Comprendre les cinq C du crédit

Les institutions financières tentent d'atténuer le risque de prêter aux emprunteurs en effectuant un analyse de crédit sur les particuliers et les entreprises qui demandent un nouveau compte de crédit ou de prêt. Ce processus est basé sur une revue de cinq facteurs clés qui prédisent la probabilité qu'un emprunteur fasse défaut sur sa dette. Appelé le cinq C de crédit, ils comprennent capacité, Capitale, conditions, caractère et collatéral. Il n'existe aucune norme réglementaire exigeant l'utilisation des cinq C du crédit, mais la majorité des prêteurs examinent la plupart de ces informations avant d'autoriser un emprunteur à s'endetter.

Les prêteurs mesurent différemment chacun des cinq C du crédit—certains qualitatifs vs. quantitatives, par exemple, car elles ne se prêtent pas toujours facilement à un calcul numérique. Bien que chaque institution financière utilise sa propre variation du processus pour déterminer solvabilité, la plupart des prêteurs accordent la plus grande importance à la capacité d'un emprunteur.

Capacité

Les prêteurs doivent s'assurer que l'emprunteur a la capacité de rembourser le prêt en fonction du montant et des conditions proposés. Pour les demandes de prêt commercial, l'institution financière examine le passé de l'entreprise états des flux de trésorerie pour déterminer le revenu attendu de l'exploitation. Les emprunteurs individuels fournissent des informations détaillées sur les revenus qu'ils gagnent ainsi que sur la stabilité de leur emploi. La capacité est également déterminée en analysant le nombre et le montant de la dette obligations l'emprunteur a actuellement un encours par rapport au montant des revenus ou revenu attendu chaque mois.

La plupart des prêteurs ont des formules spécifiques qu'ils utilisent pour déterminer si la capacité d'un emprunteur est acceptable. Sociétés hypothécaires, par exemple, utilisez le dette/revenu ratio, qui indique la dette mensuelle d'un emprunteur en pourcentage de son revenu mensuel. Un ratio dette/revenu élevé est perçu par les prêteurs comme un risque élevé, et il peut entraîner une baisse ou une modification des conditions de remboursement qui coûtent plus cher sur la durée du prêt ou ligne de crédit.

Capitale

Les prêteurs analysent également le niveau de capital d'un emprunteur pour déterminer sa solvabilité. Le capital d'une demande de prêt commercial consiste en un investissement personnel dans l'entreprise, des bénéfices non répartis et d'autres actifs contrôlés par le propriétaire de l'entreprise. Pour les demandes de prêt personnel, le capital est constitué d'épargne ou d'investissement soldes de comptes. Les prêteurs considèrent le capital comme un moyen supplémentaire de rembourser la dette si le revenu ou les revenus sont interrompus alors que le prêt est toujours en cours remboursement.

Les banques préfèrent un emprunteur avec beaucoup de capital car cela signifie que l'emprunteur a une certaine peau dans le jeu. Si l'argent de l'emprunteur est impliqué, cela lui donne un sentiment d'appartenance et une incitation supplémentaire à ne pas faire défaut sur le prêt. Les banques mesurent le capital quantitativement en pourcentage du coût total de l'investissement.

Conditions

Les conditions font référence aux conditions du prêt lui-même, ainsi qu'à toutes les conditions économiques qui pourraient affecter l'emprunteur. Les prêteurs aux entreprises examinent les conditions telles que la force ou la faiblesse de l'économie globale et l'objet du prêt. Financement pour fonds de roulement, l'équipement ou l'expansion sont des raisons courantes énumérées sur les demandes de prêt commercial. Si ce critère tend à s'appliquer davantage aux candidats entreprises, les emprunteurs individuels sont également analysés pour leur besoin de s'endetter. Les raisons courantes comprennent les rénovations domiciliaires, consolidation de la dette, ou le financement d'achats importants.

Ce facteur est le plus subjectif des cinq C du crédit et est évalué principalement qualitativement. Cependant, les prêteurs utilisent également certaines mesures quantitatives telles que la valeur du prêt taux d'intérêt, principal montant et la durée du remboursement pour évaluer les conditions.

Personnage

Le caractère fait référence à la réputation ou aux antécédents d'un emprunteur vis-à-vis des questions financières. Le vieil adage selon lequel le comportement passé est le meilleur prédicteur du comportement futur est celui auquel les prêteurs souscrivent avec ferveur. Chacun a sa propre formule ou approche pour déterminer le caractère, l'honnêteté et la fiabilité d'un emprunteur, mais cette évaluation comprend généralement des méthodes qualitatives et quantitatives.

Les plus subjectives comprennent l'analyse des antécédents scolaires et professionnels du débiteur; appeler des références personnelles ou professionnelles; et mener un entretien personnel avec l'emprunteur. Des méthodes plus objectives comprennent l'examen des antécédents de crédit ou de la cote du demandeur, qui agences d'évaluation du crédit standardiser à une échelle commune.

Bien que chacun de ces facteurs joue un rôle dans la détermination du caractère de l'emprunteur, les prêteurs accordent plus de poids aux deux derniers. Si un emprunteur n'a pas bien géré ses anciens remboursements de dette ou a déjà la faillite, leur caractère est jugé moins acceptable qu'un emprunteur avec un historique de crédit impeccable.

Collatéral

Les biens personnels mis en gage par un emprunteur en garantie d'un prêt sont appelés nantissement. Les entreprises emprunteuses peuvent utiliser de l'équipement ou comptes débiteurs pour garantir un prêt, tandis que les débiteurs individuels mettent souvent en gage des économies, un véhicule ou une maison en garantie. Les demandes de prêt garanti sont mieux accueillies que celles d'un prêt non garanti parce que le prêteur peut recouvrer l'actif si l'emprunteur cesse de rembourser le prêt. Les banques mesurent le collatéral quantitativement par sa valeur et qualitativement par sa facilité perçue de liquidation.

La ligne de fond

Chaque institution financière a sa propre méthode d'analyse de la solvabilité d'un emprunteur, mais l'utilisation des cinq C du crédit est courante pour les demandes de crédit aux particuliers et aux entreprises. Du quintette, la capacité—essentiellement, la capacité de l'emprunteur à générer flux de trésorerie pour servir les intérêts et le principal du prêt – se classe généralement comme le plus important. Mais les candidats qui ont des notes élevées dans chaque catégorie sont plus susceptibles de recevoir des prêts plus importants, un taux d'intérêt, et des conditions de remboursement plus avantageuses.