Quels sont les avantages et les inconvénients des prêts sur police d'assurance-vie?

Comme tout type de prêt, prêts sur police d'assurance-vie venir avec des avantages et des inconvénients. Il est important d'examiner les deux aspects avant de décider d'emprunter sur l'ensemble de votre police d'assurance-vie.

Avantages d'un prêt sur police d'assurance-vie

Obtenir un prêt d'assurance-vie est simple et rapide. Étant donné que vous empruntez sur vos propres actifs, il n'y a pas de processus d'approbation, de vérification de crédit ou de vérification des revenus. Les prêts sur police ont généralement un taux d'intérêt beaucoup plus bas que les prêts bancaires et sont exempts de frais élevés et de frais de clôture. Dans la plupart des cas, ils sont également exonérés d'impôt. Une fois que vous avez demandé le prêt, un chèque est généralement reçu dans les cinq à dix jours ouvrables.

Les fonds d'une avance sur police peuvent être utilisés comme bon vous semble. Parce que la valeur de rachat de votre police agit comme collatéral pour le prêt, vous pouvez utiliser l'argent pour tout, des factures du ménage aux vacances. La compagnie d'assurance n'exige pas d'explication sur la façon dont vous comptez utiliser les fonds. Contrairement à un prêt bancaire ou à une carte de crédit, il n'y a aucun paiement mensuel requis pour une avance sur police et aucune date de remboursement. Vous pouvez le rembourser en deux mois ou le laisser reposer sans faire de paiement pendant des années. Cependant, même si aucun paiement n'est effectué, le prêt accumule des intérêts qui s'ajoutent au solde du prêt.



Les avances sur police ne sont pas un revenu imposable tant que le montant emprunté est égal ou inférieur au montant de primes payé. Étant donné que le prêt est emprunté sur vos propres actifs et n'affecte pas votre crédit, l'IRS ne reconnaît pas le prêt comme un revenu; par conséquent, il n'est pas taxé.

Inconvénients d'emprunter contre votre assurance-vie

Si vous décédiez avant de rembourser votre avance sur police, le solde de l'avance majoré des intérêts courus est prélevé sur le prestation de décès remis à vos bénéficiaires. Cela pourrait être un problème si vos bénéficiaires ont besoin de la totalité du montant de la prestation prévue. Lorsque le prêt reste impayé, les intérêts courus sont ajoutés au solde du capital du prêt.

Si le solde du prêt dépasse le montant de la valeur de rachat, votre police pourrait devenir caduque et risquer la résiliation par la compagnie d'assurance. En cas de déchéance ou de rachat d'une police, le solde du prêt majoré des intérêts est considéré revenu imposable par l'IRS, et les impôts dus pourraient être un montant assez important en fonction du montant initial prêt et intérêts courus.

Emprunter à partir de votre valeur de rachat peut entraîner le transfert du montant de la garantie d'un compte de placement à un compte sécurisé. Tous les dividendes gagnés sur le compte de placement sont diminués en fonction du montant de la garantie garantie.

(Pour une lecture connexe, voir "Comprendre les prêts d'assurance-vie.")