Monimuotoisuuden merkitys
Mitä on monipuolistaminen sijoittamisessa?
Monipuolistaminen on tekniikka, joka vähentää riskiä jakamalla sijoitukset eri rahoitusvälineille, toimialoille ja muille luokille. Sen tavoitteena on maksimoida palauttaa investoimalla eri aloille, jotka reagoisivat eri tavalla samaan tapahtumaan.
Useimmat sijoitusalan ammattilaiset ovat yhtä mieltä siitä, että vaikka hajauttaminen ei takaa tappioita, hajauttaminen on tärkein osa pitkän aikavälin taloudellisten tavoitteiden saavuttamista ja minimoi riskit. Tässä tarkastellaan, miksi tämä on totta ja miten monipuolistaminen tapahtuu portfolio.
Avain takeaways
- Hajauttaminen vähentää riskejä investoimalla ajoneuvoihin, jotka kattavat eri rahoitusvälineet, toimialat ja muut luokat.
- Järjestelmän ulkopuolista riskiä voidaan pienentää hajauttamalla, kun taas systeeminen tai markkinariski on yleensä väistämätön.
- Hajautetun salkun tasapainottaminen voi olla monimutkaista ja kallista, ja siitä voi olla pienempiä etuja, koska riski pienenee.
Ymmärtäminen monipuolistamisesta investoinneissa
Oletetaan, että sinulla on portfolio, jossa on vain lentoyhtiöiden osakkeita. Osakkeiden hinnat putoaa kaikkien huonojen uutisten, kuten määräämättömän lentäjälakon seurauksena, joka lopulta peruuttaa lennot. Tämä tarkoittaa, että salkku laskee huomattavasti arvo.
Voit tasapainottaa näitä osakkeita muutamalla rautatiekannalla, joten se vaikuttaa vain osaan salkkuasi. Itse asiassa on erittäin hyvät mahdollisuudet, että nämä osakekurssit nousevat, kun matkustajat etsivät vaihtoehtoisia kuljetusmuotoja.
Voit monipuolistua entisestään näihin yrityksiin liittyvien riskien vuoksi. Tämä johtuu siitä, että kaikki, mikä vaikuttaa matkustamiseen, satuttaa molempia teollisuuden aloilla. Tilastot voivat sanoa, että rautatie- ja lentoliikenteen varastot ovat vahvoja korrelaatio. Tämä tarkoittaa, että sinun pitäisi monipuolistua kaikkialla - eri toimialoilla ja erityyppisillä yrityksillä. Mitä korreloimattomammat osakkeet ovat, sitä parempi.
Monipuolistamalla varmistat, ettet laita kaikkia munia samaan koriin.
Muista myös hajauttaa eri omaisuusluokkien kesken. Eri omaisuutta kuten joukkovelkakirjalainat ja osakkeet eivät reagoi samalla tavalla haittatapahtumiin. Omaisuusluokkien, kuten osakkeiden ja joukkovelkakirjojen, yhdistelmä vähentää salkun herkkyyttä markkinoille keinut koska ne liikkuvat vastakkaisiin suuntiin. Joten jos monipuolistat, epämiellyttävät liikkeet yhdessä kompensoivat positiiviset tulokset toisessa.
Ja älä unohda sijaintia, sijaintia, sijaintia. Etsi mahdollisuuksia omien maantieteellisten rajojesi ulkopuolella. Kuitenkin, volatiliteetti Yhdysvalloissa ei ehkä vaikuta Euroopan osakkeisiin ja joukkovelkakirjoihin, joten sijoittaminen kyseiseen osaan maailmaa voi minimoida ja korvata kotona sijoittamisen riskit.
Kuinka monta osaketta sinulla pitäisi olla
On selvää, että viiden osakkeen omistaminen on parempi kuin yhden omistaminen, mutta tulee kohta, kun lisää osakkeita lisäämällä salkkuasi lakkaa toimimasta. Käydään keskustelua siitä, kuinka monta varastoa tarvitaan vähentämiseksi riski säilyttäen korkean tuoton. Perinteisin näkemys väittää, että sijoittaja voi saavuttaa optimaalisen hajautuksen vain 15-20 osakkeella eri toimialoilla.
Erilaisia riskejä
Sijoittajat kohtaavat sijoittaessaan kaksi päätyyppistä riskiä. Ensimmäinen tunnetaan nimellä järjestelmällinen tai markkinariski. Tämäntyyppinen riski liittyy jokaiseen yritykseen. Yleisiä syitä ovat inflaatio, valuuttakurssit, poliittinen epävakaus, sota ja korot. Tämä riskiluokka ei ole ominaista millekään yritykselle tai toimialalle, eikä sitä voida poistaa tai vähentää hajauttamalla. Se on eräänlainen riski, joka kaikkien sijoittajien on hyväksyttävä.
