वॉलमार्ट स्टॉक न्यू 2020 लो हिट कर सकता है

डॉव कंपोनेंट वॉलमार्ट इंक। (डब्ल्यूएमटी) मंगलवार के लगभग 1% की गिरावट के साथ कारोबार कर रहा है प्री-मार्केट चौथी तिमाही 2019 के राजस्व और लापता होने की सूचना देने के बाद प्रति शेयर आय (ईपीएस) एक छोटे से अंतर से अनुमान लगाता है। तिमाही राजस्व में साल दर साल सिर्फ 2.1% की वृद्धि हुई, स्थिर लेकिन धीमी वृद्धि की एक कड़ी जारी रही। कंपनी द्वारा वार्षिक घोषणा किए जाने के बाद स्टॉक में गहरी गिरावट आई लाभांश वित्तीय वर्ष 2021 के लिए प्रति शेयर $2.16, पिछले वित्त वर्ष की तुलना में $0.04 अधिक।

नवंबर में पिछली तिमाही की रिपोर्ट के बाद से खुदरा दिग्गज के स्टॉक ने खराब प्रदर्शन किया है, जबकि लगभग 6% गिर गया है डाउ जोन्स औद्योगिक औसत सर्वकालिक उच्च स्तर पर पहुंच गया है। फिर भी, 2019 के स्वस्थ 27% रिटर्न ने शेयरधारकों को रात में गर्म रखा है, जबकि वर्तमान सुधार रैलियों के लिए बाजार की लंबे समय से देखी जाने वाली प्रवृत्ति को देखते हुए समझ में आता है कि टॉपिंग आउट करने के बाद समान रूप से बड़े आधार बनाने के लिए बड़ी चालें चलती हैं।

WMT लॉन्ग-टर्म चार्ट (1993 - 2020)

एक बहु-वर्षीय अपट्रेंड a. पर समाप्त हुआ

विभाजन से समायोजित 1 993 में 16.84 डॉलर, धीमी गति में गिरावट का रास्ता दे रहा था जो 1996 में एकल अंकों में नीचे था। बाद की उठापटक ने 1997 में पहले के उच्च स्तर पर चढ़ाई की, जिससे गहन खरीद ब्याज की अवधि शुरू हुई जो दिसंबर 1999 के शिखर पर $ 70.25 पर जारी रही। यह अगले 12 वर्षों के लिए उच्चतम ऊंचाई को चिह्नित करता है, जो एक लंबवत स्लाइड से पहले पाया गया सहयोग मार्च 2000 में $40 के मध्य में। अक्टूबर में $41.44 पर थोड़ा कम निम्न स्तर पर गोल किया गया व्यापार श्रेणी जिसमें अगले 12 वर्षों के लिए मूल्य कार्रवाई भी शामिल है।

$60 के दशक के मध्य में 2002 की उठापटक ने शेष दशक के लिए उच्चतम उच्च को चिह्नित किया, जबकि 2005, 2006 और 2007 के 2000 समर्थन परीक्षणों में इच्छुक खरीदार मिले। 2008 के आर्थिक संकट के दौरान स्टॉक अपेक्षाकृत अच्छी तरह से था, कई विश्लेषकों को उम्मीद थी कि कंपनी को नए ग्राहकों से लाभ होगा जो मंदी से कठिन हो गया था। फिर भी, वॉलमार्ट स्टॉक ने 2011 की चौथी तिमाही में अंडरपरफॉर्म करना जारी रखा, जब अमेरिकी अर्थव्यवस्था में तेजी से सुधार ने प्रतिबद्ध खरीद ब्याज उत्पन्न किया।

2012 में यह उछाल 1999 के उच्च स्तर पर पहुंच गया और टूट गया, लेकिन लाभ 2015 की रैली में सीमित था जो कि एक के साथ समाप्त हुआ था असफल ब्रेकआउट जब ई-कॉमर्स भारी हो गया बाजार में हिस्सेदारी ईंट-और-मोर्टार खुदरा विक्रेताओं से। अक्टूबर में गिरावट $ 50 के निचले स्तर पर आ गई, एक प्रमुख खरीद अवसर को चिह्नित करते हुए, एक बहु-तरंग अग्रिम से पहले जो 2017 में एक नई ऊंचाई पर पहुंच गया। 2018 की शुरुआत में खरीदारी का दबाव $ 110 पर कम हो गया, जबकि जून 2019 में उस स्तर से ऊपर के ब्रेकआउट ने नवंबर की कमाई रिपोर्ट के बाद $ 125.38 पर एक सर्वकालिक उच्च पोस्ट किया।

मासिक स्टोकेस्टिक थरथरानवाला नवंबर 2019 में ओवरबॉट ज़ोन से एक बिक्री चक्र में पार हो गया, जो कम से कम छह से नौ महीने की सापेक्ष कमजोरी की भविष्यवाणी करता है। संकेतक अभी पैनल के मध्य बिंदु को पार कर रहा है, जबकि आज सुबह की मंदी इस बात की पुष्टि करती है कि भालू नियंत्रण में हैं। नतीजतन, यह संभावना है कि स्टॉक वसंत या गर्मियों में कम चढ़ाव पोस्ट करेगा, संभावित रूप से बढ़ती ट्रेंडलाइन और 50-महीने के पास समर्थन मिल रहा है घातीय चलती औसत (ईएमए) $90 के दशक के मध्य में।

WMT शॉर्ट-टर्म चार्ट (2017 - 2020)

ऑन-बैलेंस वॉल्यूम (ओबीवी) संचय-वितरण संकेतक ने फरवरी 2018 में एक दीर्घकालिक संचय चरण को समाप्त कर दिया और शेष वर्ष के लिए कम हो गया, जो 17 महीने के निचले स्तर पर आ गया। 2019 में क्रय शक्ति 2017 तक पहुंच गई प्रतिरोध उसी समय स्टॉक ने ऑल-टाइम हाई और रिवर्स पोस्ट किया, जिससे मूल्य कार्रवाई की भविष्यवाणी करने के लिए ओबीवी की शक्ति पर प्रकाश डाला गया। यह अब एक बगीचे-किस्म की ओर इशारा करते हुए, लाल रेखा के ठीक नीचे एक होल्डिंग पैटर्न में बस गया है सुधार हो सकता है कि उसने अपना कोर्स नहीं चलाया हो।

पिछले हफ्ते उस प्रतिरोध स्तर से ऊपर टूटने के बाद मंगलवार की शुरुआती घंटी से पहले स्टॉक 50-दिवसीय ईएमए पर कारोबार कर रहा है। इस स्तर को करीब से देखें क्योंकि इस बुल-बेयर संघर्ष का परिणाम शेष पहली तिमाही के दौरान मूल्य कार्रवाई को निर्देशित कर सकता है। विशेष रूप से, $ 117 या उससे अधिक के करीब $ 120 से ऊपर की खरीद स्पाइक के लिए मंच तैयार कर सकता है, जबकि उस स्तर के नीचे एक स्टॉक $ 113 पर 200-दिवसीय ईएमए का परीक्षण करेगा।

तल - रेखा

खुदरा दिग्गज द्वारा चौथी तिमाही के लाभ के अनुमान से चूकने के बाद वॉलमार्ट का स्टॉक कम कारोबार कर रहा है, और शेयर प्रतिबद्ध खरीद ब्याज को आकर्षित करने से पहले 2020 के नए निचले स्तर पर पहुंच सकते हैं।

प्रकटीकरण: लेखक ने प्रकाशन के समय उपरोक्त प्रतिभूतियों में कोई पद नहीं रखा है।