CFA vs. Sarja 7: Mikä on ero?

CFA vs. Sarja 7: Yleiskatsaus

Lyhyesti sanottuna Series 7 -lisenssi on huomattavasti helpompi hankkia kuin Chartered Financial Analyst (CFA) -sertifikaatti. Sarja 7 kestää vain murto -osan ajasta valmistautua CFA -kokeisiin verrattuna. Sarja 7: n materiaali ei ole läheskään yhtä vaikeaa tai laajaa. Sarja 7 voidaan saavuttaa kahden suhteellisen lyhyen testin läpäisemisen aikana, kun taas CFA vaatii kolme pitkää testiä.

CFA- ja Series 7 -nimitykset vievät sinut yleensä eri finanssialan urapolkuille. Kaiken kaikkiaan Sarja 7 tarvitaan arvopaperituotteiden, mukaan lukien osakkeet, joukkovelkakirjat, sijoitusrahastot, optiot, suoran osallistumisen ohjelmat ja muuttuvat sopimukset, ostamiseen ja myyntiin. The CFA yksikään sääntelyvirasto ei ole valtuuttanut sitä rahoitusalan asemaan. CFA on ensisijaisesti maisterin tutkintoon verrattava sertifikaatti, joka lisää sijoitusammattilaisten uskottavuutta ja parantaa myös urakehitysmahdollisuuksia.

CFA

The CFA -instituutti antaa CFA -peruskirjan ihmisille, jotka voivat täyttää sen tiukat vaatimukset. Ihmiset vertaavat joskus CFA -opinto -ohjelmaa a kauppatieteiden maisteri (MBA) lukuun ottamatta sitä, että se on paljon erikoistunut investointeihin.

CFA: n saamiseksi henkilön on täytettävä kaikki CFA -instituutin asettamat vaatimukset, mukaan lukien:

• Läpäise kaikki kolme CFA -kokeen tasoa
• Hanki kandidaatin tutkinto tai näytä neljän vuoden hyväksyttävä työkokemus
• Liity CFA -instituutin jäseneksi, mikä edellyttää sitoutumista paikalliseen lukuun

CFA -ohjelman opetussuunnitelman erittely löytyy osoitteesta CFA -instituutin verkkosivusto.

CFA -haltijat kokevat, että ohjelman haastavin puoli täyttää koulutusvaatimukset. Ehdokkaiden on läpäistävä kolme vaikeasti etenevää koketta. CFA -instituutti ehdottaa vähintään 250 tunnin opiskeluaikaa jokaiselle testille. Se tarjoaa tason I kokeen kahdesti vuodessa kesä- ja joulukuussa. Se tarjoaa tasojen II ja III kokeet vain kerran vuodessa kesäkuussa. Käytännössä hakijat voivat läpäistä vain yhden kokeen vuodessa tenttipäivämäärien vuoksi. Ei ole rajoituksia sille, kuinka monta kertaa ehdokas voi suorittaa kokeet uudelleen. Tason I ehdokkaat voivat mahdollisesti testata kesä- ja joulukuussa. Tasojen II ja III ehdokkaiden on odotettava koko vuosi testien suorittamista uudelleen, koska ne ovat saatavilla vain kesäkuussa. Maksut peritään, mukaan lukien rekisteröintimaksu ja tenttimaksut, jotka vaihtelevat 650 dollarista 1380 dollariin.

CFA -ohjelma on vähissä läpäisyaste osoittaa kokeiden vaikeuden. Kymmenen vuoden keskimääräiset tilastot osoittavat, että 44% rekisteröidyistä suorittaa ohjelman loppuun. Yksittäisten testien osalta 41% läpäisee tason I, 44% läpäisee tason II ja 52% läpäisee tason III.

CFA: ta pidetään yhtenä rahoitusalan erikoistuneimmista sijoitusanalyysisertifikaateista. CFA voi merkittävästi auttaa yksilön uralla etenemistä pääasiassa seuraavilla aloilla:

• Investointien hallinta
• Portfolioanalyysi
• Ostopuolen kauppa
• Myyntipuolen tutkimusanalyysi
• Sijoituspankkitoiminta
• Academia
• Taloustiede
• Talousneuvonta

Sarja 7

Ensisijainen ero sarjan 7 ja CFA: n välillä on se, että toinen on lisenssi ja toinen sertifikaatti. Sarjan 7 lisenssi on tarpeen henkilöille, joiden työhön liittyy arvopapereiden, mukaan lukien osakkeet, joukkovelkakirjat, sijoitusrahastot, optiot, hankkiminen, ostaminen tai myynti. suoria osallistumisohjelmiaja vaihtuvat sopimukset. Lokakuusta 2018 alkaen sarjan 7 kokeen läpäiseminen ei ole ainoa edellytys uusille FINRA -lisenssinsaajille. Uusien lisensointiehdokkaiden on myös läpäistävä Securities Industry Essentials (SIE) -testi.

