ServiceNow स्टॉक विफल हो सकता है ब्रेकआउट हो सकता है

बादल सेवा प्रदाता ServiceNow, Inc. (अभी व) में शामिल होने के बाद से 35% से अधिक का लाभ हुआ है एस एंड पी 500 इंडेक्स नवंबर 2019 में, पहली तिमाही की महामारी से प्रेरित झपट्टा के दौरान 34% की गिरावट आई। 2012 में स्टॉक के सार्वजनिक होने के बाद से लचीलापन शानदार प्रदर्शन पर प्रकाश डालता है, $ 20 के मध्य में पहले व्यापार के बाद से 1,400% से अधिक उठा। तेजी से विकास प्रक्षेपवक्र ने असाधारण प्रगति को रेखांकित किया है, कंपनी अब 93 वां उच्चतम पूंजीकृत सूचकांक घटक है।

वॉल स्ट्रीट सर्विस नाउ स्टॉक पर तालिकाओं को तेज़ कर रहा है, 19 खरीदें रेटिंग, पांच होल्ड रेटिंग, और कोई बिक्री रेटिंग पोस्ट नहीं कर रहा है। हालांकि, रैली अब 12 महीने के शीर्ष भाग में पहुंच गई है मूल्य लक्ष्य, डाउनग्रेड की संभावना को बढ़ाते हुए यदि त्रैमासिक प्रदर्शन उच्च 112. से मेल नहीं खाता है मूल्य-से-आय अनुपात (पी.ई)। कंपनी ने no. की पेशकश की है सलाह अप्रैल की पहली तिमाही 2020 की रिलीज़ के बाद से, जब इसने पहली तिमाही के लिए 29% से 30% और वित्तीय वर्ष के लिए 28% से 29% की राजस्व वृद्धि का अनुमान लगाया।

तकनीकी संकेतक आम तौर पर अपट्रेंड का समर्थन करते हैं, लेकिन बढ़ते लाल झंडों को नजरअंदाज नहीं किया जाना चाहिए। सबसे पहले, स्टॉक मई में फरवरी के उच्च स्तर से ऊपर चढ़ गया, लेकिन सीमित प्रगति की है, जिससे a. की संभावना बढ़ गई है

असफल ब्रेकआउट. दूसरा, क्रय शक्ति तेजी मूल्य कार्रवाई के साथ नहीं रही है, यह दर्शाता है कि संभावित निवेशकों की आपूर्ति कम हो रही है। तीसरा, रैली पहुंच गई है प्रतिरोध स्तर जिसने पिछले 22 महीनों में तीन बड़ी गिरावटों को जन्म दिया है।

अब दीर्घकालिक चार्ट (2012 - 2020)

जून 2012 के बाद स्टॉक एक मजबूत अपट्रेंड में कम हो गया शुरुआती सार्वजानिक प्रस्ताव (आईपीओ), सितंबर में बढ़कर $41.77 हो गया। बाद के पुलबैक ने आईपीओ ओपनिंग प्रिंट के ऊपर कुछ अंक समाप्त कर दिए, $ 20 के दशक के मध्य में समर्थन को मजबूत किया, एक अपटिक से पहले जिसने अप्रैल 2013 में पूर्व उच्च में एक राउंड ट्रिप पूरा किया। 2014 की पहली तिमाही में $ 70 से ऊपर रुकने से पहले जुलाई के ब्रेकआउट ने उच्च उच्च और उच्च निम्न की एक स्वस्थ श्रृंखला तैयार की।

एक साल बाद उस बाधा के ऊपर एक रैली ने सीमित प्रगति की, 2016 की शुरुआत से पहले $ 90 के निचले स्तर तक पहुंचने से पहले एक असफल ब्रेकआउट शुरू हो गया। डाउनसाइड दो साल के निचले स्तर के करीब कम हो गया, जबकि बाद के उछाल को एक नई ऊंचाई पोस्ट करने में 14 महीने से अधिक समय लगा। सार्वजनिक रूप से आने के बाद से अपट्रेंड ने सबसे अधिक विपुल अवधि में प्रवेश किया, फरवरी 2020 के उच्च मूल्य में तीन गुना से अधिक। स्टॉक मार्च में व्यापक बेंचमार्क के साथ बिक गया और 5 मई को एक बार फिर से एक नई ऊंचाई पर पहुंचकर उसी प्रक्षेपवक्र पर वापस आ गया।

अगस्त 2018 से मूल्य कार्रवाई ने विस्तार किया है पच्चर पैटर्न, आनुपातिक रैलियों के साथ लेकिन उत्तरोत्तर गंभीर गिरावट के साथ। वर्तमान शेयरधारकों को वेज प्रतिरोध में हालिया उलट पर ध्यान देना चाहिए क्योंकि यह सुधार के लिए बाधाओं को बढ़ाता है जिसमें $ 270 तक पहुंचने की क्षमता है। जबकि टर्नअराउंड अभी के लिए सिर्फ एक लाल झंडा है, फरवरी के उच्च स्तर को कम करने वाली गिरावट एक बड़े बिक्री संकेत को स्थापित करेगी।

अब शॉर्ट-टर्म चार्ट (2018 – 2020)

ऑन-बैलेंस वॉल्यूम (OBV) संचय-वितरण संकेतक ने नवंबर 2019 में 10 महीने के निचले स्तर पर पोस्ट किया और एक संचय चरण में प्रवेश किया जो ब्रेकआउट के दो सप्ताह बाद 20 मई को पूर्व शिखर पर पहुंच गया। उस समय से ओबीवी हिलता नहीं है, जबकि मूल्य कार्रवाई ने नए में व्हिपसॉ की एक श्रृंखला तैयार की है सहयोग. संयोजन बाजार के खिलाड़ियों को चेतावनी देता है कि प्रतिबद्ध भालू ब्रेकआउट का मुकाबला कर रहे हैं और ब्लैक लाइन को कम करने वाले उलटफेर को ट्रिगर कर सकते हैं। 50 दिन घातीय चलती औसत (ईएमए) तब उछाल या ब्रेकडाउन उत्पन्न करते हुए रैली के अंतिम मध्यस्थ के रूप में कार्य करेगा।

एसएंडपी 500 इंडेक्स पर एक नजर के साथ, स्टॉप को कसने और टिकर टेप को देखने के अलावा, शेयरधारकों या संभावित निवेशकों के लिए इस समय बहुत कुछ नहीं है। जैसा कि हमने पहली तिमाही में मंदी में देखा, एल्गोरिथम और मानव विक्रेता अपना ध्यान प्रमुख क्षेत्र के फंडों पर केंद्रित करते हैं व्यापक-आधारित मंदी के दौरान, और यदि SPDR S&P 500 ETF Trust (जासूस) और एस एंड पी 500 भविष्य अनुबंध बेचने का लक्ष्य प्राप्त करें।

तल - रेखा

ServiceNow के स्टॉक ने 2020 में अब तक व्यापक बेंचमार्क से बेहतर प्रदर्शन किया है, लेकिन मजबूत अपट्रेंड में दरारें दिखाई देने लगी हैं।

प्रकटीकरण: लेखक ने प्रकाशन के समय उपरोक्त प्रतिभूतियों में कोई पद नहीं रखा है।