Wells Fargo Stock sur le déclin après les bénéfices

Wells Fargo & Compagnie (WFC) est le troisième plus grand parmi les quatre "too big to fail" banques de centre d'argent. L'entreprise est toujours sous le feu des nombreux scandales qui secouent le géant bancaire depuis début 2018. L'action Wells Fargo a rebondi pour atteindre son plus haut niveau sur 52 semaines à 54,75 $ le 1er novembre. 29 comme une histoire de retournement. Cependant, cela a été de courte durée, mis en évidence par une réaction négative aux bénéfices annoncés le 1er janvier. 14.

L'action a atteint son plus haut niveau sur 52 semaines à 54,75 $ le 1er novembre. 29, puis a chuté à 47,18 $ le 1er janvier. 24. Le titre est en baisse de 11,6 % depuis le début de l'année et se situe désormais en dessous de son niveau de 200 jours moyenne mobile simple à 48,92 $. En repensant à son creux de 43,02 $ établi le 11 décembre. Au 26 février 2018, le titre est toujours en hausse de 10,6 %. L'action Wells Fargo est fondamentalement bon marché, avec un Ratio P / E du 11.09 et un généreux rendement du dividende de 4,24 %, selon Macrotrends.

À la fin du troisième trimestre de 2019, Wells Fargo avait 1,73 billion de dollars d'actifs, ce qui en fait la troisième plus grande parmi les quatre banques considéré comme "trop ​​gros pour échouer". Le profil bancaire trimestriel de la FDIC pour le troisième trimestre de 2019 montre que Wells Fargo avait des dépréciations de créances douteuses au cours de ce trimestre.

Le graphique journalier de Wells Fargo

Le graphique journalier de Wells Fargo montre un gain de marché haussier de 23 % par rapport à son creux de 2019 de 43,34 $ établi le 1er août. 15 à son sommet de 2019 de 54,75 $ établi le 15 novembre. 29. Cela a été aidé par un "Croix d'Or" qui s'est formé le 10 oct. Le 23, lorsque la moyenne mobile simple sur 50 jours est passée au-dessus de la moyenne mobile simple sur 200 jours.

Le prix écart plus bas le janv. 14 a été causé par la réaction négative aux bénéfices. L'action est en dessous de sa moyenne mobile simple sur 200 jours à 48,92 $ depuis le 1er janvier. 22, qui nie la "croix d'or".

La clôture de 53,80 $ le 11 décembre. 31 a été la première contribution majeure à mes analyses propriétaires en 2020. Le niveau de risque annuel pour 2020 est supérieur au graphique et probablement irréalisable à 74,35 $. Le pivot semestriel pour le premier semestre 2020 à 51,19 $ est la ligne horizontale sur le graphique. Le niveau de valeur du premier trimestre est inférieur au graphique à 41,59 $.

Le graphique hebdomadaire de Wells Fargo

Le graphique hebdomadaire de Wells Fargo est négatif, l'action étant inférieure à sa moyenne mobile modifiée sur cinq semaines de 51,38 $. Le titre est tombé en dessous de sa moyenne mobile simple de 200 semaines, ou "retour à la moyenne", à 52,18 $ sur la réaction négative aux bénéfices.

Le slow hebdomadaire 12 x 3 x 3 lecture stochastique est tombé à 55,92 la semaine dernière, contre 71,32 le 1er janvier. 17. Cette lecture était de 94,83 au nov. 29 de haut. Cela a placé le titre dans une formation de "bulle parabolique gonflante", qui a éclaté lors de la réaction négative aux bénéfices.

Stratégie commerciale: Achetez des actions Wells Fargo en cas de faiblesse au niveau de valeur trimestriel à 41,59 $ et réduisez les avoirs en force à son pivot semestriel à 51,19 $.

Comment utiliser mes niveaux de valeur et mes niveaux de risque: Les cours de clôture des actions en décembre. 31, 2019, ont été des entrées pour mes analyses exclusives et ont abouti à de nouveaux niveaux mensuels, trimestriels, semestriels et annuels. Chaque calcul utilise les neuf dernières clôtures de ces horizons temporels. De nouveaux niveaux hebdomadaires sont calculés après la fin de chaque semaine. De nouveaux niveaux mensuels se produisent après la fin de chaque mois. De nouveaux niveaux trimestriels surviennent à la fin de chaque trimestre. Les niveaux semestriels sont mis à jour au milieu de l'année. Les niveaux annuels sont en jeu toute l'année.

Ma théorie est que neuf ans de volatilité entre les clôtures sont suffisantes pour supposer que tous les événements haussiers ou baissiers possibles pour le titre sont pris en compte. Pour saisir la volatilité du cours des actions, les investisseurs doivent acheter en cas de faiblesse à un niveau de valeur et réduire leurs avoirs en cas de force à un niveau risqué. Un pivot est un niveau de valeur ou un niveau de risque qui a été violé dans son horizon temporel. Les pivots agissent comme des aimants qui ont une forte probabilité d'être à nouveau testés avant l'expiration de leur horizon temporel.

Comment utiliser 12 x 3 x 3 lectures stochastiques lentes hebdomadaires: Mon choix d'utiliser 12 x 3 x 3 lectures stochastiques lentes hebdomadaires était basé sur backtesting de nombreuses méthodes de lecture de la dynamique boursière avec pour objectif de trouver la combinaison qui a généré le moins de faux signaux. Je l'ai fait après le krach boursier de 1987, je suis donc satisfait des résultats depuis plus de 30 ans.

La lecture stochastique couvre les 12 dernières semaines de hauts, de bas et de clôtures pour le titre. Il y a un calcul brut des différences entre le plus haut et le plus bas par rapport aux clôtures. Ces niveaux sont modifiés pour une lecture rapide et une lecture lente, et j'ai trouvé que la lecture lente fonctionnait le mieux.

La lecture stochastique s'échelonne entre 00,00 et 100,00, les lectures supérieures à 80,00 étant considérées suracheté et lectures en dessous de 20.00 pris en compte survendu. Une lecture au-dessus de 90,00 est considérée comme une formation de "bulle parabolique gonflante", qui est généralement suivie d'une baisse de 10 % à 20 % au cours des trois à cinq mois suivants. Une lecture inférieure à 10,00 est considérée comme "trop ​​bon marché pour être ignorée", ce qui est généralement suivi de gains de 10 % à 20 % au cours des trois à cinq prochains mois.

Divulgation: L'auteur n'a aucune position sur les actions mentionnées et ne prévoit pas d'initier de positions dans les 72 prochaines heures.