Järjestelmällinen riski vaikuttaa markkinoihin kokonaisuudessaan, ei vain yhteen tiettyyn sijoitusvälineeseen tai toimialaan.
Toinen riskityyppi on hajautettava tai järjestelmällinen. Tämä riski on ominaista yritykselle, teollisuudelle, markkinoille, talous, tai maa. Yleisimmät epäsysteemisen riskin lähteet ovat liiketoimintariski ja taloudellinen riski. Koska se on monipuolista, sijoittajat voivat vähentää altistumistaan hajauttamalla. Tavoitteena on siis sijoittaa erilaisiin varoihin, jotta markkinatapahtumat eivät vaikuta niihin kaikkiin samalla tavalla.
Ongelmia monipuolistamisessa
Ammattilaiset puhuvat aina monipuolistamisen tärkeydestä, mutta tällä strategialla on joitain haittoja. Ensinnäkin voi olla hieman hankalaa hallinnoida monipuolista salkkua, varsinkin jos sinulla on useita omistuksia ja sijoituksia.
Monipuolistaminen voi myös olla kallista. Kaikki sijoitusvälineet eivät maksa samaa, joten osto ja myynti vaikuttavat sinun rivi- kaupasta maksut välitysmaksuja varten. Ja koska suurempi riski liittyy korkeampiin palkkioihin, voit lopulta rajoittaa tuottoasi.
Mieti seuraavaksi kuinka monimutkaista se voi olla. Esimerkiksi monet synteettinen sijoitustuotteita on luotu vastaamaan sijoittajien riskinsietokykyä. Nämä tuotteet ovat usein monimutkaisia, eikä niitä ole tarkoitettu aloittelijoille tai piensijoittajille. Niiden, joilla on rajallinen sijoituskokemus ja taloudellinen tuki, tulisi harkita joukkovelkakirjojen ostamista hajauttaakseen osakemarkkinariskin.
Valitettavasti jopa paras analyysi yrityksestä ja sen tilinpäätökset ei voi taata, että se ei ole häviävä sijoitus. Monipuolistaminen ei estä tappiota, mutta voi vähentää sen vaikutusta petos ja huonoja tietoja salkustasi.
Mitä monipuolistaminen tarkoittaa sijoittamisessa?
Hajauttaminen on strategia, jonka tavoitteena on vähentää riskejä ja maksimoida tuotto jakamalla sijoitusrahastot eri ajoneuvoille, toimialoille, yrityksille ja muille luokille.
Mikä on esimerkki hajautetusta sijoituksesta?
Hajautettu sijoitussalkku sisältää erilaisia omaisuusluokkia, kuten osakkeita, joukkovelkakirjoja ja muita arvopapereita. Mutta se ei ole kaikki. Näitä ajoneuvoja monipuolistetaan ostamalla osakkeita eri yrityksistä, omaisuusluokista ja toimialoista. Esimerkiksi hajautetun sijoittajan salkku voi sisältää osakkeita, jotka koostuvat vähittäis-, kuljetus- ja kuluttajatuoteyhtiöistä, sekä joukkovelkakirjoja- sekä yritysten että valtion liikkeeseen laskemia. Lisähajauttaminen voi sisältää rahamarkkinatilejä ja käteistä.
Mitä tapahtuu, kun hajautat sijoituksesi?
Kun hajautat sijoituksiasi, vähennät altistumisesi riskiä maksimoidaksesi tuoton. Vaikka on olemassa tiettyjä riskejä, joita et voi välttää, kuten systeemiriskit, voit suojautua epäjärjesteltäviltä riskeiltä, kuten liiketoiminta- tai rahoitusriskeiltä.
Bottom Line
Hajauttaminen voi auttaa sijoittajaa hallitsemaan riskejä ja vähentämään omaisuuserän hintaliikkeiden epävakautta. Muista kuitenkin, että riippumatta siitä, kuinka monipuolinen salkku on, riskiä ei voida koskaan poistaa kokonaan.
Voit vähentää yksittäisiin osakkeisiin liittyvää riskiä, mutta yleiset markkinariskit vaikuttavat lähes kaikkiin osakkeisiin, joten on myös tärkeää hajauttaa eri omaisuusluokat. Tärkeintä on löytää onnellinen väline riskin ja tuoton välille. Tämä varmistaa, että voit saavuttaa taloudelliset tavoitteesi ja silti nukkua hyvin.