Liikaa sijoitusrahastoja?

Konsensus on, että tasapainoinen salkku, jossa on noin 20-30 osaketta monipuolistuu pois enimmäismäärä sekavaa riski. Koska sinkku sijoitusrahasto sisältää usein viisi kertaa niin monta osaketta, tarkoittaako tämä sitä, että yksi rahasto riittää?

Äänestä "kyllä"

"Kyllä" -teorian kannattajat ehdottavat, että osakesijoittajat ostavat laajan indeksirahasto, kuten Vanguard Total Stock Market Index Fund, ja anna ajan tehdä työnsä. Jopa sijoittajat, jotka haluavat altistua sekä osakkeille että joukkovelkakirjoille, voivat saada haluamansa omaisuuden kohdentaminen ostamalla yhden osakerahasto.

Ääni "Ei"

Osakepuolella muut huomauttavat, että yksittäinen rahasto ei pysty tarjoamaan riittävää altistumista kansainvälisille sijoituksille. Väite on, että maailmanlaajuinen rahasto tarjoaa vähän kaikkea, mutta ei tarpeeksi mitään. Sieltä väite menee, että iso korkki kotimainen rahasto ja pieni korkki kotimainen rahasto kattaa kotirintaman tukikohdat. Kansainvälinen rahasto, enintään kaksi, kattaa kansainvälisen rintaman. Kaksirahastojen kannattajat valitsevat yhden rahaston kehittyneiltä ulkomaisilta markkinoilta, kuten Euroopasta, ja toisen rahastosta

kehittyville markkinoille kuten Tyynenmeren rannalla tai Latinalaisessa Amerikassa. Jos korkosijoitusta halutaan, yhdistelmään lisätään kotimainen joukkovelkakirjarahasto, jolloin määrä on kuusi rahastoa.

Entä Style Box?

Perinteisen keskinäisen rahaston tyylinen laatikko koostuu yhdeksästä sijoitusluokasta, jotka edustavat kotimaisia ​​osakkeita. Näihin ryhmiin perustuvat markkina-arvo (mikro, pieni, puolivälissä, suurijne.) ja investointityyli (arvo, sekoitettu, kasvu). The bond Style Box, samalla tavalla, sillä on kolme maturiteettiluokkaa (lyhytaikainen, keskipitkä ja pitkäaikainen) ja kolme luottoluokkaa (korkea, keskitasoinen ja matala). Sijoittaja ei tarvitse rahastoa kaikissa osake- ja joukkovelkakirjalajeissa. Valittavissa on muutamia rahastoja, jotka sopivat parhaiten sijoittajan varojen kohdentamis- ja riskituottovaatimuksiin.

Huonona puolena monipuolistaminen

Vaikka sijoitusrahastot ovat suosittuja ja houkuttelevia sijoituksia, koska ne tarjoavat altistumisen useille osakkeille yhdessä sijoitusvälineessä, liian paljon hyvää voi olla huono idea.

Liian monien varojen lisääminen luo yksinkertaisesti kalliita indeksirahastoja. Tämä käsitys perustuu siihen tosiseikkaan, että liian monien varojen käyttö mitätöi yksittäisen rahaston vaikutuksen tulokseen, kun taas kulusuhteet Useista rahastoista yleensä muodostuu keskimääräistä suurempi luku. Lopputuloksena on, että kulusuhteet nousevat, kun taas suorituskyky on usein keskinkertainen.

No maaginen luku

Vaikka on olemassa satoja sijoitusrahastojen tarjoajia, jotka tarjoavat tuhansia varoja, salkkuasi varten ei ole maagista "oikeaa" määrää sijoitusrahastoja. Huolimatta siitä, että ammattilaiset eivät ole sopineet siitä, kuinka paljon varoja riittää, lähes kaikki ovat samaa mieltä siitä, että kymmeniä omistuksia ei tarvita. Itse asiassa jopa monet sijoitusrahastoyhtiöt edistävät nyt elinkaaren rahastot, joka koostuu sijoitusrahastosta, joka sijoittaa useisiin kohderahastoihin. Konsepti on yksinkertainen: Pick yksi elinkaaren rahasto, laita kaikki rahasi siihen ja unohda se, kunnes saavutat eläkeiän. Nämä rahastot, joihin viitataan myös ikään perustuvina rahastoina taikohdepäivän rahastot, "on luontainen vetoomus, jota on vaikea voittaa.

Oman sijoitusrahastosalkun rakentaminen

Jos haluat rakentaa portfolio sen sijaan, että ostat all-in-one-ratkaisun, voit tehdä yksinkertaisia ​​toimenpiteitä, joilla voit rajoittaa salkkujesi määrää ja silti tuntea olosi mukavaksi omistustasi kohtaan. Se alkaa tarkastelemalla tavoitteitasi. Jos ensisijainen tavoitteesi on tulot, kansainvälinen rahasto ei välttämättä ole välttämätön. Jos pääoman säilyttäminen on tavoitteesi, pienikokoista rahastoa ei ehkä tarvita.

Kun olet määrittänyt harkittavien rahastojen yhdistelmän, vertaa niiden taustalla olevia omistuksia. Jos kahdella tai useammalla rahastolla on huomattavia päällekkäisyyksiä osuuksissa, osa varoista voidaan eliminoida. Ei yksinkertaisesti ole mitään järkeä ottaa useita rahastoja, joilla on samat taustalla olevat osakkeet.

Katso seuraavaksi kulusuhteita. Kun kahdella rahastolla on samanlaisia ​​osuuksia, valitse halvempi vaihtoehto ja poista toinen rahasto. Jokainen säästetty penniä on yksi penniä enemmän sinulle. Jos työskentelet olemassa olevan salkun kanssa sen sijaan, että rakentaisit sitä tyhjästä, poista varat, joiden saldot ovat liian pieniä vaikuttaakseen salkun kokonaistulokseen. Jos sinulla on kolme suuren pääoman rahastoa, siirrä rahat yhteen rahastoon. Hallintaan liittyviin kuluihin käytetty määrä todennäköisesti pienenee ja hajautustasosi pysyy samana.