Maksavatko sijoitusrahastot osinkoja tai korkoja?
Salkkuun sisältyvien sijoitusten tyypistä riippuen yhteiset varat voi maksaa osinkoa, korkoa tai molempia.
Sijoitusrahastojen tyypit
Sijoitusrahastoja on neljä pääluokkaa, ja jokainen luokka sopii erilaisiin sijoituskohteisiin. Osakerahastot sisältävät vain osakemarkkinoiden sijoituksia. Jos jokin näistä osakkeista maksaa osinkoja, myös sijoitusrahasto maksaa osinkoja.
Vastaavasti joukkolainarahastot sisältävät vain sijoituksia yritysten ja valtion joukkovelkakirjoihin. Useimmat joukkovelkakirjat maksavat taattuja korkoja vuosittain, joita kutsutaan kuponkimaksuksi. Koska joukkovelkakirjat maksavat korkoa, korkorahastot maksavat samoin.
Tasapainotetut rahastot sijoittavat osakkeisiin ja joukkovelkakirjoihin. Tasapainotetuilla varoilla on siis lähes taattu koronmaksu, ja ne voivat myös maksaa osinkoja riippuen salkkuun sisältyvistä osakkeista.
Rahamarkkinarahastoja pidetään vakaimpana sijoitusrahastotyyppinä, ja ne sisältävät vain sijoituksia hyvin lyhytaikaisiin velkainstrumentteihin, kuten kuntalainoihin. Rahamarkkinarahastot maksavat myös korkoja, vaikka tuotto on yleensä alhaisempi kuin muut rahastolajit.
Miksi sijoitusrahastot maksavat osinkoja ja korkoja?
Välttääkseen verojen maksamisen sijoitustuotoista sijoitusrahastojen on jaettava lähes kaikki tuotot osakkeenomistajille. Tämä tarkoittaa sitä, että kun rahaston salkussa oleva osake tai joukkovelkakirja maksaa osinkoa tai korkoa, kyseinen raha on jaettava rahaston osakkeenomistajille, jotta rahaston ei tarvitse sisällyttää sitä tuloihin. Yksittäiset osakkeenomistajat raportoivat sitten kyseisen vuoden sijoitustuotot veroistaan. Sama pätee, jos rahasto tuottaa voittoa omaisuuden myynnistä, jota kutsutaan myyntivoittoksi.
Sijoitusrahastojen jaon ajoitus, mukaan lukien osingot ja korkomaksut, on kunkin rahaston harkinnan mukaan ja voi vaihdella suuresti. Yleensä osinkoja tai korkoja tuottavien varojen on ansaittava jakaumat osakkeenomistajille vähintään kerran vuodessa.
Advisor Insight
Dan Stewart, CFA®
Revere Asset Management, Dallas, TX
Sijoitusrahastojen voitot luokitellaan jaon tyypin ja luonteen mukaan. Sijoitusrahastot voivat siten maksaa korkoja, osinkoja ja/tai myyntivoittoja voitonjaon kautta, mikä määrittää maksettavan veron määrän.
Esimerkiksi joukkovelkakirjarahasto maksaa tyypillisesti korkoja, mutta myös myyntivoittoja, kun joukkovelkakirjalainat myydään. Tasapainoisessa rahastossa on sekä osakkeita että joukkovelkakirjalainoja, ja siksi voit saada kaikki kolme jakotyyppiä.
Syynä tähän on se, että sijoitusrahasto yksinkertaisesti kulkee saamiensa voittojen läpi arvopapereista, jotta niistä ei aiheudu kaksinkertaista verotusta (rahastojen tasolla ja sitten osakkeenomistaja). Jos sijoituksesi pidetään IRA: lla tai muulla eläketilillä, verovaikutuksilla ei kuitenkaan ole merkitystä, koska ne ovat laskennallisia.