SIE on 75 kysymyksen monivalintakokeet. Ehdokkailla on tunti ja 45 minuuttia aikaa suorittaa testi. Läpäisypiste on 70. FINRA suunnitteli SIE -kokeen varmistaakseen, että FINRA -lisenssinhaltijat ymmärtävät perusteellisesti arvopaperialan perustiedot.

Sarjan 7 tentti hallinnoi FINRA. Siinä on 125 kysymystä, jotka kattavat sarjan 7 lisensoidun edustajan neljä päätehtävää. Testi on suoritettava 225 minuutissa.

Neljä päätehtävää ovat seuraavat:

• Tehtävä 1: Etsii välittäjäkauppiaan liiketoimintaa asiakkaiden ja mahdollisten asiakkaiden kautta
• Tehtävä 2: Avaa tilit saatuaan ja arvioidessaan asiakkaiden taloudellisen profiilin ja sijoitustavoitteet
• Tehtävä 3: Tarjoaa asiakkaille tietoa investoinneista, antaa sopivia suosituksia, siirtää varoja ja ylläpitää asianmukaisia ​​tietoja
• Tehtävä 4: Hankii ja tarkistaa asiakkaiden osto- ja myyntiohjeet ja sopimukset; käsittelee, viimeistelee ja vahvistaa tapahtumat

Useimmat sarjan 7 tenttikursseista ehdottavat 80-100 tuntia opintoaikaa, mukaan lukien live -harjoitustestit ja vähintään 1000 käytännön kysymystä. Toisin kuin CFA -kokeet, jotka kattavat tapaustutkimukset, rahoitus- ja investointiteoriat sekä kvantitatiivisen matematiikan, sarjan 7 tentti sisältää SEC -määräysten ja joidenkin perusmatematiikan muistamisen. Kokeen läpäisemiseen vaaditaan 72% pisteet ja sen läpäisyaste on yli 70%.

Saadakseen sarjan 7 lisenssin ehdokkaiden on:

• Liity FINRA-jäsenyritykseen tai muuhun soveltuvaan itsesääntelyjärjestön (SRO) jäsenyritykseen ja sponsoroi se
• Rekisteröidy FINRAan
• Suorita SIE -tentti
• Noudata alla olevia kelpoisuusvaatimuksia FINRA Sääntö 1220 (b) (2)

Keskeiset erot

Sarjan 7 lisenssi ja CFA -sertifikaatti hankitaan yleensä eri aloilla rahoitusalalla. Sarjan 7 lisensoidut edustajat työskentelevät yleensä rahoitusmarkkinoiden myynnissä, usein pörssivälittäjänä tai transaktiopohjaisena neuvonantajana. Muista, että Series 7 vaaditaan hankkimaan, ostamaan ja myymään osakkeita, joukkovelkakirjalainoja, sijoitusrahastoja, optioita, suoria osallistumisohjelmia ja muuttuvia sopimuksia missä tahansa taloudellisessa asemassa. Series 7 -lisenssi voi vanhentua, jos edustaja ei ole FINRA-rekisteröidyn organisaation palveluksessa kahden vuoden ajan.

Vaikka joillakin sarjan 7 lisensoiduilla sijoitusneuvojilla on myös CFA-peruskirja, useimmat CFA: ta edellyttävät urat eivät vaadi sarjan 7 lisenssiä. Toisin kuin sarja 7, CFA -sertifikaatti ei vanhene. Sellaisena se on sertifikaatti, jota voidaan käyttää henkilökohtaisten taitojesi markkinointiin koko urasi ajan. CFA -peruskirjan ja CFA -instituutin jäsenyyden ansiosta charter -omistajilla on mahdollisuus jatkaa koulutustaan ​​vuosittain jatkokoulutuskurssien avulla. Yleensä CFA voi olla hyvä tie korkeamman palkan saamiseen, jossa on enemmän liikkumavaraa vastuulle ja johtamisvaltuuksille.

Opetussuunnitelman ja vaikeusasteen suhteen sarjan 7 ja CFA: n välillä on suuri ero. Series 7 -lisenssi kattaa arvopaperimarkkinoiden perus terminologian, tuotteet ja työtehtävät sekä SIE -testin että Series 7 -kokeen kautta. CFA -opetussuunnitelma on paljon määrällisempi ja teoreettisempi, ja se kattaa alat kvantitatiivinen analyysi, arvopapereiden arvostus, talous, taloudellinen raportointi, kirjanpito ja paljon muuta.