osake jakautuu 2: 1, yhtiö markkina-arvo ei muutu, mutta yhtiöllä on nyt kaksinkertainen määrä ulkona olevia osakkeita 10 dollarin osakekurssilla. Monet sijoittajat uskovat, että koska sijoittajat ovat taipuvaisempia ostamaan 10 dollarin osakkeita kuin 20 dollarin osakkeita, osakejako merkitsee yhtiön markkina -arvon nousua. Muista kuitenkin, että tämä ei olennaisesti muuta yrityksen arvoa.

Jotta osake jakautuu onnistuneesti, elinkeinonharjoittajan on ennen kaikkea tunnistettava oikein vaihe, jossa osakkeella käydään kauppaa. Historia on osoittanut, että useita erityisiä kaupankäyntimalleja esiintyy ennen jaettua ilmoitusta ja sen jälkeen.Hintojen nousu ja näin ollen lyhytaikaiset ostomahdollisuudet tapahtuvat yleensä ennakkoilmoitusvaiheessa ja ennen jakamista, ja hinta poistot (oikosulkumahdollisuudet) esiintyy ilmoituksen jälkeisessä masennuksessa ja jakautumisen jälkeisessä masennuksessa. Tunnistamalla nämä neljä vaihetta oikein, jaettu kauppias voi itse käydä kauppaa samasta osakkeesta ja pois siitä vähintään neljä kertaa ennen jakoa ja sen jälkeen, ehkä paljon enemmän päivänsisäisiä tai jopa tunti-tunteja kauppaa.

Yritysostot, yritysostot ja paljon muuta

Vanha sanonta "osta huhu, myy uutiset" koskee niitä, jotka käyvät kauppaa yritysostot, yritysostot ja uudelleenjärjestelyt. Näissä tapauksissa osakkeen hinta nousee usein voimakkaasti spekulointia tapahtumaan johtava vaihe ja merkittävä lasku heti tapahtuman julkistamisen jälkeen.

Se sanoi, että vanhan sijoittajan sanonta "myy uutiset" on pätevä merkittävästi älykkäälle kauppiaalle. Elinkeinonharjoittajan peli on olla askel edellä markkinoita. Siten elinkeinonharjoittaja ei todennäköisesti osta osaketta spekulatiivisessa vaiheessa ja pitää sitä aina varsinaiseen ilmoitukseen saakka. Elinkeinonharjoittaja on kiinnostunut sieppaamaan osan tapahtumista spekulaatiovaiheessa ja voi käydä kauppaa samasta osakkeesta ja poistua siitä useita kertoja, kun huutomiehet menevät töihin. Elinkeinonharjoittaja voi pitää a pitkä asema aamulla ja lyhyt iltapäivällä aina tarkkaillen kaavioita ja Taso 2 tiedot merkkejä siitä, milloin vaihtaa paikkaa.

Kun varsinainen ilmoitus tehdään, elinkeinonharjoittajalla on todennäköisesti mahdollisuus lyhentää vastaanottavan yrityksen osakkeita heti sen jälkeen, kun se on julkaissut uutisia aikomuksestaan ​​hankkia, mikä lopettaa spekulatiivisen euforian, joka johtaa siihen ilmoitus. Hankintailmoitus nähdään harvoin positiivisesti, joten hankintaa tekevän yrityksen oikosulkeminen on kaksinkertainen järkevä strategia.

Sitä vastoin yritys uudelleenjärjestely Arvioidaan todennäköisesti positiivisesti, jos markkinat eivät odottaneet sitä ja jos osake oli jo ollut pitkän aikavälin laskussa yritysten sisäisten ongelmien vuoksi. Jos hallitus yhtäkkiä syrjäyttää epäsuositun toimitusjohtajaesimerkiksi osakkeessa voi esiintyä lyhytaikaista ylöspäin suuntautuvaa liikettä uutisten kunniaksi.

Kaupankäynti osakkeella a haltuunottotavoite on erityistapaus, koska ostotarjoukseen liittyy osakekohtainen hinta. Elinkeinonharjoittajan tulee olla varovainen, jotta se ei jää jumiin pitäessään osakkeita tarjoushintaan tai lähellä sitä osakkeiden takia eivät yleensä liiku merkittävästi lyhyellä aikavälillä, kun he löytävät kapean alueensa kohteen lähellä. Erityisesti huhutun haltuunoton tapauksessa parhaat kauppamahdollisuudet ovat keinottelussa vaihe (tai ajanjakso, jolloin julkinen ostotarjouksen huhuttu osakekohtainen hinta ohjaa todellista hintaa liike).

Huhut ja spekulaatiot ovat riskialttiita kaupankäyntiehdotuksia, erityisesti yritysostojen, yritysostojen ja uudelleenjärjestelyjen tapauksessa. Nämä tapahtumat luovat äärimmäisen osakekurssin volatiliteetti. Nopeiden hintaliikkeiden vuoksi nämä tapahtumat voivat kuitenkin olla myös eniten tuottoisa perustavanlaatuisia kaupankäyntimahdollisuuksia.

Bottom Line

Monet kaupankäyntistrategit käyttävät kehittyneitä malleja kaupankäyntimahdollisuuksiin, jotka liittyvät tapahtumiin, jotka johtavat ja tulosilmoitusten, analyytikkojen päivitysten ja huononemisten, osakkeiden jakautumisten, yritysostojen, yritysostojen ja uudelleenjärjestelyistä. Nämä kaaviot muistuttavat käytössä olevia kaavioita tekninen analyysi mutta heiltä puuttuu matemaattinen hienostuneisuus.Kaaviot ovat yksinkertaisia ​​kuviokaavioita. Ne näyttävät historiallisia kaupankäyntikäyttäytymismalleja, jotka tapahtuvat lähellä näitä tapahtumia, ja näitä malleja käytetään oppaina ennusteisiin lyhyen aikavälin liikkeistä nykyhetkessä.

Jos perustavanlaatuiset kauppiaat tunnistavat oikein osakkeiden tämänhetkisen aseman ja myöhemmin mahdollisesti tapahtuvat hinnanmuutokset, heillä on hyvät mahdollisuudet toteuttaa onnistuneita kauppoja. Perusteilla käytävä kauppa voi olla riskialtista euforian ja hypeen yhteydessä, mutta taitava kauppias voi lieventää riskiä käyttämällä historiallisia malleja ohjaamaan lyhytaikaista kaupankäyntiään. Lyhyesti sanottuna sijoittajien tulisi tehdä läksyt ennen hyppäämistä.