Cisco voisi lisätä vaikuttavia voittoja ansioiden jälkeen

Dow komponentti Cisco Systems, Inc. (CSCO) heräsi pitkästä unesta vuonna 2017 nousten yli 25 % ja on saavuttanut tähän mennessä vaikuttavia voittoja vuonna 2018. Verkkojättiläinen on lisännyt vielä 20 % tammikuun ensimmäisen kaupankäyntipäivän jälkeen ja nousi korkeimmalle tasolle sitten internet kupla räjähti vuonna 2000. Vielä tärkeämpää on, että osake on sivuuttanut laajan markkinoiden volatiliteetti, julkaisee uusia huippuja tekniikan ollessa raskas Nasdaq-100 jää jumissa itsepäisen alle vastus.

Tämä joustavuus lupaa hyvää keskiviikon kolmannelle neljännekselle tulosjulkistus, kun yrityksen odotetaan raportoivan osakekohtainen tulos 65 senttiä 12,4 miljardilla dollarilla tulot. Vakaiden mittareiden ja noususuhdanteen pitäisi tuottaa jatkuvaa nousua, joka nostaa osakkeen yli 50 dollarin ja seuraavaksi suureksi esteeksi hieman alle 54 dollarin. Se puolestaan ​​​​merkitsee suotuisaa palkkiota: uusien positioiden riskiä, ​​kun otetaan huomioon nykyinen hintakehitys 40 dollarin puolivälissä. (Katso myös: Miksi Cisco Systems on käytännössä väistämätön?.)

CSCO: n pitkän aikavälin kaavio (1997–2018)

Yhtiö julkistettiin helmikuussa 1990 ja aloitti välittömästi nousutrendi joka ylitti a split-säädetty 2,27 dollaria vuonna 1994. Vuoteen 1995 se laski yli 50 % ja jatkoi noususuuntaansa astuen historialliseen nousuun, joka saavutti kaikkien aikojen ennätyksen 80 dollarissa maaliskuussa 2000. Osake murskattiin seuraavien 2,5 vuoden aikana, mikä pudotti yli 70 pistettä viiden vuoden alimmalle ykkösnumeroiselle tasolle.

Pomppiminen vuoteen 2004 pysähtyi 20 dollarin yläpuolelle, selvästi 0,382:n alapuolelle Fibonaccin karhumarkkinoiden jäljitys tasolle, mikä väistyi laskuun, joka aiheutti huomattavan alitulon vuosikymmenen puolivälissä härkämarkkinat. Osake kääntyi jälleen korkeammalle vuonna 2006 ja oli huipussaan 30 dollarin puolivälissä vuotta myöhemmin, ja tämä painatus merkitsi korkein ennätys seuraavien yhdeksän vuoden aikana ennen jyrkkää laskua, joka pysyi vuoden 2002 alimman tason yläpuolella vuoden 2008 taloustilanteessa romahdus.

Osake testasi syvän alhaalla vuonna 2011 ja suoritti pitkän aikavälin pohja, ja astui matalaan nousutrendiin, joka lopulta saavutti vuoden 2007 huippunsa vuonna 2017. A marraskuuta aukko 34–36 dollaria merkitsi historiallista läpimurtoa, mikä toi 12 pisteen rallin maaliskuulle 2018. A vetäytyminen huhtikuuta houkutteli sitoutuneita ostajia, ennen kuin viime viikolla saavutettiin 17 vuoden huippu. Kuukausittainen stokastinen oskillaattori nostettu sisään yliostettu tasolle läpimurron jälkeen ja on pitänyt nousevan syklin viimeisen kuuden kuukauden ajan vahvistaen vahvaa nousutrendiä. (Katso lisää: Jos olisit sijoittanut heti Ciscon listautumisannin jälkeen.)

CSCO: n lyhytaikainen kaavio (2017–2018)

Vuoden 2018 ensimmäisen neljänneksen ralli pysähtyi vuosien 2000 ja 2002 laskutrendin 50 prosentin jäljittämiseen, mikä tuotti kahden kuukauden testauksen, joka voi tuottaa läpimurron tämän viikon tulosraportin jälkeen. Tämä ostohuippu avaisi oven .618-retracement-tasolle hieman alle 54 dollaria, mikä merkitsee este, joka todennäköisesti hidastaa tai pysäyttää edistymisen ja tarjoaa samalla sopivan irtautumisen pidemmällä aikavälillä asemat.

The vetäytyminen huhtikuulle 2018 löydetty tuki lyhyen aikavälin nousutrendin 0,382:ssa, kun taas toukokuuhun alkanut voimakas hintakehitys on saattanut päätökseen käänteinen pään ja hartioiden kuvio jonka tavoite on 52 dollaria murron jälkeen. Tämä on yhdenmukainen Fibonaccin pitkän aikavälin analyysin kanssa, mikä lisää painoarvoa ennusteelle, jonka mukaan ostajilla on vaikeuksia säilyttää hallintansa sen jälkeen, kun osakkeet ovat nousseet 50 dollarin alimmille tasoille.

Tasapainossa oleva tilavuus (OBV) nousi kymmenen vuoden huipulle helmikuussa 2018 ja testasi tätä tasoa maaliskuussa. Indikaattori ei vahvistanut viime viikon läpimurtoa, sillä suuri osa sivussa olevaa pääomaa piti jauheen kuivana tämän viikon tunnustukseen asti. Myyjien on vaikea murtaa tätä nousevaa kokoonpanoa 50 päivän aikana eksponentiaalinen liukuva keskiarvo (EMA) 43,50 dollarilla pakottaakseen osakkeenomistajat puolustavaan asentoon.

[Katso luku 6 Tekninen analyysi kurssilla Investopedia Akatemia saadaksesi lisätietoja Fibonacci-retracement-tasojen käyttämisestä kaupankäyntistrategiasi kehittämiseen]

Bottom Line

Cisco Systems on herättänyt suurta ostokiinnostusta sen jälkeen, kun se nousi usean vuosikymmenen huipulle vuonna 2017, ja se voi lisätä vaikuttavia voittoja tämän viikon tulosraportin jälkeen. (Lisätietoja varten katso: Goldman: Tekninen sääntely hyödyttää NVIDIAa, Cisco.)